中期報告 2024/2025 Dy JH DYNAM JAPAN HOLDINGS Co., Ltd. CONSERATION 股份代號:06889 : CRANDE a m of - mill ill DYNAM JAPAN HOLDINGS Co., Ltd. 2024/2025 中期報告 目 錄 公司理念 公司資料 財務摘要 業務概覽 財務回顧 02 03 08 10 13 30 131 中期簡明綜合財務資料 38 60 釋義 中期簡明綜合財務資料審閱報告 中期簡明綜合財務資料附註 24 其他資料 DYNAM JAPAN HOLDINGS Co., Ltd. 2024/2025中期報告 01 公司理念 7 致力建立互信·鼓勵實現夢想 百載不衰 一家公司要屹立不倒·必須時刻切實履行對其僱員、股東、財務機構、業務夥伴及其他權益持有人應盡的貴 任·同時要為客戶及當地社群提供支援及作出貢獻。 改善權益持有人的日常生活是持份者對一家公司的期望。公司亦須開創一個全民團結互信、和平共存的世界。 這種企業理念代表一種精神 ·就是人們及機構在互相信賴下團結一致,發揮和衷共濟的能耐,為爭取永續增 長不斷努力。我們在其企業理 ...

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英記条在 YING KEE TEA HOUSE YING KEE TEA HOUSE GROUP LIMITED 英記茶莊集團有限公司 (於香港註冊成立的有限公司) 英記. YING KEE TEA HOUSI 混合產品 中 期 業 績 報 告 2024/25 香港聯合交易所有限公司（「聯交所」）GEM（「GEM」）之特色 GEM的定位，乃為相比起其他在聯交所上市的公司帶有較高投資風險的中小型公司提供一個上市的市場。有意投 資者應了解投資該等公司的潛在風險，並應經過審慎周詳考慮後方可作出投資決定。 由於GEM上市公司普遍為中小型公司，在GEM買賣的證券可能會較於聯交所主板買賣的證券承受較高的市場波動 風險，且無法保證在GEM買賣的證券會有高流通量的市場。 香港交易及結算所有限公司及聯交所對本報告的內容概不負責，對其準確性或完整性亦不發表任何聲明，並明確 表示概不就因本報告全部或任何部分內容而產生或因倚賴該等內容而引致的任何損失承擔任何責任。 英記茶莊集團有限公司（「本公司」）董事（「董事」）願共同及個別對本報告承擔全部責任。本報告乃遵照GEM證券上 市規則（「GEM上市規則」）的規定而提供有關本公司的資料。經 ...

S T A R L I T E HOLDINGS LIMITED 星 光 集 團 有 限 公 司 (Incorporated in Bermuda with limited liability) (於 百 轉 速 註 冊 戊 立 之 有 限 公 司 ) STOCK CODE 股份代號: 403 INTERIM REPORT FOR THE SIX MONTHS ENDED 30TH SEPTEMBER, 2024 中期業績報告 截至二零二四年九月三十日止六個月 STARLITE HOLDINGS LIMITED • INTERIM REPORT 2024 星光集團有限公司 ‧ 二零二四年中期業績報告 RESULTS 業績 The Group posted a profit of approximately HK$7 million for the six months ended 30th September, 2024, compared to profit of approximately HK$6.6 million in the same period last year. The Group rec ...

财务状况 - 截至2024年9月30日，公司总资产为128,840万美元，总负债为111,560万美元，股东权益为17,280万美元[17] - 截至2024年9月30日的总股东权益为17,280美元[21] - 截至2024年9月30日的累计亏损为886,390美元[21] - 截至2024年9月30日的累计其他综合收益（损失）为-2美元[21] - 截至2024年9月30日的普通股股数为21,984,614股[21] - 截至2024年9月30日的额外实收资本为903,670美元[21] - 截至2023年9月30日的总股东权益为30,247美元[21] - 截至2023年9月30日的累计亏损为851,338美元[21] - 截至2023年9月30日的累计其他综合收益为2,395美元[21] - 截至2023年9月30日的普通股股数为19,365,913股[21] - 截至2023年9月30日的额外实收资本为879,188美元[21] - 截至2024年9月30日的九个月净亏损为205,842美元[23] - 截至2024年9月30日的九个月经营活动净现金流出为7,995美元[23] - 截至2024年9月30日的九个月投资活动净现金流入为2,070美元[23] - 截至2024年9月30日的九个月融资活动净现金流入为6,058美元[23] - 截至2024年9月30日的现金、现金等价物和受限制现金总额为10,296美元[23] - 截至2024年9月30日的累计亏损为886,390美元[30] - 截至2024年9月30日的财务报表包括所有必要的财务信息，以公平陈述合并财务状况、经营成果和现金流量[34] - 截至2023年12月31日，公司总资产为$2,072 million，总负债为$23,215 million[55] - 截至2023年12月31日，可转换票据应收款为$2,072 million，属于Level 3资产[55] - 截至2023年12月31日，收购相关或有对价义务为$1,606 million，属于Level 3负债[55] - 截至2023年12月31日，短期债务-Yorkville为$17,223 million，属于Level 3负债[55] - 截至2023年12月31日，认股权证负债为$4,369 million，其中公共认股权证为$575 million，属于Level 1负债[55] - 截至2024年9月30日，可转换票据应收款余额为$0，年初为$2,072 million[57] - 截至2024年9月30日，收购相关或有对价义务余额为$1,606 million，年初为$1,606 million[60] - 截至2024年9月30日，或有股票对价义务余额为$27 million，年初为$27 million[61] - 截至2024年9月30日，短期债务-Yorkville余额为$3,695 million，年初为$17,223 million[64] - 截至2024年9月30日，Yorkville可转换本票的公允价值为$3,695 million，发行日为$2,993 million[64] - 截至2024年9月30日，库存净额为1680.7万美元，相比2023年12月31日的2241万美元有所减少[70] - 截至2024年9月30日，物业和设备净额为6320.8万美元，相比2023年12月31日的6782.8万美元有所减少[71] - 截至2024年9月30日，可摊销的无形资产净额为892.4万美元，相比2023年12月31日的1030.1万美元有所减少[74] - 截至2024年9月30日，总债务为4261万美元，相比2023年12月31日的3924万美元有所增加[74] - 截至2024年9月30日，短期债务总额为4261万美元，其中与非关联方的短期债务为369.5万美元，与关联方的短期债务为3891.5万美元[74] - 截至2024年9月30日和2023年12月31日，RWI第二次修订桥贷款和修订RWI贷款的账面价值（含利息，扣除折扣）分别为29,482美元和12,967美元[88] - 截至2024年9月30日的或有对价为1,606美元，与2023年12月31日的相同[92] - 截至2024年9月30日，公司有10,905,901份未行使的购买A类普通股的认股权证[129] - 截至2024年9月30日，公司共有3,410,049份股票期权未行使，加权平均行权价为31.51美元[136] - 截至2024年9月30日，未归属的限制性股票单位（RSUs）为327,359股，加权平均授予日公允价值为16.68美元[142] - 截至2024年9月30日，合同负债的递延收入余额为6,332美元，其中递延收入为3,931美元，未赚取收入的确认收入为3,619美元[147] - 截至2024年9月30日的总资产为128,840美元，2023年12月31日为143,889美元[161] - 截至2024年9月30日的运营亏损为11,527美元[161] - 截至2024年9月30日的九个月运营亏损为29,078美元[164] 收入与支出 - 公司2024年第三季度总净收入为929.6万美元，相比2023年第三季度的378.6万美元增长了145.5%[18] - 公司2024年第三季度产品销售净收入为339.3万美元，相比2023年第三季度的168.4万美元增长了101.5%[18] - 公司2024年第三季度服务收入为129.2万美元，相比2023年第三季度的142.7万美元下降了9.5%[18] - 公司2024年第三季度研发费用为391.5万美元，相比2023年第三季度的518.2万美元下降了24.5%[18] - 公司2024年第三季度销售、一般及行政费用为1265万美元，相比2023年第三季度的1074.8万美元增长了17.7%[18] - 公司2024年第三季度净亏损为1609.8万美元，相比2023年第三季度的9387.6万美元大幅减少[18] - 公司2024年第三季度每股基本及摊薄亏损为0.73美元，相比2023年第三季度的4.98美元大幅减少[18] - 公司2024年前九个月总净收入为3608.8万美元，相比2023年前九个月的1065.9万美元增长了238.6%[18] - 公司2024年前九个月净亏损为4459.9万美元，相比2023年前九个月的20584.2万美元大幅减少[18] - 公司2024年前九个月每股基本及摊薄亏损为2.05美元，相比2023年前九个月的11.86美元大幅减少[18] - 公司总净收入为9,296美元，其中产品销售净额为3,393美元，服务净额为1,292美元，许可、特许权和其他净额为4,611美元[146] - 公司截至2024年9月30日的净收入为9,296美元，其中BioBanking业务收入为1,292美元，Degenerative Disease业务收入为8,004美元[161] - 公司截至2024年9月30日的九个月净收入为36,088美元，其中Degenerative Disease业务收入为32,231美元，BioBanking业务收入为3,857美元[164] 运营与管理 - 公司自成立以来每个季度都录得净亏损，目前没有细胞治疗候选产品获得商业销售批准，预计未来将产生大量净亏损[9] - 公司需要筹集额外资金以支持运营，如果无法获得必要资本或满足流动性需求，可能被迫延迟、限制或终止运营，进一步裁员，停止商业化努力，清算部分资产或寻求其他战略替代方案[9] - 公司将继续产生大量成本作为上市公司运营，管理层需要投入大量时间进行各种合规工作[11] - 公司预计未来将继续产生重大经营亏损和运营现金流出[30] - 公司面临未能及时提交季度报告的风险，可能导致纳斯达克退市[33] - 公司目前有约46,050美元的债务，部分债务受宽容协议约束[33] - 公司正在寻求额外的外部资本以支持运营，但未能确保未来资本的保证[33] - 公司在2024年9月30日记录了2美元的特定信用风险损失，而在2023年9月30日记录了2,541美元的特定信用风险收入[38] - 公司在2024年9月30日和2023年9月30日的净亏损期间，所有潜在稀释证券被排除在稀释每股亏损计算之外，因为它们具有反稀释效应[42] - 公司在2024年9月30日和2023年9月30日的潜在稀释证券总数分别为15,929,600和13,740,797[42] - 公司在2024年9月30日和2023年9月30日的收入中，分别有15%和21%来自一个客户[45] - 公司在2024年9月30日的应收账款中，有两个客户各占至少10%，合计占33%，而在2023年12月31日，这两个客户合计占63%[45] - 公司采用新兴成长公司身份，可以选择不遵守新的或修订的财务会计标准，直到2026年12月31日[46] - 公司自2023年1月1日起采用ASU 2016-13，该标准对合并财务报表没有重大影响[50] - 公司正在评估ASU 2023-07和ASU 2023-09对披露的影响，这两个标准分别于2024年12月15日和2025年12月15日生效[51] - 公司在2024年9月30日的金融负债按公允价值计量，总价值为9,731美元，其中144美元为一级，9,587美元为三级[52] - 公司于2024年3月13日与RWI签订了第二次延期协议，同意在公司偿还Yorkville可转换本票的全部债务或至2025年3月13日之前，不对RWI第二次修订桥贷款行使任何权利，并将贷款利率从12.5%提高至13.5%，并发行了300,000股普通股新认股权证，行权价为5.895美元[87] - 由于未能按时支付某些利息，公司自2024年8月5日起按16.5%的违约利率计提Amended RWI贷款余额约13,700美元的利息[87] - 公司于2024年1月12日与RWI签订了投资者权利协议，赋予RWI某些信息和审计权，以及Tranche 1和Tranche 2认股权证所涉股份的注册权，包括在提交2023年Form 10-K后45天内提交注册声明的义务[87] - 公司截至2024年9月30日的三个月和九个月的总运营租赁成本分别为1,326美元和3,959美元，相比2023年同期的1,079美元和3,189美元[91] - 公司截至2024年9月30日的运营租赁负债的现金支付为2,534美元，相比2023年同期的2,168美元[91] - 公司截至2024年9月30日的运营租赁负债的剩余期限为21.5年，加权平均折现率为14.24%[91] - 公司截至2024年9月30日的运营租赁负债的到期情况：2024年剩余三个月为845美元，2025年为3,452美元，2026年为3,526美元，2027年为3,599美元，2028年为3,673美元，此后为84,568美元，总计99,663美元，减去应计利息73,212美元，总计26,451美元[91] - 公司于2024年3月13日与Yorkville签订了SEPA协议，有权在未来36个月内向Yorkville出售最多10,000美元的A类普通股[124] - SEPA协议允许公司以97%的VWAP价格向Yorkville出售股票，每次出售不超过前五个交易日平均日交易量的100%[124] - 公司支付了25美元的尽职调查费和16,964股普通股的承诺费作为SEPA的考虑[126] - 公司于2024年3月13日与Yorkville签订了注册权协议，承诺在2024年5月3日前向SEC提交注册声明[127] - 公司决定将SEPA作为衍生工具按公允价值计量，但由于尚未提交注册声明，SEPA在发行日和2024年9月30日被认为无价值[128] - 公司记录了与服务条件相关的股票期权奖励的基于股票的薪酬费用，2024年第三季度为2,077美元，2023年第三季度为2,255美元[137] - 截至2024年9月30日，未确认的基于股票的薪酬成本为8,370美元，预计将在2.62年的加权平均摊销期内确认[137] - 公司记录了与RSUs相关的基于股票的薪酬费用，2024年第三季度为595美元，2023年第三季度为1,343美元[142] - 截至2024年9月30日，未确认的RSUs费用总额为4,086美元，预计将在2.20年的加权平均期内确认[142] - 公司记录了基于股票的薪酬费用，2024年第三季度为2,672美元，2023年第三季度为3,598美元[144] - 公司CEO Robert Hariri博士同意将其薪水暂时减少至最低工资水平，截至2024年9月30日，已记录1,432美元的应计费用[165] - 公司CEO Robert Hariri博士的2024年基本工资

客户和收入增长 - 公司拥有超过4000万注册用户，其中超过50%的财富100强公司是客户[173] - 截至2024年10月31日，公司基础客户数从2023年同期的8175增加到9519，增长16%[182] - 截至2024年10月31日，年收入超过10万美元的客户数从2023年同期的874增加到1144，增长31%[182] - 截至2024年10月31日，公司美元净保留率为124%，而2023年同期为128%[192] - 公司总收入在2024年第三季度达到1.96亿美元，同比增长31%[222] - 公司总收入在2024年前九个月达到5.48亿美元，同比增长32%[222] - 2024年第三季度，订阅和SaaS收入为1.75亿美元，同比增长34%[222] - 2024年前九个月，订阅和SaaS收入为4.90亿美元，同比增长34%[222] - 2024年第三季度，自托管和许可证收入为2079万美元，同比增长11%[222] - 2024年前九个月，自托管和许可证收入为5820万美元，同比增长12%[222] - 公司第三季度收入为221.25百万美元，同比增长47%[224] - 公司九个月收入为622.71百万美元，同比增长42%[226] 费用和支出 - 公司预计未来研究与开发费用将增加，这可能对短期盈利能力产生负面影响[180] - 公司计划继续投资于销售和市场营销，以扩大客户基础和增加现有客户的销售额[183] - 公司计划继续投资于合作伙伴关系、联盟、渠道和集成，以扩大市场覆盖和品牌知名度[186] - 公司计划继续投资于业务扩展，以抓住市场机会，尽管这可能对短期运营结果产生负面影响[188] - 2024年第三季度，销售和营销费用为9534万美元，同比增长10%[217] - 2024年前九个月，销售和营销费用为2.86亿美元，同比增长7%[217] - 2024年第三季度，研发费用为6135万美元，同比增长25%[217] - 2024年前九个月，研发费用为1.77亿美元，同比增长19%[217] - 公司第三季度销售和营销费用为95.34百万美元，同比增长10%[228] - 公司第三季度研发费用为61.354百万美元，同比增长25%[232] - 公司第三季度一般和管理费用为45.96百万美元，同比增长18%[235] - 公司第三季度股票补偿费用为48.042百万美元，同比增长16%[239] 财务表现 - 公司第三季度毛利润为173.922百万美元，同比增长29%[224] - 公司第三季度毛利率为89%，同比下降1个百分点[224] - 公司九个月毛利润为485.547百万美元，同比增长30%[226] - 公司九个月毛利率为89%，与去年同期持平[226] - 2024年10月31日止三个月和九个月的利息收入分别为1258.6万美元和3744.3万美元，同比增长16%和37%[245] - 2024年10月31日止三个月和九个月的其他收入（费用）净额分别为499.2万美元和545.7万美元，同比增长777%和1174%[245] - 2024年10月31日止三个月和九个月的所得税费用分别为-3942.1万美元和-6613.1万美元，同比增长-115.4%和-125.2%[249] - 2024年10月31日止三个月和九个月的有效税率分别为353.4%和-208.6%，同比增长1244.3%和290.8%[249] - 2024年10月31日止九个月的经营活动现金流量净额为-12719.3万美元，同比减少13738万美元[262] - 2024年10月31日止九个月的投资活动现金流量净额为-855.3万美元，同比减少4191.3万美元[262] - 2024年10月31日止九个月的融资活动现金流量净额为2092.7万美元，同比减少931.6万美元[262] - 2024年10月31日，公司持有的现金、现金等价物和短期投资总额为9亿美元，较2024年1月31日的10亿美元有所减少[259] - 2024年10月31日，未确认的税收优惠为990万美元，其中50万美元会影响有效税率[256] - 2024年10月31日，公司支付了与BAPA相关的890万美元税收评估，减少了当前税收负债[256] - 公司调整后的自由现金流（Non-GAAP adjusted free cash flow）在2024年为5793.4万美元，2023年为891.8万美元[272] - 公司现金、现金等价物和短期投资在2024年10月31日为9亿美元，2024年1月31日为10亿美元[280] - 公司现金等价物和短期投资在2024年10月31日为8亿美元，2024年1月31日为10亿美元[280] - 公司投资组合的加权平均寿命为6个月，假设利率变动1%（100个基点），投资组合的公允价值将变动约420万美元[280] - 公司有5740万美元的现金和现金等价物以外币计价，假设汇率变动10%，将对财务报表产生重大影响[282] - 公司未进行外汇交易对冲，但未来可能选择进行[283] 内部控制和披露 - 公司披露控制和程序在2024年10月31日未达到合理保证水平，存在重大缺陷[285] - 公司已实施补救措施，包括加强IT治理和设计IT一般控制，以及开发和部署内部控制培训计划[289] - 公司未发现其他可能对内部控制产生重大影响的变更[292] - 公司披露控制和程序及内部控制的设计旨在提供合理保证，但无法防止或检测所有错误和欺诈[293] - 公司首席执行官和首席财务官确认季度报告中的未经审计的合并财务报表在所有重大方面公允反映了公司的财务状况、经营成果和现金流量[288] - 公司在2025财年第三季度实施了补救措施，包括加强IT治理和设计与某些收入系统相关的IT一般控制，以及开发和部署关于内部控制操作和重要性的培训计划[289] - 公司认为上述措施在全面测试后将足以补救已识别的重大缺陷并加强内部控制，但补救措施可能无效或无法防止未来的重大缺陷或内部控制中的重大缺陷[291] - 除了上述重大缺陷和补救措施外，公司在2024年10月31日结束的季度内没有发现其他对内部控制有重大影响的变化[292] - 公司的披露控制和程序以及内部控制旨在提供合理保证，但无法预期防止或检测所有错误和欺诈[293]

财务表现 - 公司总资产从2024年7月31日的2,226,294千美元增加到2024年10月31日的2,596,697千美元[16] - 公司总收入从2023年10月31日的207,407千美元增加到2024年10月31日的262,901千美元[19] - 公司净收入从2023年10月31日的-27,071千美元增加到2024年10月31日的9,139千美元[19] - 公司现金及现金等价物从2024年7月31日的547,992千美元增加到2024年10月31日的823,562千美元[16] - 公司短期投资从2024年7月31日的455,576千美元增加到2024年10月31日的514,767千美元[16] - 公司总负债从2024年7月31日的883,562千美元增加到2024年10月31日的1,328,668千美元[16] - 公司总股东权益从2024年7月31日的1,342,732千美元减少到2024年10月31日的1,268,029千美元[16] - 公司订阅和支持收入从2023年10月31日的127,627千美元增加到2024年10月31日的169,742千美元[19] - 公司研发费用从2023年10月31日的62,469千美元增加到2024年10月31日的68,880千美元[19] - 公司销售和营销费用从2023年10月31日的44,581千美元增加到2024年10月31日的51,478千美元[19] - 2024财年第三季度净收入为913.9万美元，而2023财年第三季度净亏损为2707.1万美元[25] - 2024财年第三季度经营活动提供的净现金为-6230.5万美元，而2023财年第三季度为-7208.3万美元[25] - 2024财年第三季度投资活动使用的净现金为-7760.1万美元，而2023财年第三季度为-2779.3万美元[25] - 2024财年第三季度融资活动提供的净现金为41550.7万美元，而2023财年第三季度为0[25] - 2024财年第三季度现金、现金等价物和受限制现金的净增加为27557万美元，而2023财年第三季度为-10417.9万美元[25] - 2024财年第三季度末现金、现金等价物和受限制现金总额为82475.4万美元，而2023财年第三季度末为30261.1万美元[25] - 2024财年第三季度股票期权行权和限制性股票单位（RSUs）归属共发行493492股普通股[23] - 2024财年第三季度基于股票的补偿费用为3816.7万美元[23] - 2024财年第三季度购买上限看涨期权和可转换高级票据的退休分别减少了5878.8万美元和7936.6万美元的额外实缴资本[23] - 2024财年第三季度外币兑换调整和可供出售证券的未实现收益（损失）分别为-6.2万美元和45.3万美元[23] - 2024年10月31日，总收入为262,901千美元，相比2023年同期的207,407千美元增长了26.8%[46] - 2024年10月31日，订阅和服务收入为169,742千美元，相比2023年同期的127,627千美元增长了33.0%[48] - 2024年10月31日，未开票应收账款净额为130,077千美元，相比2024年7月31日的91,188千美元增长了42.6%[49] - 2024年10月31日，合同获取成本的非流动部分为35.0百万美元，相比2024年7月31日的37.0百万美元减少了5.4%[50] - 2024年10月31日，履行合同的成本的非流动部分为2.7百万美元，相比2024年7月31日的4.7百万美元减少了42.6%[51] - 2024年10月31日，剩余履约义务的总金额为20亿美元，订阅服务通常在3至5年内满足，支持服务通常在1年内满足[54] - 2024年10月31日，可出售投资的总公允价值为1,372,611千美元，其中资产支持证券的公允价值为65,490千美元[55] - 公司持有现金及现金等价物总额为13.73亿美元，其中短期投资为5.15亿美元，长期投资为1.42亿美元[60] - 公司在2024年10月发行了6.9亿美元的1.25%可转换高级债券，到期日为2029年[62] - 公司在2024年10月以2.005亿美元现金回购了1.209亿美元的可转换高级债券[63] - 公司战略投资包括非市场化的股权证券，截至2024年10月31日，这些投资的账面价值为1951.3万美元[64] - 公司2024年10月31日的基本每股收益为0.11美元，稀释每股收益为0.11美元[66] - 公司2024年10月31日的可转换高级债券的净账面价值为9.504亿美元，其中2.786亿美元为流动部分，6.718亿美元为非流动部分[69] - 公司于2018年3月发行了4亿美元的2025年可转换高级债券，净收益为3.872亿美元[70] - 2025年可转换高级债券的年利率为1.25%，每半年支付一次，到期日为2025年3月15日[71] - 公司于2024年10月以2.005亿美元现金回购了1.209亿美元的2025年可转换高级债券，包括0.1百万美元的应计利息[77] - 公司于2024年10月发行了6.9亿美元的2029年可转换高级债券，净收益为6.717亿美元[78] - 2029年可转换高级债券的年利率为1.25%，每半年支付一次，到期日为2029年11月1日[79] - 公司购买了与可转换高级债券相关的上限看涨期权，初始行权价分别为113.75美元和244.65美元，初始上限价分别为153.13美元和329.33美元，净成本分别为3720万美元和5880万美元[85] - 截至2024年10月31日，公司未记录任何索赔的应计费用，且未在财务报表中计提任何损失准备[88] - 截至2024年10月31日，公司未因软件侵权赔偿条款向客户支付任何赔偿，且无重大索赔未决[90] - 截至2024年10月31日，公司股票期权和股票奖励的未确认股票补偿费用总额为3.71681亿美元，加权平均预期确认期为2.5年[93] - 截至2024年10月31日，公司股票奖励的公允价值为108.86美元，预期将归属的股票奖励数量为3,651,729[94] - 截至2024年10月31日，公司股票期权的公允价值为64.44美元，预期将归属的股票期权数量为139,835[98] - 2024财年第三季度，公司未回购任何普通股，剩余回购额度为1.382亿美元[100] - 公司于2024年12月2日签订了3亿美元的循环信贷协议，利率为3.4%至4.5%[102][103] - 2024财年第三季度，公司认列了与限制性股票单位（PSUs）相关的股票补偿费用为630万美元[97] - 公司股票回购计划授权额度为4亿美元，截至2024年10月31日，剩余1.382亿美元[99] - 公司股票期权活动显示，截至2024年10月31日，股票期权的内在价值为1703.5万美元[98] - 公司股票奖励活动显示，截至2024年10月31日，股票奖励的内在价值为6.80171亿美元[94] - 公司股票奖励的公允价值在2024财年第三季度增加了176.04美元，减少了94.56美元[94] - 公司股票期权的公允价值在2024财年第三季度减少了71.77美元[98] - 总收入为262,901千美元，同比增长27%[155] - 订阅和服务收入为169,742千美元，占总收入的65%，同比增长33%[155] - 许可证收入为37,370千美元，占总收入的14%，同比增长10%[155] - 服务收入为55,789千美元，占总收入的21%，同比增长22%[155] - 总成本为104,509千美元，同比增长10%[166] - 订阅和服务成本为54,024千美元，同比增长12%[166] - 许可证成本为881千美元，同比下降28%[166] - 服务成本为49,604千美元，同比增长8%[166] - 净收入为9,139千美元，同比增长2%[146] - 服务收入成本增加380万美元，主要由于分包商费用增加320万美元和人员成本增加70万美元，部分被专业服务和软件订阅成本减少20万美元抵消[171] - 截至2024年10月31日，公司拥有563名云运营和技术支持员工和794名专业服务员工，相比2023年10月31日的597名和826名有所减少[172] - 总毛利润增加4610万美元，其中订阅和支持毛利润增加3614.5万美元，许可证毛利润增加368.3万美元，服务毛利润增加627.2万美元[173] - 总毛利率从2023年同期的54%提高到2024年10月31日的60%，主要由于订阅和支持收入的高毛利率增加以及服务收入的高利用率[174] - 研发费用增加641.1万美元，主要由于人员成本增加560万美元，云托管成本增加40万美元，软件订阅成本增加40万美元，差旅成本增加30万美元[181] - 截至2024年10月31日，研发人员为1167人，相比2023年10月31日的1069人有所增加[182] - 销售和营销费用增加689.7万美元，主要由于人员成本增加480万美元，差旅成本增加100万美元，云托管成本增加60万美元，专业服务成本增加30万美元[184] - 截至2024年10月31日，销售和营销人员为483人，相比2023年10月31日的465人有所增加[186] - 一般和管理费用增加373.1万美元，主要由于坏账费用增加100万美元，专业服务成本增加100万美元，人员成本增加70万美元，差旅成本增加70万美元，云托管成本增加30万美元[188] - 公司截至2024年10月31日的非GAAP毛利润为1.67亿美元，相比2023年同期的1.21亿美元有所增加[204] - 公司截至2024年10月31日的非GAAP运营收入为3470.7万美元，相比2023年同期的406.9万美元有所增加[204] - 公司截至2024年10月31日的非GAAP净利润为3679.7万美元，相比2023年同期的284万美元有所增加[204] - 公司截至2024年10月31日的非GAAP稀释每股收益为0.43美元，相比2023年同期的0.00美元有所增加[206] - 公司截至2024年10月31日的现金、现金等价物和投资总额为14.80亿美元，相比2024年7月31日的11.29亿美元有所增加[207] - 公司截至2024年10月31日的营运资本为10.22亿美元，相比2024年7月31日的4.58亿美元有所增加[207] - 公司截至2024年10月31日，约6030万美元的现金和现金等价物位于国外[209] - 公司截至2024年10月31日，未回购任何普通股，剩余1.382亿美元用于未来股票回购[211] - 公司截至2024年10月31日，主要通过发行2029年可转换优先票据获得4.136亿美元净收益，部分用于购买上限看涨期权和赎回部分2025年可转换优先票据[210] - 公司截至2024年10月31日，2025年和2029年可转换优先票据的本金需以现金结算，转换溢价可选择现金、股权或两者结合[210] 业务策略 - 公司预计未来订阅安排将成为年度新销售的主要部分[121] - 公司继续投资于产品开发和云操作，以增强和改进现有产品，推出新产品，并提升云端服务的安全性和成本效益[122] - 公司通过与第三方SI合作伙伴的紧密合作，提高销售和实施效率，降低客户实施和迁移成本[124] - 公司面临的风险包括扩展到新市场、管理长销售周期、全球市场竞争、依赖少数大客户、成功开发或收购新产品等[125] - 公司经历季节性变化，第四财季通常订单显著增加，订阅销售现占销售的大部分[126] - 公司服务收入也受季节性波动影响，第二和第四财季通常因假期和员工休假导致服务收入较低[127] - 公司使用ARR和自由现金流等关键指标来评估和管理业务[133] - 截至2024年10月31日，ARR为8.74亿美元，相比2024年7月31日的8.64亿美元有所增长[136] - 公司自由现金流为负6738.1万美元，主要受运营活动现金流的负面影响[140] - 公司没有对关键会计政策进行重大变更[142] - 公司预计未来订阅收入将继续增长，但增速将滞后于订单增长[156] - 预计未来几年订阅和支持毛利率将继续改善，服务毛利率将随着对分包商依赖的减少而提高，许可证毛利率预计将下降[175] 会计政策和披露 - 公司将在2024年8月1日开始的年度期间采用ASU No. 2023-07，要求

财务表现 - 第三季度净销售额达到创纪录的4580万美元，同比增长44.5%[3] - 第三季度Fire Services产品销售额为1930万美元，同比增长245%[4] - 第三季度毛利润为1860万美元，同比增长38.9%[3] - 第三季度调整后EBITDA（不包括外汇影响）为470万美元，同比增长4.9%[4] - 第三季度有机收入为3400万美元，同比增长7.3%[3] - 第三季度有机毛利率为44.2%，同比提高2个百分点[3] - 第三季度国际销售额为3040万美元，占总收入的66%[13] - 第三季度净销售额为45,761千美元，去年同期为31,678千美元[52] - 第三季度调整后EBITDA为4,264千美元，去年同期为3,285千美元[36] - 第三季度调整后EBITDA利润率为9.3%，去年同期为10.4%[36] - 第三季度调整后EBITDA排除外汇影响为4,726千美元，去年同期为4,507千美元[36] - 第三季度调整后EBITDA排除外汇影响利润率为10.3%，去年同期为14.2%[36] - 第三季度净收入为86千美元，去年同期为2,618千美元[52] - 第三季度每股基本收益为0.01美元，去年同期为0.35美元[52] - 第三季度每股稀释收益为0.01美元，去年同期为0.34美元[52] - 第三季度综合收入为-119千美元，去年同期为2,135千美元[53] 资产与负债 - 第三季度总资产为120,583千美元，去年同期为93,449千美元[52] - 公司总资产从$153,745 million增加到$201,213 million[55] - 现金及现金等价物从$25,222 million减少到$15,839 million[55] - 应收账款净额从$19,169 million增加到$26,563 million[55] - 存货从$51,250 million增加到$72,721 million[55] - 总流动资产从$101,505 million增加到$125,296 million[55] - 总流动负债从$18,346 million增加到$29,636 million[55] - 总负债从$30,294 million增加到$76,525 million[55] - 股东权益从$123,450 million增加到$124,688 million[55] 现金流 - 经营活动产生的现金流量净额从$7,733 million减少到$(12,494) million[58] - 投资活动产生的现金流量净额从$(3,015) million减少到$(25,387) million[58] 库存与销售准备 - 第三季度库存增加，为第四季度和2026财年第一季度的销售做准备[19] - 公司计划在第四季度释放部分库存利润储备，预计将提升毛利率和盈利能力[25] 未来展望 - 公司预计2025财年收入至少为1.65亿美元，调整后EBITDA（不包括外汇影响）至少为1800万美元[28][29]

现金和信托账户 - 公司截至2024年9月30日的现金为$2，而2023年12月31日为$4,228，同时存在$9,819,425的工作资本赤字[145] - 公司截至2024年9月30日，在信托账户中持有$10,578,352的现金，包括$476,103的利息收入[153] - 公司截至2024年9月30日，从信托账户中提取$209,650用于支付特许权和所得税[155] - 公司截至2024年9月30日，从信托账户中提取$59,000用于支付特许权和所得税[158] - 公司截至2024年9月30日，从信托账户中提取$122,247用于支付特许权和所得税[158] - 公司截至2024年9月30日的现金为2美元，负营运资本为9,819,425美元[168] 净收入和亏损 - 公司2024年第三季度净收入为$2,189,744，其中包括$2,302,250的认股权证负债公允价值收益和$135,536的信托账户利息收入[147] - 公司2024年前九个月净亏损为$2,722,429，其中包括$1,354,000的认股权证负债公允价值损失和$476,103的信托账户利息收入[147] - 公司2023年第三季度净亏损为$1,076,594，其中包括$846,250的认股权证负债公允价值损失和$166,547的信托账户利息收入[148] - 公司2023年前九个月净亏损为$3,241,155，其中包括$2,031,000的认股权证负债公允价值损失和$387,058的信托账户利息收入[149] 负债和债务 - 公司截至2024年9月30日欠赞助商的总金额为9,284,523美元[176] - 公司截至2024年9月30日的无担保本票未偿还金额为6,781,967美元[174] - 公司截至2024年9月30日的总负债为12,444,467美元（包括无担保本票和欠赞助商的金额）[174][176] 业务合并和费用 - 公司于2020年11月25日完成首次公开发行，募集资金$115,000,000，同时向发起人出售认股权证，募集资金$5,425,000[151] - 公司需在完成业务合并时向承销商支付的递延费用为3,162,500美元[178] - 公司需在成功完成业务合并时向Gateway Group, Inc.支付的公关服务费为20,000美元[179] - 公司需在成功完成与YD Biopharma的合并时向D.F. King & Co., Inc.支付的服务费为25,000美元[180] - 公司需在成功完成与YD Biopharma的合并时向Edgar Agents LLC支付的交易成功费为50,000美元[181] 持续经营和不确定性 - 公司面临重大不确定性，可能无法在财务报表发布后的一年内继续作为持续经营企业[170][172] - 公司计划通过业务合并解决持续经营的不确定性，并可能需要额外的融资来完成业务合并或满足义务[171]

净销售额 - 第二季度净销售额下降3.0%至2.912亿美元，去年同期为3.001亿美元[53] - 上半年净销售额下降0.6%至6.207亿美元，去年同期为6.243亿美元[58] 毛利润 - 第二季度毛利润增加至1.094亿美元，去年同期为1.079亿美元，毛利率从35.9%提升至37.6%[55] - 上半年毛利润增加至2.318亿美元，去年同期为2.223亿美元，毛利率从35.6%提升至37.3%[59] 销售、一般和管理费用 - 第二季度销售、一般和管理费用减少210万美元至5,150万美元，占净销售额的比例从17.8%降至17.7%[56] - 上半年销售、一般和管理费用减少50万美元至1.044亿美元，占净销售额的比例保持16.8%不变[60] 现金流 - 上半年经营活动提供的净现金为1.001亿美元，去年同期为1.021亿美元[66] - 上半年投资活动使用的净现金为1,060万美元，去年同期为1,280万美元[67] - 上半年融资活动使用的净现金为3.041亿美元，主要用于支付特别股息[68] 流动资金 - 截至2024年10月26日，流动资金减少至1.968亿美元，流动比率从3.9降至2.5[69]