公司财报 - 阿里巴巴-SW（09988.HK）3QFY24财报显示，公司实现营业收入2603亿元，同比增长5%[1] - 阿里巴巴-SW（09988.HK）3QFY24财报显示，Non-GAAP净利润480亿元，同比下降4%[1] - 淘天集团本季度收入同比+2%至1291亿元，经调EBITA利润率从47%降至46%[2] - 云计算本季度收入同比+4%至281亿元，经调整EBITA利润率从5%提升至8%[3] 未来展望 - 公司FY2026E预计营业收入将达到1097.8亿元，同比增长7.8%[5] - FY2024E经调整净利润预计为1595.6亿元，同比增长13%[5] - FY2025E每股收益预计为8.02元，较上一年增长2%[5] 股份回购计划 - 阿里巴巴-SW（09988.HK）宣布将股份回购计划增加250亿美元，有效期至2027年3月底[1] - 公司在12月季度回购29亿美元，流通股净减少3.3%[10] - 公司计划未来3个财年每年保持3%的股本减少，并增加250亿美元的股份回购计划[10]

微软Azure对AWS大中华区构成威胁 - 微软Azure对AWS大中华区构成威胁，大客户纷纷迁移[1][3][4] - SHEIN和字节海外曾是AWS的用户，但如今分别被微软云和谷歌云挖走[13][14] - 安克创新也是AWS培养的客户，但被微软云挖走[14] AWS大中华区业绩表现不佳 - AWS大中华区营收增速下滑，业绩表现不佳[4][7][8] - 大客户风险上升，币安、SHEIN、字节、小红书等客户用量流失[7][8][9] - 小红书因价格原因选择迁离AWS，计划IPO需要财务报表更漂亮[17] AWS在中国市场的挑战 - AWS在中国市场份额逐渐被华为云、腾讯云抢走，市场占比已经沦为others[37] - AWS在中国市场探索合规展业时摸着石头过河，带来了对中国云计算市场后续发展的影响[48] - AWS在中国市场采取了一系列行动，对中国云计算市场产生了意想不到的影响[49] AWS大中华区业务分析 - AWS大中华区业务分为C2G、C2C、G2C三大块，被称为业绩的“三驾马车”[27] - G2C业务稳定但量不大，外企多云部署导致用云量有限[29] - AWS在C2C业务上持续投入多年，却一直难有起色[30]

美国对中国实体制裁 - 美国对多家中国实体进行制裁，中方强烈反对并将采取必要措施[1] 国内金融市场 - 美股方面，三大股指小幅收跌，大型科技股多数收跌，中概股多数收涨[2] - 美国十年国债收益率上涨，恐慌指数VIX下跌，布伦特原油收涨，现货黄金和美元指数下跌[3] - A股方面，三大指数集体收跌，沪指跌0.93%，深证成指跌0.04%，创业板指跌0.37%[23] - 北上资金全天净卖出A股13.13亿元，长安汽车、海尔智家、宁德时代，分别遭净卖出2.59亿元、1.6亿元、1.46亿元，净买入美的集团3.29亿元[25] - 龙虎榜中，昨日共有36只个股上榜龙虎榜，深中华A龙虎榜单日净买入额最多，达3636.7万元[26] - 两市融资余额：截至2月23日，上交所融资余额报7494.93亿元，深交所融资余额报6621.12亿元，两市合计14116.05亿元，较前一交易日增加47.06亿元[26] 企业动态 - 华为发布通信行业首个大模型，提供智能化应用，帮助通信运营商提升运维效率[4] - 东方财富累计回购约10亿元，用途变更为注销并减少注册资本[5] - 理想汽车发布“史上最佳财报”，预计未来五年不会做20万元以下的车型[6] - 新东方声明称“归巢计划”不涉及义务教育阶段学科类培训[14] - 荣耀发布了AI笔记本电脑荣耀MagicBook Pro 16，重新定义传统笔记本电脑领域[15] - 小米汽车将“很快”揭晓定价，最早第二季度开始交付[12] - 阿里巴巴重返中国顶级电商企业轨道，菜鸟等待更好时机香港上市[13] - 云南能投2023年净利同比增长65.19%[23] - 华统股份全资子公司引入新股东并增资[23] 政策法规 - 新版《粤港澳大湾区“跨境理财通”业务试点实施细则》正式开始施行，银行推出多项优惠吸引投资者[7] - 工信部印发《工业领域数据安全能力提升实施方案（2024-2026年）》，明确提出11项任务[19] - 生态环境部争取尽快实现碳排放权交易市场首次扩围，优先纳入重点行业[20] 国际动态 - 欧盟宣布在第13轮对俄制裁中列单4家中国企业，中方坚决反对，敦促欧方停止列单中国企业[16] - 日本东电将于28日开始第四轮核污染水排放，已累计排放约2.3万吨核污染水[17] 公司高管变动 - 刘浩凌任中投公司副董事长、总经理兼首席投资官[8] 风险提示 - 克来机电紧急提示市场情绪过热、非理性炒作风险[9] - 香港证监会出手，20名人士涉嫌操纵鼎益丰的股份[10] - 昔日“投资大佬”豪宅将被拍卖，戴志康因非法吸收公众存款、集资诈骗被判刑[11] 行业动态 - 猎聘开工首周新发职位较去年同期增长23.63%，整体投递人次同比增长42.40%[18] - 阿特斯计划投资96.3亿元建设涟水光伏新能源产业园项目[23] - 每月一针的减肥药在国内开始临床试验，三个月可减重14.5%[21] - 1月前往中国的韩国民众暴涨超9倍，超过14万人次，同比增长908%[22]

阿里妈妈计划发布 - 阿里妈妈发布三大计划，包括开年领跑计划、领跑先锋计划和直播领跑计划，为商家提供优惠券、营销激励和返点比例[1] 雅迪电动车发展计划 - 雅迪电动车暂无新能源汽车造车计划，目前专注于电动两轮、三轮等出行产品[2] 英伟达智驾扩张 - 英伟达智驾持续扩张，百度Apollo原技术负责人罗琦加入英伟达汽车事业部担任工程总监，负责预测、规划与控制[3] 理想汽车业绩增长 - 理想汽车四季度净利润达57.5亿元，同比增长2068.2%，预计第一季度交付量和营收也有显著增长[4] 小米全球战略发布 - 小米在全球发布小米澎湃OS战略，海外首发小米14系列手机和多款“人车家全生态”产品，全球可连接设备数超过8.23亿[5] 宗馥莉接任娃哈哈 - 宗馥莉接任娃哈哈电子商务有限公司法定代表人、执行董事、经理，取代宗庆后[6] 比亚迪智能化技术研究院成立 - 比亚迪开年组织变阵，整合智驾和智舱，成立智能化技术研究院[8] 夸父炸串融资完成 - 夸父炸串宣布完成B轮融资，由愉悦资本和绝了基金领投[8] AI游戏初创公司获得投资 - AI游戏初创公司“奇酷网络”获得500万天使投资[9] 阿特斯光伏新能源项目 - 阿特斯计划投资96.3亿元建设涟水光伏新能源产业园项目[10] 苹果Vision Pro头显成本 - 苹果Vision Pro头显零件成本估计约1200美元，中国大陆厂商占7%[11] 锆新能源技术转型 - 中信证券指出，锆已经站在新能源技术转型的关键节点，相关企业有望提前获得超额收益[11] 库迪咖啡门店扩张 - 库迪咖啡宣布全球门店数达到7000家，开启促销活动[12] 公司业绩预告 - 2808家公司预告去年业绩，逾四成报喜，包括贵州茅台、中国神华、宁德时代、比亚迪、格力电器等公司[13]

阿里云通义千问研究员工作日程流出 - 阿里云通义千问研究员工作日程流出，与 Sora 一线研究员 Jason wei 高度相似[1] - 业界传言阿里云通义千问效仿 Sora 一线员工作息，强化工作强度[2] - 阿里云方面对此进行了辟谣，称其为假消息[3]

Sora横空出世 - Sora横空出世，成为全球热议的焦点[1] - Sora是一个文字生成视频的大模型，具有独特优势[2] - Sora能够生成具备多个角色、多个角度镜头的复杂场景视频，将影响短视频、游戏、娱乐影视、动漫、广告营销等领域[3] - Sora可能会对传统广告制作产生重大影响，降低品牌商的成本支出[5] - Sora虽然有震撼效果，但仍存在一些局限性，包括对现实世界理解的不足和一些错误生成的视频[6],[7] - Sora离通用人工智能、世界模型还有很远的路要走，需要保持清醒头脑[8] - Sora引爆了A股AI概念，但需要关注其持续性，回顾之前的AI大行情[9],[10],[11],[12] - Sora引爆的AI行情更多属于概念炒作，持续性存疑，更多基于消息面进行低估值修复[15] - Sora的问世标志着大模型竞争已经由文字、图片上升至视频，对算力需求呈几何级增长，算力公司将受益[17] - Sora出色的生成式能力或将引发国内文生视频AI大模型热潮，预计国内相关大厂将快速跟进，带动算力需求增加[20] AI算力竞赛 - 全球计算机总算力预计将增长至2030年的56ZFlops，年复合增速高达65%，对算力芯片需求难以估量[18] - 国内算力产业链预计迎来高景气度，A股算力相关企业数量众多，营收规模持续增长[19] - AI算力竞赛不可避免，对光器件需求产生显著影响，全球AI投资将拉动光模块复苏[21] 光模块产业 - 中际旭创是全球光模块龙头，净利润翻了120倍，产品核心竞争力强，海外营收保持在70%左右[22] - 英伟达测试了800G硅光后，称旭创的效果是碾压式的好，下了小批量订单，股价大涨[23] - 中间旭创是少数能够展现扎实业绩的公司[24][1]

娄珂的创业经历 - 娄珂在23岁时放弃“铁饭碗”南下深圳创业[1] - 娄珂在创业初期被时代赋予了机遇，成为了“风口浪尖的猪”[2] - 娄珂大学专业是英语，来深圳后选择做外贸电商[3] - 娄珂成为了阿里淘宝首选培养的国际版十大网商[4] - 娄珂在深圳做外贸电商时，第一笔生意来得很奇妙，全程不到15分钟就谈成了[5] - 娄珂在创业初期赚到第一桶金后，接近利润有20万[6] - 娄珂分享第一个月的报表给家人，家人怀疑他在做传销[7] - 娄珂在顺境中忽略了潜在的风险和隐患，在2012年的一次大促活动中爆仓了[9] - 娄珂在经历了爆仓后认识到要审视自己的认知、能力、财富，找到自己的长板和短板[11] - 娄珂强调努力只能决定下限，成功是天时地利人和[12] - 娄珂总结湖南人的创业精神，包括敢为天下先、经世致用、兼容并蓄、实事求是[12],[13],[14],[15] 公司的发展历程 - 公司在2017年到2020年间完成了从流量型公司到产品型公司的转型，并取得了一定成果[23] - 公司意识到只有做成品牌化公司，利用跨境电商、数字化营销和人工智能等手段，才能抢占用户心智，深入人心[23] - 公司在数字化营销中运用了点击付费广告、流量投放等手段获取公域流量，并强调点击率、转化率和触达率[24] - 公司利用人工智能和数字化工具进行客户画像建模，以提高管理可视化、逻辑性和严谨性，降低犯错概率，与用户交流更紧密[25] - 公司通过数字化手段进行流程管理升级，包括建立数字化工具系统，以适应快速增长的人员和收入[26] - 公司未来三到五年的目标是成为一个国际化的全球品牌公司，同时希望完成从产品型公司到技术型公司的转型，并着重申请核心专利[28][29][30] 跨境电商行业发展趋势 - 跨境电商行业的发展经历了不同阶段的变化[17][18][19][20] - 跨境电商的未来发展需要关注产品驱动的创新、优质内容打造和平台流量运营的专业经验[32][33] - 在选择适合自己的市场板块时，需要清楚有所为有所不为，避免做“碰瓷”项目和进入红海项目[34] - 进入跨境电商行业后，需要重点关注自身擅长的领域、供应链能力和人工智能运用能力[35][36] - 跨境电商的发展规模并没有必选项，需要根据行业定位和观察大势来决定是做大规模还是做小而美[37][38] 公司管理和人才发展 - 公司管理团队的人非常稳定，很多管理层员工都是公司自己培养起来的[57] - 人才是企业蓬勃发展的关键，娄珂对人才的重视和投入是企业变化的关键[47] - 80后和90后更偏向农耕文明和工业文明[59] - 90后喜欢的东西爱憎分明，主打走自己的路[60] - 00后个性非常鲜明，自信且不愿意被要求吃苦[60] - 公司擅长用户洞察和分析员工组成结构[61] - 80后的企业老板需要学会融入了解00后的思想画像，融入他们的喜好特征[62]

阿里云盘新政策 - 阿里云盘宣布将对容量超出使用限制的账户执行新政策，影响用户的在线功能和需求[2] - 阿里云盘在过去曾通过赠送存储容量吸引用户，但这些容量往往有时限，导致用户存储空间超出免费配额[3] - 阿里云盘限制存储空间超出免费配额的用户正常使用，目的是促使用户付费[5] - 阿里云盘突然对用户实施新政策的原因是市场环境变化，公司需要考虑盈利问题[8] - 阿里云盘在市场竞争中需要调整策略，不再继续执行用户友好型政策，而是逐步消除“灰色地带”[9] - 阿里云盘通过限制超容量账户的功能，促使用户付费，实现变现[10] - 阿里云盘的策略是先赠送免费存储空间，再出台容量超出使用限制的措施，以促使用户付费[11] 网盘行业变化 - 网盘行业曾通过免费空间和限速等方式商业化，但工信部要求网盘对非会员下载速度进行保障，改变了行业格局[7]

【TechWeb】2月18日消息，今日，阿里大文娱发布的一组数据显示，2024年春节档娱乐消费呈现出“线上线下双增长”现象。 据灯塔专业版，春节档电影总票房80.16亿，观影人次1.63亿，均刷新中国影史春节档纪录。由阿里影业参与出品、发行的《热辣滚烫》拿下票房冠军，也是档期内女性观众占比最高的作品。 热映大片带动了相关主演旧作在线上的二次热播。优酷数据显示，借势《飞驰人生2》，前作《飞驰人生》跻身优酷电影热度榜，成为最受欢迎的片库电影，播放量较节前增长136%。同时，春节长假也给网络电影带来了可观的用户：优酷独播网络电影《黑白潜行》上线14天分账票房已突破2500万。 除了看电影，春节档也是线上追剧、补番的黄金档期。云合数据显示，得益于头部内容的矩阵式排播，在播放量市占榜TOP5中，优酷新剧独占三席，分别是《大唐狄公案》《乡村爱情16》和《要久久爱》。优酷数据显示，今年春节档剧集观众互动活跃，移动端弹幕量同比去年春节档增长32%，而《甄嬛传》《知否》依然稳坐网友最爱经典剧集TOP2。 ...

电商平台春节营销 - 电商平台在春节期间展开激烈的“开年之战”，推出各种营销活动，但消费者对年货节热度不高[2][3] 电商平台数字竞赛 - 2023年，京东、淘天和拼多多在数字“竞赛”和财报方面呈现出“沉默感”，不再强调销售额和增长速度[4][5][6][7][8][9] 传统电商困境 - 拼多多市值短暂“登顶”，但随后被阿里超越，京东股价下跌近50%，传统电商面临数字“沉默”和困境[10][11][12] 消费市场趋势 - 消费市场呈现出理性消费和价格敏感度提高的趋势，消费者更注重商品实用性和性价比[13][14][15][16][17] 传统电商挑战 - 传统电商面临挑战，需要重新定位和应对消费者需求，坚持低价策略和提升服务能力[18][19][20][21][22][23] 电商同城零售 - 京东、淘天等传统电商向下求增量，布局同城零售市场，准备迎接即时零售市场的发展[24][25] 阿里新零售 - 阿里以“新零售”为概念，通过并购银泰百货、高盛零售，收购饿了么，孵化盒马鲜生等方式，推动“同城零售”发展[26][26] 京东创新业务 - 京东通过京东到家、物竞天择等创新业务，建立起区域半小时达服务，并推出“小时购”和“小时达”服务[27][28] 拼多多同城零售 - 拼多多通过招募“同城配”商家和“48小时内达”服务，实现同城零售业务，同时在跨境电商领域取得成绩[29][30] 电商跨境业务 - SHEIN、拼多多、TikTok等电商平台在跨境电商进出口方面取得爆发式增长，SHEIN合作伙伴透露其2023年收入已超过300亿美元[30][31] 拼多多全球排名 - 拼多多旗下的Temu在全球电商排行榜上位列第二，销售额突破50亿美金，日均货重达600吨，向美国市场发货量超过40万个包裹[32] 京东欧洲市场 - 京东在跨境电商方面布局欧洲市场，但受困于国际业务管理层变动的影响，新业务板块营收出现下滑[33][34] 电商市场展望 - 2024年电商市场竞争激烈，传统电商平台需要不断创新和变革以适应新的市场形势，年货节只是电商大战的开幕曲[35]