华为鸿蒙操作系统发展 - 华为原生鸿蒙操作系统正式发布，实现了系统底座的全部自研[2] - 鸿蒙系统已有超过15000多个原生应用和元服务上架，覆盖18个行业，通用办公应用覆盖全国3800万多家企业[2] - 鸿蒙系统在中国市场首次超越苹果iOS，打破了iOS和安卓操作系统二分天下的格局[2] - 多家公司与华为签署鸿蒙生态合作协议，为用户提供更全面、更安全、更智能化的数字办公服务[2] AI应用发展 - 微软将推出10款全新AI自动代理，帮助企业员工更高效地完成各类任务[2] - 华扬联众内部的HiGC平台集成了多个先进的AI内容生成应用系统[3] - 昆仑万维发布全球首个集成视频大模型与3D大模型的AI短剧平台SkyReels[3] - AI视频模型生成5秒以上视频的能力不断提升，色彩、动态、质量等水平普遍较高[7] 光模块行业 - 中际旭创第三季度净利润13.94亿元，同比增长104.4%[8] - 公司是全球光模块龙头企业，在行业前沿的800G光模块产品中占据全球绝对领先地位[8] - 公司将于今年四季度率先量产推出1.6T高速光模块产品[8] 全固态电池发展 - 南都电源现有一条中试产线，可实现小批量交付全固态电池[8] - 公司固态电池技术采用耐枝晶复合固态电解质膜改善界面粒子传输，电解液占比降低30%[8] - 公司固态电池循坏寿命达2000次，能量密度超80%，主要应用于350Wh/kg高比能电池和690Ah大容量储能电池[8] 智能控制器应用 - 瑞德智能的智能控制器广泛应用于家电、电机电动、汽车电子等领域[9] - 公司设计的智能控制器能够支持客户产品接入华为HiLink和鸿蒙生态系统[9] - 今日多家机构大额买入公司股票，显示市场看好公司在智能控制器领域的发展[9]

AI液冷拓展与储能应用 - AI算力高需求带动芯片性能与功耗同步显著增长，叠加数据中心能耗不断抬升与PUE要求趋严，液冷具有低能耗、高散热等优势，有望迎来快速发展[1][2][3] - 国内温控、IDC、服务器等产业链厂商积极部署液冷路线，三大电信运营商明确2024年新建数据中心项目10%规模试点应用液冷技术，2025年50%以上数据中心项目采用液冷方案[4] - 2027年国内液冷数据中心市场有望突破千亿元，其中冷板式/浸没式分别约510亿/567亿元[4] - 随着锂电池能量密度、容量及工作倍率提高，液冷占比逐步提升，2025年国内储能温控出货价值量约164亿元，其中液冷比例约45%[4] 公司液冷方案优势与电子散热新增长 - 公司具备端到端液冷方案量产能力，与英特尔等芯片厂商共同推进技术方案，进一步增厚竞争壁垒[5][6] - 公司积极拓展芯片元器件散热场景，电子散热产品包括GPU/CPU液冷板、服务器液冷模组等，已获通信、算力设备等行业主力客户认可[6] LED行业复苏与公司新产品布局 - 根据TrendForce，全球LED市场将在2024年复苏，多家LED芯片公司二季度单季业绩改善显著[7][9] - 公司二季度单季营收与归母净利均创2019年以来单季新高[9] - 公司已着手布局GaAs基的红黄光LED芯片，有利于公司扩大市场份额、巩固市场地位、培育新的利润增长点[11] - MLED市场规模将从2020年的37.8亿元上升至2026年的431亿元，公司红黄光项目起量后将会迅速占领部分市场[12]

行业趋势 - 铁锂供需反转,盈利拐点将至[1] - 行业龙头满产,铁锂加工费涨价临界点已至[1] - 第四季度碳酸锂影响减弱,单吨盈利预计明显恢复[1] 公司业绩 - 公司磷酸盐正极材料出货量自2020年以来稳居全国第一[1] - 公司高端产品系列销量快速攀升,包括超长循环的CN-5系列和超高能量密度的YN-9系列[1] - 公司二期16万吨磷酸锰铁锂项目预计今年四季度陆续投产[1] - 公司第三季度满产满销,9月起需求进一步向上,10月单日订单超3000吨,产能2300吨左右供不应求[1] - 公司与头部电池厂保持紧密研发合作,是唯一一家能满足该头部电池厂即将量产的纯用项目要求的磷酸锰铁锂生产企业[1] - 公司净利有望进一步提升,受益于明年磷矿投产一体化比例提升[1]

3C涂料行业龙头 - 公司是国内3C涂料行业龙头梯队，行业准入门槛高，新参与者进入难[5] - 公司2024年1-9月消费电子业务实现营业收入4.40亿元，同比增长29.43%[5] - 公司创新型产品如AF产品、烧结油墨、集成电路用功能涂层等打破既有行业竞争格局[5] 新能源车领域布局 - 公司为国内头部新能源汽车公司如比亚迪、蔚来、理想等提供内外饰涂料产品[6] - 公司前期参与的重要汽车战略客户新项目、头部新能源汽车品牌热销新车型相继进入量产爬坡阶段[6] PEEK材料前瞻布局 - PEEK材料在航空航天、汽车、医疗及机器人等领域展现出较大应用潜力[9] - 公司携手院士专家共同合作开发PEEK系列产品，已积累较多技术成果[13] - 公司PEEK产品主要供应于阀门、管道等领域，同时关注医疗、人形机器人等领域应用[7] 改性塑料技术优势 - 公司改性塑料核心技术突破行业瓶颈，实现进口替代[7] - 公司客户资源优质，2020-2023年TOP5客户收入占比45%-55%[14] - 公司有望进一步提升改性塑料市场份额[14]

行业分析 - 我国人资行业具备持续成长的坚实基础，灵工行业空间广阔、穿越经济周期[4] - 人资行业本质为人头生意，海外龙头穿越周期，中国享有人口优势、具备做大的天然基础[4] - 国内灵工万亿市场，对标海外成熟劳动力市场，国内市场渗透率具备3-10倍的提升空间[4] - 灵工生意模式攻守兼备，逆势可提升渗透率、顺势可提升景气度[4] - 灵工行业已经过混战、仍高度分散，行业龙头壁垒深厚，护城河可持续深挖[4] 公司业务分析 - 公司为国内综合型人服龙头，国有背景和市场化优势兼具[2] - 公司人服业务覆盖全周期，受益于外包用工渗透率的持续提升[3] - 公司相关高毛利业务有望随着企业需求回暖而修复[3] - 公司积极布局国内外市场，未来境外收入占比提升空间较大[2] - 公司2024-2026年归母净利润预计分别为8.35亿元、9.23亿元、10.11亿元，同比增长52.4%、10.5%、9.6%[2]

公司概况 - 这家3D视觉感知公司打造了"机器人与AI视觉产业中台"[1] - 公司主要产品包括3D视觉传感器、消费级应用设备和工业级应用设备[1] - 公司产品已在生物识别、机器人、AIoT、三维扫描等市场实现多项商业应用[1] 产品动态 - 公司今年推出多款新品如Gemini330系列全场景双目3D相机[1] - 新品搭载公司自研深度引擎芯片MX6800，配备高性能主被动融合成像系统[1] - 公司通过技术创新与性能优化，正加速产品迭代，产品性能能满足各场景高标准要求[1] 业务发展 - 公司加快新兴场景推广并持续优化产品结构[1] - 在三维扫描、医保核验等场景加速落地应用，实现在AIOT等领域的规模快速增长[1] - 预计2024年第三季度营收约13700万元，同比增长约45.69%，环比增长约13.78%[1] - 预计2024年前三季度营收约35000万元，同比增长约34.94%，已基本达到去年全年水平[1]

谷歌、亚马逊布局小型模块化核反应堆(SMR) - 谷歌近日宣布与核能初创公司凯洛斯能源签署协议，计划建造7座SMR为其数据中心提供电力支持[1] - 亚马逊也宣布签署三项新协议以支持核能项目的发展，其中包括建设SMR[1] - 科技巨头对清洁能源的迫切需求为核能在数字时代的应用开辟了新的可能性[1] 我国商业化SMR部署领先全球 - 我国"玲珑一号"反应堆是全球首个三代轻水SMR和全球首个陆上商用SMR[2,4] - "玲珑一号"于2024年5月实现主控室的正式投运，预计将于2026年建成投运[4] - "玲珑一号"不仅适用于多场景的核能综合利用，还将成为我国核能出口的重要机型[5] 四代快堆+模块化小型堆成为新风口 - SMR体积较小、灵活性更高、建设和运维成本较低，更适合为数据中心供电[2] - 谷歌与凯洛斯公司合作采用了第四代核反应堆技术，为美国四代堆发展带来新机遇[2] - 核电设备供应商如佳电股份、海陆重工、崇德科技等有望受益于长周期核电设备景气上行[3,4]

算力发展 - 中国电信2024-2025年服务器集采的最高投标报价达177亿元[1] - 算力和算力基础设施的发展质量已成为影响国家竞争力的关键因素之一[1] - 神州数码现有服务器产能4.68万台/年,合肥生产线目前在建设中,完全达产后将新增15万台/年[1] 光芯片产业 - 广东省出台政策加快推动光芯片产业创新发展[2] - 美国网通及光通信芯片大厂Marvell将于2025年1月1日起全产品线涨价[2] - 长光华芯和仕佳光子在光芯片产业化方面具有优势[2] 低空经济 - 苏州正超前布局低空经济基础设施,预计到2024年底建成超500个起降点[5] - 中国民航局数据显示,到2025年低空经济市场规模将达1.5万亿元,到2035年有望达3.5万亿元[5] - 新晨科技、纵横通信等公司受益于低空经济发展[5] 个股表现 - 英伟达涨超4%再创新高,美银上调其目标股价[8] - 亿航智能股价大涨近8%,受益于低空经济政策推进[8] - 多只北交所个股连续涨停,但成交额较小,短线题材机会较多[4]

低空经济行业分析 - 山东招标2.2万架飞行器构建"低空天网"[1] - 近期低空领域顶层政策密度明显增加，行业有望迎来新一轮行情[1] - 国家相关部委拟成立低空经济专管司局，适应新质生产力发展需要[2] - 工信部支持优势地区先行先试，打造低空多场景应用示范体系[2] - 看好飞行器整机产业链上市公司如航天电子、万丰奥威、纵横股份等[1] 飞荣达公司分析 - 公司围绕华为、微软、联想等大客户，聚焦散热、电磁屏蔽等核心产品[2] - 服务器相关业务积极配合客户打样及小批量供货，合作有序推进[2] - 通信领域市场份额增加，产能释放，毛利率和盈利能力同比上涨[3] - 消费电子业务订单向好，手机及笔记本电脑市场份额持续提升[3] - 新能源汽车业务应用拓展，订单量持续增长[3]

芯片及半导体 - 公司持股5%以上股东名称变更为"宁波泓祥和创业投资合伙企业（有限合伙）"[2] - 公司控股子公司的pHEMT工艺技术射频芯片产品已应用于国产低轨卫星并实现规模出货[2] - 公司正在持续推进新款图形处理芯片的后续研发工作，目前进展顺利[3] - 公司看好图形处理芯片在信创背景下的应用空间，将持续加大产品研发投入[4] 业务发展 - 公司的AEBS解决方案已经落地销售，主要应用在公交及出租等行业[5] - 公司是鸿蒙生态使能合作单位，会基于市场需求开发基于鸿蒙的产品[5] - 公司与华为是长期合作伙伴，先后获得多项华为奖项[6] 业绩表现 - 公司前三季度净利润同比增长491.98%[5] - 公司2024年第三季度营业收入和净利润预计大幅增长[5] - 多家公司三季度业绩大幅增长，如鼎通科技262.57%、德固特364.59%、梦网科技491.98%[8]