业绩总结 - 公司2023年营业收入为8.28亿元，同比增长37.71%[2] - 公司2024年第一季度营业收入为1.20亿元，同比增长3.84%[3] - 公司2023年境外收入增长明显，境内商业市场增速达43.66%[4] - 公司2023年研发投入达到4.04亿元，同比增长27.58%[5] - 公司预计2024-2026年实现收入分别为9.91/12.05/14.90亿元[7] 未来展望 - 公司预计2024-2026年实现归母净利润为1.11/1.84/2.48亿元，维持“买入”评级[7] - 公司看好未来行业整体回报高于沪深300指数5%以上[11] 新产品和新技术研发 - 公司2023年研发投入达到4.04亿元，同比增长27.58%[5] 市场扩张和并购 - 公司2023年境外市场营收同比增长71.14%[4] 其他新策略 - 公司具有证券投资咨询业务资格，统一社会信用代码为91530000757165982D[14]

业绩总结 - 公司2023年营业收入为8.28亿元，同比增长37.71%[2] - 公司2024年第一季度营业收入为1.20亿元，同比增长3.84%[3] - 公司2023年境外收入表现亮眼，境内商业市场增速达43.66%[4] - 公司2023年研发投入达到4.04亿元，同比增长27.58%[5] - 公司2024-2026年预计实现收入9.91/12.05/14.90亿元，归母净利润1.11/1.84/2.48亿元[7] - 公司2023A至2026E的营业收入、归母净利润、摊薄每股收益等指标逐年增长，市盈率逐年下降[9] 未来展望 - 公司2023年海外布局成效显著，3D产品认可度持续提升，2024年预计海外业务表现亮眼[6] - 公司对行业前景看好，预计未来6个月内行业整体回报高于沪深300指数5%以上[11] 其他新策略 - 公司具有证券投资咨询业务资格，统一社会信用代码为91530000757165982D[14]

业绩总结 - 公司在2023年实现了37%的收入增长[5] - 利润从600万增长到6000万[5] - 公司在2023年实现了25%左右的收入增长[5] - 公司在2023年第一季度，3D业务订单量增长了40%以上[6] - 公司在海外市场保持高速成长[7] - 公司在3D业务方面开始显现效果[7] - 公司在2023年加强了高端人才引进[8] - 公司在2D、3D和CAE方面持续稳步增长[8] 未来展望 - 公司将从产品视角转变为行业视角，关注客户需求[9] - 公司将从直销转变为分销，并聚焦关键产品[9] - 公司对于未来几个季度的营收增长保持谨慎乐观态度，认为存在挑战和机会[32] 新产品和新技术研发 - 中央软件致力于推动工业可持续创新，2024年展望包括深入行业助力创新、控编提票释放利润[10] - 中央软件转变关注重点，从产品技术转向关注客户解决问题，推动行业解决方案落地[10] - 中央3D产品研发状态良好，目标是提高产品水平和功能完善[15] 市场扩张和并购 - 中央软件组织结构调整，设立AEC和MFG事业群，专注建造业和制造业事业[11] - 中央软件加强海外市场布局，提升营销能力和品牌声誉[12] 负面信息 - 存货大幅增长主要是因为博钞业务形态导致，反映了业务情况[30]

业绩总结 - 公司2023年实现营业收入8.28亿元，同比增长37.71%[1] - 公司2023年实现归母净利润0.61亿元，同比增长922.84%[1] - 公司2024年一季度实现营业收入1.20亿元，同比增长3.84%[1] - 公司2024年一季度实现归母净亏损0.26亿元[2] - 公司海外市场收入同比增长近50%[2] - 公司来自ZW3D的订单金额同比增长超过40%[2] 产品和技术 - 公司产品持续迭代升级，增强市场竞争力[4] - 公司与全球专业软件开发商合作，构建软件生态体系[5] 未来展望 - 公司预计2024-2026年归母净利润分别为0.81亿元、1.08亿元、1.46亿元[6] - 公司维持对公司的“推荐”评级[6] 市场趋势 - 中望软件公司2026年预计营业收入将达到1512百万元，较2023年增长了82.7%[8] - 平安证券研究所强烈推荐中望软件公司股票投资[9] - 平安证券股份有限公司提供专属研究产品给签约客户进行投资决策[10] - 平安证券提醒投资者证券市场存在风险，需谨慎对待[11]

业绩总结 - 公司2023年实现营业收入8.28亿元，同比增长37.71%[1] - 公司2024年一季度实现营业收入1.20亿元，同比增长3.84%[2] - 公司2024年一季度归母净利润-0.26亿元，亏损同比扩大44.94%[2] - 公司2026年预计营业收入将达到1513.12百万元，较2023年增长了82.8%[8] - 公司2026年净利润将达到80.98百万元，较2023年增长了35.5%[8] 未来展望 - 公司通过收购英国CHAM公司与北京博超提升产品力，未来发展可期[2] - 预计公司2024-2026年营业收入分别为9.79/12.05/15.13亿元，EPS为0.53/0.60/0.69元，维持“推荐”评级[4] - 公司2026年ROE预计为2.87%，较2023年略有增长[8] - 公司2026年P/E比率预计为121.96，较2023年有所下降[8] 其他新策略 - 评级标准根据相对基准指数涨幅来划分，推荐、中性和回避三个级别[12] - 推荐级别要求相对基准指数涨幅在10%以上，中性级别在-5%～10%之间，回避级别则是相对基准指数跌幅在5%以上[12]

业绩总结 - 公司2023年营业收入同比增长37.71%，归母净利润同比增长922.84%[2] - 公司2024年一季度收入同比增长3.84%，归母净利润同比下降44.94%[2] - 公司2024-2026年归母净利润预测为0.80、1.02、1.30亿元，EPS预测为0.66、0.84、1.07元[1] - 公司2024-2026年归母净利润和EPS预测较之前下调[1] 用户数据 - 公司2024Q1来自ZW3D的订单金额同比增长超过40%[4] 未来展望 - 公司2026年预计营业收入将达到1454百万元，较2022年增长约141.9%[7] - 公司2026年预计净利润为104百万元，较2022年增长2600%[7] - 公司2026年预计ROE为3.6%，较2022年增长3400%[7] - 公司2026年预计每股收益为1.07元，较2022年增长2040%[7] 新产品和新技术研发 - 公司2024Q1境外收入高增长，3D订单增长亮眼[1] 市场扩张和并购 - 公司2024Q1海外市场营业收入增速近50%[4] - 公司2024Q1经销团队营业收入同比增长超过35%[4] 其他新策略 - 公司面临的风险包括客户预算不及预期、市场竞争加剧、研发不及预期等[5]

财务数据 - 公司23年全年营收为8.28亿元，同比增长37.71%[5] - 公司23年境内商业市场收入同比增长44%，境外市场收入同比增长71%[2] - 公司23年综合毛利率为93.67%，同比减少4.71%[7] - 公司23年销售费用同比增加26.34%，管理费用同比增加51.1%[7] - 公司23年研发投入占收入比例为48.79%，同比增长27.58%[8] - 公司23年应收账款较年初增加51%，合同负债较年初增长47%[9] - 公司23年经营活动现金流量净额为8464万元，同比略减[10] - 公司24Q1收入同比增长3.84%[11] 业绩展望 - 公司预计24年营收为10.89亿元，维持合理价值为141.84元/股[4] - 公司风险提示包括竞争加剧、新产品研发不及预期、下游行业景气修复不确定性[4] 公司发展 - 公司通过收购北京博超近65%股权，期待更好整合，提升服务电力工程建设行业客户的能力[15] - 公司在渠道经销网络方面取得初步成效，23年经销收入同比增速约26%，24Q1更超过35%[16]

业绩总结 - 公司23年营业收入为8.28亿元，同比增长37.71%[2] - 公司23年归母净利润为0.61亿元，同比增长992.84%[2] - 公司23年境外收入高增，实现收入1.57亿元，同比增长71.14%[4] - 2026年公司主营业务收入预计将达到1440亿元，增长率为18.3%[7] - 2026年公司净利润预计为21.6亿元，净利率为15.0%[7] - 公司资产总计预计在2026年达到4345亿元，资产负债率为29.55%[7] 投资评级 - 市场中相关报告投资建议以"买入"得1分，"增持"得2分，"中性"得3分，"减持"得4分[8] - 投资评级中，"买入"表示预期未来6-12个月内上涨幅度在15%以上，"增持"表示预期上涨幅度在5%-15%[9] 其他 - 报告内容仅供参考，不构成买卖证券、金融工具的要约或邀请[11] - 报告仅限高风险评级投资者使用，不考虑个别客户特殊状况，收件人需保持独立判断[12] - 本报告仅限中国境内使用，国金证券保留一切权利[13]

营业收入及利润 - 本报告期公司营业收入为120,047,502.54元，较上年同期增长3.84%[4] - 归属于上市公司股东的净利润为-25,611,101.02元，较上年同期下降[4] - 公司实现归属于母公司所有者的净利润为-2,561.11万元，较上年同期大幅下降[5] - 公司营业收入增速略慢于预期，但公司仍为2024年全年的业务拓展打下坚实基础[5] 研发投入 - 公司研发投入总额达到103,995,227.76元，同比增长26.70%[5] - 公司研发投入占营业收入比例增加至86.63%[5] - 公司研发投入同比增长26.70%，延续了往年同期的平稳增长态势[5] 资产状况 - 公司总资产为3,109,934,152.33元，较上年度末下降5.25%[5] - 公司归属于上市公司股东的所有者权益为2,653,220,352.72元，较上年度末下降1.10%[5] - 公司2024年3月31日的流动资产合计为2,214,568,043.03元，其中货币资金为326,089,407.82元，应收账款为110,433,204.26元，存货为32,411,525.23元[14] - 公司2024年3月31日的非流动资产合计为895,366,109.30元，其中无形资产为346,198,072.24元，商誉为127,580,057.18元，固定资产为118,342,458.38元[14] 股东情况 - 报告期末普通股股东总数为7,821股，前十名股东持股情况中，杜玉林持股数量最多，为43,414,117股，占比35.79%[10] 负债情况 - 2024年第一季度公司负债总计为3,109,934,152.33元，较上一季度减少了172,174,832.13元[16] 财务表现 - 2024年第一季度营业总收入为120,047,502.54元，较去年同期增长4.0%[17] - 2024年第一季度营业总成本为223,223,442.14元，较去年同期增长24.9%[17] - 2024年第一季度净利润为-32,987,361.32元，较去年同期减少79.7%[18] - 每股基本收益为-0.21元，较去年同期略有增长[19] 现金流量 - 2024年第一季度，公司经营活动产生的现金流量净额为-167,259,258.96元，较去年同期有所下降[21] - 投资活动产生的现金流量净额为20,511,783.09元，较去年同期有所增加[22] - 筹资活动产生的现金流量净额为-16,563,791.01元，较去年同期有所下降[22]

公司基本信息 - 公司名称为广州中望龙腾软件股份有限公司，简称中望软件[12] - 公司注册地址为广州市天河区珠江西路15号32层自编01-08房[12] - 公司网址为http://www.zwsoft.cn，电子信箱为ir@zwsoft.com[13] - 公司股票种类为A股，上市交易所为上海证券交易所科创板，股票简称为中望软件，股票代码为688083[13] 公司财务表现 - 公司2023年度利润分配方案已经公司第六届董事会第三次会议及第六届监事会第二次会议审议通过，需经公司2023年年度股东大会审议通过后实施[5] - 公司2023年营业收入为827,590,280.49元，同比增长37.71%[14] - 公司2023年归属于上市公司股东的净利润为61,406,393.21元，同比增长922.84%[14] - 公司2023年加权平均净资产收益率为2.26%[15] - 公司2023年研发投入占营业收入的比例为48.79%[15] - 公司2023年度软件产品增值税即征即退款金额为47,984,056.74元[19] - 公司2023年度其他权益工具投资期末余额为11,274,696.51元，较期初增加4,975,000.00元[19] - 公司2023年度交易性金融资产期末余额为1,596,890,276.55元，较期初减少397,596,943.52元[19] - 公司2023年度ZWCAD二次开发的专业软件版本块收入为10,257.23万元，同比增长5.46%[21] - 公司2023年度3D CAD版块收入为18,765.52万元，同比增长16.28%[21] 公司业务发展 - 公司在报告期内实现营业收入82,759.03万元，同比增长37.71%，并完成对北京博超时代软件有限公司64.6626%股权的收购[15] - 公司在报告期内持续加强海外业务发展，营业收入取得显著增长[24] - 公司在海外本地化战略布局和渠道经销网络优化方面取得成果，加强客户服务和销售支持能力[25] - 公司在研发方面持续投入，研发投入达到40378.77万元，同比增长27.58%[26] - 公司在二维CAD领域持续优化产品性能，营业收入增长超过30%[27] - 公司推出ZWCAD 2024版，提升软件的兼容、稳定、快速、智能、拓展五大核心能力[28] - 公司通过加大对ZW3D的研发投入和技术攻关力度，进一步夯实产品的基础建模能力，ZW3D在通用机械、高科技电子、模具设计、家电等领域的产品竞争力持续增强[29] - 公司在CAE领域取得长足进步，来自CAE产品的营业收入同比增长超过200%，扩大了CAE系列产品在机械、汽车、电子、电机等客户设计场景中的应用范围和支撑能力[30] - 公司成功收购英国老牌商业流体仿真软件开发商CHAM公司，获得PHOENICS的全部源代码及核心技术，具备专业仿真能力，为企业提供强大完整的仿真技术支撑[30] - 公司在AI技术领域积极探索，成立专业人工智能研发团队，研发多维度功能如“智能命令推荐”、“智能模型检索”等，预计将在新版产品中逐步呈现[34] 公司人力资源 - 公司总人数增加至2,118人，其中硕士增至561人、博士增至36人，硕博比例同比增长3.2%[38] - 公司自2004年开始首开中国工业软件海外出口先河，正版用户突破140万，广泛应用于机械、电子、汽车、建筑、交通、能源等制造业和工程建设领域[40] 公司市场及行业情况 - 全球工业软件市场规模年复合增长率为5.2%，中国工业软件市场规模年复合增长率为14.7%，占全球比重约为7.7%[59] - 工业软件行业处于软件自身发展、协同应用和“工业云”三个阶段，国内工业软件仍处于第一阶段，部分企业向第二阶段过渡[60] - 工业软件兼具“工业”与“软件”双重属性，技术壁垒高，国内厂商市场份额仅占5%左右[61] - 公司稳定立足于国内研发设计类工业软件第二阵营，具有明显的品牌优势，销售覆盖全球90多个国家和地区，服务超过140万用户[62] 公司风险提示 - 公司面临技术研发风险、核心技术泄露风险和人才流失风险，这可能影响产品竞争力和公司业务发展[99][100][101] - 公司存在业务开拓风险，若未能持续提升产品性能、激发用户升级需求，可能面临增长瓶颈和稳定现金流的挑战[102] - 公司面临汇率变动风险和所得税优惠政策变动风险，这可能影响公司利润水平和经营业绩[103][104] - 公司面临市场竞争加剧的风险，国内外竞争对手优势地位、技术竞争和市场份额竞争可能加剧行业竞争[105] - 公司面临宏观经济下行风险，国内外经济不确定性可能导致客户需求疲软，对公司业务发展造成不利影响[106]