财务指标 - 公司2021年第三季度营业收入为255.55亿元，同比增长9.86%[4] - 公司2021年前三季度归属于上市公司股东的净利润为372.66亿元，同比增长10.17%[4] - 公司2021年前三季度经营活动产生的现金流量净额为367.52亿元，同比增长46.36%[5] - 公司2021年第三季度基本每股收益为10.04元，同比增长12.35%[5] - 2021年前三季度营业总收入为770.53亿元人民币，同比增长10.8%[17] - 2021年前三季度归属于母公司股东的净利润为372.66亿元人民币，同比增长10.2%[19] - 2021年前三季度经营活动产生的现金流量净额为798.23亿元人民币，同比增长11.4%[19] - 2021年9月30日总资产为2,247.02亿元人民币，较上年末增加5.3%[17] - 2021年9月30日归属于母公司所有者权益为1,743.48亿元人民币，较上年末增加8.1%[17] 收入构成 - 公司2021年前三季度主营业务收入中，茅台酒系列占649.92亿元，酱香系列酒占95.40亿元[8] - 公司2021年前三季度主营业务收入中，直销占146.85亿元，批发占598.47亿元[8] - 公司2021年前三季度国内主营业务收入为723.87亿元，国外主营业务收入为21.45亿元[8] 销售渠道 - 公司2021年第三季度末共有2,095家国内经销商，较年初增加62家[9] - 公司2021年第三季度末共有104家国外经销商[9] 股东结构 - 公司前十大股东中，中国贵州茅台酒厂（集团）有限责任公司持股比例为54%[10] 资产负债情况 - 公司货币资金余额为507.02亿元，较上年末增加40.6%[15] - 公司拆出资金余额为1,098.48亿元，较上年末减少7.1%[15] - 公司存货余额为303.92亿元，较上年末增加5.3%[15] - 公司应付职工薪酬余额为24.78亿元，较上年末减少91.7%[16] - 公司应交税费余额为52.15亿元，较上年末减少41.6%[16] - 公司合同负债余额为91.37亿元，较上年末减少31.4%[16] - 公司吸收存款及同业存放余额为218.16亿元，较上年末增加53.1%[16] - 公司其他应付款余额为47.25亿元，较上年末增加45.1%[16] - 公司一年内到期的非流动负债及其他流动负债余额为0.91亿元[16] - 公司非流动负债合计为1.26亿元[16] 费用情况 - 2021年前三季度销售费用为19.23亿元人民币，同比增长8.3%[18] - 2021年前三季度管理费用为54.15亿元人民币，同比增长19.0%[18] - 2021年前三季度研发费用为4.21亿元人民币，同比增长11.1%[18] - 2021年前三季度财务费用为-6.13亿元人民币，同比减少295.3%[18] 现金流量 - 2021年第三季度收取利息、手续费及佣金的现金为20.53亿元[20] - 2021年第三季度收到其他与经营活动有关的现金为14.61亿元[20] - 2021年第三季度购买商品、接受劳务支付的现金为63.68亿元[20] - 2021年第三季度客户贷款及垫款净增加额为4.94亿元[20] - 2021年第三季度支付给职工及为职工支付的现金为80亿元[20] - 2021年第三季度支付的各项税费为365.56亿元[20] - 2021年第三季度分配股利、利润或偿付利息支付的现金为264.76亿元[21] - 2021年第三季度期末现金及现金等价物余额为1,526.97亿元[21] 会计政策变更 - 2021年1月1日使用权资产增加5.36亿元[23] - 2021年1月1日资产总计增加5.36亿元[23] 财务报表项目 - 公司2021年第三季度应付职工薪酬为29.81亿元[24] - 公司2021年第三季度应交税费为89.20亿元[24] - 公司2021年第三季度其他应付款为32.57亿元[24] - 公司2021年第三季度一年内到期的非流动负债为1.21亿元[24] - 公司2021年第三季度租赁负债为4.15亿元[24] - 公司2021年第三季度递延所得税负债为0.015亿元[24] - 公司2021年第三季度实收资本为12.56亿元[24] - 公司2021年第三季度资本公积为13.75亿元[24] - 公司2021年第三季度盈余公积为201.75亿元[24] - 公司2021年第三季度未分配利润为1,375.94亿元[24]

资产负债情况 - 公司总资产为2,152.18亿元，较上年度末增加0.85%[4] - 归属于上市公司股东的净资产为1,752.74亿元，较上年度末增加8.65%[4] - 货币资金为507.43亿元，较上年度末增加40.60%[9] - 投资性房地产为5.46亿元[9] - 在建工程增加主要是完成的工程进度增加[1] - 使用权资产、租赁负债、一年内到期的非流动负债是根据新租赁准则对租赁业务的会计处理及项目列示进行调整[1] - 公司2021年第一季度流动资产合计为893.35亿元,非流动资产合计为253.08亿元,资产总计为1,146.44亿元[40] - 公司2021年第一季度流动负债合计为104.41亿元,非流动负债合计为1.46亿元,负债合计为1,146.44亿元[40] - 公司2021年第一季度货币资金为509.26亿元,应收账款为92.04亿元,存货为281.63亿元[40] - 公司2021年第一季度长期股权投资为16.25亿元,固定资产为157.42亿元,无形资产为48.16亿元[41] - 公司2021年第一季度一年内到期的非流动负债为1.01亿元,租赁负债为3.70亿元[41] - 公司2021年第一季度资产负债表中新增使用权资产4.71亿元,租赁负债4.70亿元[40,41] 经营业绩 - 营业收入为272.71亿元，同比增长11.74%[4] - 归属于上市公司股东的净利润为139.54亿元，同比增长6.57%[4] - 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为139.69亿元，同比增长6.19%[4] - 基本每股收益为11.11元，同比增长6.57%[4] - 2021年第一季度营业总收入为280.65亿元人民币，同比增长11.0%[25] - 2021年第一季度净利润为147.72亿元人民币，同比增长6.5%[26] - 2021年第一季度营业成本为22.70亿元人民币，同比增长11.7%[26] - 2021年第一季度营业收入为78.88亿元[28] - 2021年第一季度净利润为8.06亿元[29] - 2021年第一季度基本每股收益为0.64元[29] 现金流情况 - 货币资金增加主要是商业银行存款增加[1] - 公司2021年第一季度货币资金为507.43亿元，较2020年末增加40.65亿元[19] - 公司2021年第一季度拆出资金为1,032.34亿元，较2020年末减少149.66亿元[19] - 公司2021年第一季度经营活动产生的现金流量净额为-14.85亿元[31] - 公司2021年第一季度投资活动产生的现金流量净额为-14.24亿元[31] - 公司2021年第一季度经营活动现金流量净额为-42.65亿元[32] - 公司2021年第一季度投资活动现金流量净额为-14.23亿元[35] - 公司2021年第一季度筹资活动现金流量净额为-0.39亿元[35] - 公司2021年3月31日期末现金及现金等价物余额为4,432.68亿元[35] 股东情况 - 公司前十大股东中，中国贵州茅台酒厂（集团）有限责任公司持股比例为54%[6][7] - 公司2021年第一季度归属于母公司所有者权益为1,613.23亿元，少数股东权益为63.98亿元，所有者权益合计为1,677.21亿元[39] - 公司2021年第一季度负债合计为104,427,172,963.77元[42] - 公司2021年第一季度所有者权益合计为104,201,914,396.79元[42] - 公司2021年第一季度负债和所有者权益总计为114,644,087,360.56元[42] 会计政策变更 - 公司2021年1月1日起执行新租赁准则,对资产负债表年初数进行了调整,使用权资产和租赁负债分别增加4.71亿元[40] - 公司于2021年1月1日起执行新租赁准则，在资产负债表中单独列示使用权资产和租赁负债[42] - 新会计政策执行对期初留存收益无影响，准则变化对资产负债表年初数的调整不重大[42]

财务数据 - 2020年营业收入为949.15亿元，同比增长11.10%[1] - 归属于上市公司股东的净利润为470.16亿元，同比增长13.55%[1] - 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为516.69亿元，同比增长14.29%[1] - 经营活动产生的现金流量净额为516.69亿元[1] - 归属于上市公司股东的净资产为1,613.23亿元，同比增长18.61%[1] - 总资产为2,133.96亿元，同比增长16.58%[1] - 基本每股收益为37.17元，同比增长13.33%[16] - 加权平均净资产收益率为31.41%，同比下降1.68个百分点[16] - 拟每10股派发现金红利192.93元(含税)[4] 经营情况 - 营业收入同比增长11.10%[26] - 归属于母公司所有者的净利润同比增长13.33%[25] - 酒类销售毛利率同比增长0.11个百分点，其中茅台酒销售毛利率同比增加0.21个百分点[25] - 生产基酒7.52万吨，同比增长0.15%，其中生产茅台酒基酒5.02万吨，同比增长0.63%[25] - 产品出厂合格率100%[25] - 全力筑牢疫情防控措施，实现全公司"零疑似、零确诊"[25] - 深化改革成效显著，完成机构改革，营销体制改革成效显著[25] - "十三五"茅台酒技改项目全面完成投产，新增茅台酒基酒设计产能4,032吨[25] - 3万吨酱香系列酒技改项目有序推进，新增系列酒基酒设计产能4,015吨[25] - 完成固定资产投资21.72亿元[25] 主营业务情况 - 主营业务分行业、分产品、分地区情况:酒类业务收入为948.22亿元,毛利率为91.48%,同比增加0.11个百分点[27] - 茅台酒收入为848.31亿元,毛利率为93.99%,同比增加0.21个百分点[27] - 国内市场收入为923.90亿元,毛利率为91.48%,同比增加0.13个百分点[28] - 酒类产品生产量75,160.54吨,销售量64,055.88吨,库存量249,235.52吨[29] - 前五大客户销售额占年度销售总额的18.02%,其中关联方销售额占5.70%[31] - 前五大供应商采购额占年度采购总额的49.77%,其中关联方采购额占15.82%[31] 财务费用 - 财务费用同比减少主要是存款利息收入增加[32] 研发投入 - 研发投入为1.32亿元,占营业收入的0.14%,研发人员占比1.77%[34] 现金流 - 客户存款和同业存放款项净增加3.19亿元,收到其他与经营活动有关的现金增加30.94%[35] - 购买商品、接受劳务支付的现金增加22,813.51%,客户贷款及垫款净增加2.51亿元[35] 子公司情况 - 公司子公司贵州茅台酒销售有限公司2020年营业收入为822.49亿元，净利润为442.33亿元[57] 未来规划 - 公司2021年经营目标为营业总收入较上年度增长10.5%左右，完成基本建设投资68.21亿元[60] - 公司将持续推进品质茅台、绿色茅台、活力茅台、文化茅台和阳光茅台建设[59] 风险因素 - 公司面临宏观经济不确定性风险、生态环境保护风险、知识产权保护风险[61] 关联交易 - 公司与关联方发生的主要关联交易包括货物运输服务、购买商品、综合服务费、租赁费、劳务费等[70] - 公司使用母公司中国贵州茅台酒厂（集团）有限责任公司注册商标,本报告期发生商标使用权费119,564.22万元[71] - 公司控股子公司贵州茅台集团财务公司与中国贵州茅台酒厂（集团）有限责任公司及其下属子公司开展存款、贷款、贴现及保函业务[71] - 公司向关联方销售商品,销售价格与公司其他非关联经销商的购货价格相同[71] - 公司向关联方提供蒸汽服务,定价依据为协议价[71] - 公司与关联方发生的租赁业务,定价依据为协议价[71] - 公司与关联方发生的劳务费业务,定价依据为协议价[71] - 公司与关联方发生的水电汽等其他公用事业费用业务,定价依据为协议价[71] - 公司与关联方发生的提供劳务业务,定价依据为协议价[71] - 公司与关联方发生的租入租出业务,定价依据为协议价[71] - 2020年公司关联方交易金额合计为14,241,859,949.77元[72] - 公司2020年度关联方交易金额合计为111,128,537.31元[73] - 公司2020年12月31日发放给关联方的贷款总额为3,028,355,728.00元[74] - 公司2020年12月31日对关联方的贷款减值准备为75,708,893.20元[74] - 公司2020年12月31日发放给关联方的贷款账面价值为2,952,646,834.80元[74] - 公司2020年度从关联方取得的利息收入合计为54,489,419.62元[74] - 公司2020年度向关联方贵州恒道丹林农业科技开发有限公司提供生态农业产业发展服务收入为9,955,468.43元[75] 公司治理 - 公司严格按照法律法规要求建立健全公司法人治理结构，规范公司运作[1] - 公司股东大会、董事会、监事会与经理层权

财务数据 - 公司2020年1-9月营业收入为672.15亿元，同比增长10.31%[5] - 公司2020年1-9月归属于上市公司股东的净利润为338.27亿元，同比增长11.07%[5] - 公司2020年1-9月经营活动产生的现金流量净额为251.11亿元，同比下降8.07%[5] - 公司2020年9月末总资产为1,845.79亿元，较上年度末增长0.84%[5] - 公司2020年9月末归属于上市公司股东的净资产为1,484.52亿元，较上年度末增长9.15%[5] - 公司2020年1-9月加权平均净资产收益率为23.20%，较上年同期下降1.72个百分点[5] - 公司2020年1-9月基本每股收益为26.93元，较上年同期增长11.07%[5] 股东结构 - 公司2020年9月末前十大股东中，中国贵州茅台酒厂（集团）有限责任公司持股比例为58%[7] 资产负债情况 - 公司2020年9月末货币资金余额为270.75亿元，较上年度末增长104.31%[10] - 公司2020年9月末发放贷款和垫款余额为29.35亿元，较上年度末增长5,920%[10] - 公司2020年9月30日的货币资金为270.75亿元[19] - 公司2020年9月30日的拆出资金为1,002.90亿元[19] - 公司2020年9月30日的存货为269.80亿元[19] - 公司2020年9月30日的固定资产为146.51亿元[20] - 公司2020年9月30日的无形资产为47.78亿元[20] - 公司2020年9月30日的流动负债为304.06亿元[20] - 公司2020年9月30日的应交税费为49.02亿元[20] - 公司2020年9月30日的未分配利润为1,247.69亿元[21] - 公司2020年9月30日的归属于母公司所有者权益为1,484.52亿元[21] - 公司2020年9月30日的所有者权益合计为1,541.72亿元[21] - 公司资产总计为1,073.44亿元，较上年同期增长7.34%[23] - 公司流动负债合计为32.35亿元，较上年同期下降68.03%[23] - 公司非流动负债合计为1.81亿元，较上年同期下降97.51%[23] 经营情况 - 公司营业总收入为699.75亿元，较上年同期增长9.55%[25] - 公司营业成本为58.31亿元，较上年同期增长12.41%[25] - 公司税金及附加为94.14亿元，较上年同期增长18.44%[25] - 公司销售费用为17.76亿元，较上年同期下降32.03%[25] - 公司管理费用为45.50亿元，较上年同期增长9.89%[25] - 公司研发费用为0.38亿元，较上年同期下降41.79%[25] - 公司净利润为358.51亿元，较上年同期增长10.61%[26] - 归属于母公司股东的净利润为338.27亿元，同比增长11.1%[27] - 少数股东损益为20.24亿元，同比增长3.4%[27] - 其他综合收益的税后净额为1.57百万元[27] - 归属于母公司所有者的综合收益总额为358.52亿元，同比增长6.0%[28] - 归属于少数股东的综合收益总额为20.24亿元，同比增长3.4%[28] - 基本每股收益为26.93元，同比增长11.1%[28] - 营业收入为186.85亿元，同比增长2.0%[29] - 营业利润为362.45亿元，同比增长16.3%[31] - 净利润为356.97亿元，同比增长17.7%[31] 现金流情况 - 销售商品、提供劳务收到的现金为713.49亿元，同比增长7.8%[33] - 客户存款和同业存放款项净减少6.64亿元[34] - 收取利息、手续费及佣金的现金22.19亿元[34] - 客户贷款及垫款净增加29.6亿元[34] - 存放中央银行和同业款项净减少36.55亿元[34] - 支付给职工及为职工支付的现金66.05亿元[34] - 支付的各项税费332.19亿元[34] - 投资活动现金流出16.29亿元[34] - 分配股利、利润或偿付利息支付的现金238.78亿元[35] - 经营活动产生的现金流量净额251.11亿元[34] - 投资活动产生的现金流量净额-13.14亿元[35] 其他财务数据 - 2020年第三季度公司预付款项为15.49亿元[38] - 公司其他应收款为7.65亿元[38] - 公司存货为252.85亿元[38] - 公司其他非流动金融资产为3.20亿元[38] - 公司固定资产为151.44亿元[38] - 公司无形资产为47.28亿元[38] - 公司递延所得税资产为10.99亿元[38] - 公司应付账款为15.14亿元[39] - 公司合同负债为122.57亿元[39] - 公司应付职工薪酬为24.45亿元[39] - 公司资产总计为999.96亿元[42] - 公司非流动资产合计为2,442.31亿元[42] - 公司流动负债合计为1,012.69亿元[42] - 公司非流动负债合计为7.27亿元[43] - 公司所有者权益合计为8,979.64亿元[43] - 公司实收资本为125.62亿元[43] - 公司资本公积为137.43亿元[43] - 公司盈余公积为1,659.57亿元[43] - 公司未分配利润为7,057.02亿元[43] - 公司负债和所有者权益总计为999.96

总资产与净资产情况 - 本报告期末总资产为1625.5040917443亿元较上年度末增长1.69%[5] - 本报告期末归属于上市公司股东的净资产为1252.5821661335亿元较上年度末增长11.01%[5] 营业收入与净利润情况 - 年初至报告期末（1 - 9月）营业收入为609.3465807086亿元较上年同期增长16.64%[5] - 年初至报告期末（1 - 9月）归属于上市公司股东的净利润为304.5485538544亿元较上年同期增长23.13%[5] - 2019年前三季度营业收入为183.23亿元2018年前三季度为180.74亿元[30] - 2019年前三季度净利润为324.12亿元2018年前三季度为265.71亿元[29] 经营活动现金流量情况 - 经营活动产生的现金流量净额年初至报告期末（1 - 9月）为273.1540196203亿元较上年同期减少3.21%[5] - 2019年前三季度经营活动现金流入小计为694.4780332578亿元2018年前三季度为690.2659906886亿元[35] - 2019年前三季度经营活动现金流出小计为421.3240136375亿元2018年前三季度为408.0531315332亿元[35] - 2019年前三季度经营活动产生的现金流量净额为273.1540196203亿元2018年前三季度为282.2128591554亿元[35] - 2019年第三季度经营活动现金流入小计为22,796,205,214.89元[37] - 2019年第三季度经营活动产生的现金流量净额为 -700,129,089.84元[37] 各项费用情况 - 年初至报告期末（1 - 9月）利息支出为128376094.41元较上年同期增长33.19%[11] - 年初至报告期末（1 - 9月）手续费及佣金支出为445824.92元较上年同期增长42.73%[11] - 年初至报告期末（1 - 9月）研发费用为65151161.31元较上年同期增长328.56%[11] - 2019年前三季度营业总成本200.7987344473亿元2018年前三季度为191.3012596059亿元[26] - 2019年前三季度营业成本51.8588131933亿元2018年前三季度为46.3705544921亿元[26] - 2019年前三季度研发费用6515.116131万元2018年前三季度为1520.250986万元[26] - 2019年前三季度销售费用26.1398834392亿元2018年前三季度为28.455765683亿元[26] - 2019年前三季度管理费用41.3940793602亿元2018年前三季度为36.8429069419亿元[26] - 2019年前三季度财务费用 -54.197958万元2018年前三季度为 -438.406429万元[26] - 2019年前三季度销售费用为6797.74万元2018年前三季度为6954.87万元[30] - 2019年前三季度管理费用为32.92亿元2018年前三季度为29.34亿元[30] 资产负债表项目变化情况 - 应收票据本报告期末为8.5867950662亿元较上年度末增长52.32%[9] - 预付款项本报告期末为20.6052977312亿元较上年度末增长74.27%[9] - 其他应收款本报告期末为1.3100858132亿元较上年度末减少66.74%[9] - 在建工程本报告期末为27.9722712909亿元较上年度末增长43.13%[9] - 应付职工薪酬本报告期末为3.2686150387亿元较上年度末减少83.93%[9] - 2019年9月30日货币资金为1127.2886215917亿元2018年12月31日为1120.7479142006亿元[19] - 2019年9月30日应收票据为8.5867950662亿元2018年12月31日为5.6373971亿元[19] - 2019年9月30日预付款项为20.6052977312亿元2018年12月31日为11.8237850806亿元[19] - 2019年9月30日其他应收款为1.3100858132亿元2018年12月31日为3.9389049312亿元[19] - 2019年9月30日存货为237.5548474084亿元2018年12月31日为235.0695084222亿元[19] - 2019年9月30日应付账款为11.9567403229亿元2018年12月31日为11.7829641659亿元[20] - 2019年9月30日预收款项为112.5530134262亿元2018年12月31日为135.7651681344亿元[20] - 2019年9月30日吸收存款及同业存放为106.960278115亿元2018年12月31日为114.7301188536亿元[20] - 2019年9月30日应付职工薪酬为3.2686150387亿元2018年12月31日为20.3451465891亿元[20] - 2019年9月30日应交税费为45.9996454696亿元2018年12月31日为107.7107596685亿元[20] - 2019年非流动资产合计较之前增加304550461元[42] - 2019年负债合计较之前增加76197219.13元[42] - 2019年所有者权益（或股东权益）合计较之前增加229306903.92元[43] - 2019年盈余公积较之前增加22930690.38元[43] - 2019年未分配利润较之前增加206376213.54元[43] - 流动资产合计2019年较之前增加953662.05元[41] - 递延所得税负债为76197219.13元[42] 其他收支情况 - 年初至报告期末（1 - 9月）营业外支出为115286844.41元较上年同期减少57.51%[11] - 年初至报告期末（1 - 9月）其他综合收益的税后净额为 - 650628.86元较上年同期减少144.18%[11] 客户相关款项变化情况 - 年初至报告期末（1 - 9月）客户存款和同业存放款项净增加额为 - 776984073.86元较上年同期减少109.44%[12] - 年初至报告期末（1 - 9月）客户贷款及垫款净增加额为3000000元较上年同期减少70.00%[12] - 年初至报告期末（1 - 9月）存放中央银行和同业款项净增加额为 - 4932859466.67元较上年同期减少329.53%[12] 现金收付情况 - 年初至报告期末（1 - 9月）收到其他与经营活动有关的现金为1218945029.41元较上年同期增长105.17%[12] - 年初至报告期末（1 - 9月）支付利息、手续费及佣金的现金为142403551.36元较上年同期增长65.02%[12] - 2019年前三季度销售商品、提供劳务收到的现金为661.6823967216亿元2018年前三季度为576.1933030641亿元[35] - 2019年第三季度销售商品、提供劳务收到的现金为22,007,572,895.15元[37] - 2019年第三季度收到其他与经营活动有关的现金为788,632,319.74元[37] - 2019年第三季度取得投资收益收到的现金为28,055,918,489.01元[37] - 2019年第三季度投资活动现金流入小计为28,063,239,559.41元[37] - 2019年第三季度分配股利、利润或偿付利息支付的现金为18,324,605,237.42元[37] 每股收益情况 - 2019年第三季度基本每股收益为8.36元稀释每股收益为8.36元[29] - 2018年第三季度基本每股收益为7.14元稀释每股收益为7.14元[29] - 2019年前三季度基本每股收益为24.15元/股2018年前三季度为40.97元/股[34] 综合收益情况 - 2019年前三季度归属于母公司所有者的综合收益总额为304.54亿元[29] - 2018年前三季度归属于母公司所有者的综合收益总额为247.35亿元[29] - 2019年前三季度综合收益总额为303.3792604319亿元2018年前三季度为514.6463764897亿元[33] 财报调整情况 - 2019年初合并资产负债表调整影响多项数据包括盈余公积未分配利润等[40] - 2019年1月1日其他非流动金融资产为333788876.51元[41] - 2019年初母公司资产负债表多项数据受两项变动影响[43]