鸿蒙系统发展 - "纯血"鸿蒙系统将于9月底推出正式版[1] - 鸿蒙生态设备已超9亿台，开发者数量达254万，应用开发服务月调用次数达827亿次[1] - 鸿蒙将投入超过70亿元人民币持续激励生态创新[1] - 星闪技术将与鸿蒙于2023年兼容互认，优化鸿蒙智联生态交互体验[1] 经纬恒润业务拓展 - 公司汽车电子产品线持续拓展，ARHUD产品新增主流车型配套并开始量产[3] - T-BOXEntry系列获得定点下半年量产[3] - 公司研发服务及解决方案业务实现客群扩大[3] - 公司天津新生产基地已于8月7日正式投产，马来西亚工厂提升出货量以满足国际化需求[4]

公司概况 - 统联精密专业从事高精度、高密度、形状复杂、外观精美的精密零部件的研发、设计、生产及销售[2] - 公司产品主要应用于折叠屏手机、平板电脑、笔记本电脑、台式电脑、智能触控电容笔、智能穿戴设备等新型消费电子领域[2] - 金太阳主要从事抛光材料、高端智能装备研发生产销售以及精密结构件制造服务业务[3] - 金太阳生产的精密结构件主要包括折叠屏钛合金轴盖、折叠屏高精密门板、钛合金电池盖等[3] - 鼎阳科技主营业务为通用电子测试测量仪器的研发、生产和销售[3] 业务布局 - 统联精密产品应用于折叠屏手机等新型消费电子领域[2] - 金太阳参股子公司领航电子主要从事第三代半导体材料的衬底和芯片制造工艺[3] - 鼎阳科技产品主要销售区域为北美、欧洲和亚洲电子相关产业发达地区[4] 重要公告 - 金太阳为参股公司提供担保[3] - 鼎阳科技发布自研数字示波器前端放大器专用芯片SFA8001[4]

①如何看待近期港股强于A股；②节日期间这一板块在港股表现强势，受益于美联储降息50BP概率增 加，价格中枢往上较为确定，节后估值有望修复；③今日全市场机构研报共发布773篇，通富微电等5 股评级得到上调，14家公司获得首度覆盖，其中横店东磁等4股获新财富分析师深度覆盖；④在个股机 构关注度排行中，中望软件首次上榜，前五名依次为比亚迪>中望软件>三一重工>立讯精密>贵州三 | --- | --- | --- | |------------------------------------|----------|---------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------- ...

国内市场分析 - 2024-2025年国内工程机械市场有望形成筑底、甚至向上趋势[4] - 去年挖机销量已经不足高点的1/3，而在上一轮周期中，周期底部与高点相比也是不足1/3，去年的基数已经足够低[4] - 挖机销量从2021年开始的下行周期中，首次增速连续转正，并且增幅逐步扩大，今年3-7月增幅分别为9%、13%、29%、26%和22%[4,5] 海外市场分析 - 海外工程机械市场空间巨大，欧美地区市占率很低，国内龙头有机会提升市占率[5] - 公司积极布局国内外产能，有业务扩展、分享行业红利、提升市占率的机会，向全球工程机械龙头迈进[5] - 公司有望深度受益于海外市场的进一步开拓[3] 财务数据 - 2023年公司实现归母净利润53.26亿元，同比增长23.67%[3] - 2023年二季度公司销售毛利率为22.89%，销售净利率为8.37%[3] - 分析师预计2024-2026年公司归母净利润将分别达到65.7亿元、83.4亿元和109.2亿元，同比增长分别为23.3%、26.9%和31%[3] - 预计公司2024-2026年的PE将分别为11倍、9倍和7倍[3] 投资评级 - 分析师认为公司应被赋予更高的龙头溢价、国内底部反转溢价和海外成长溢价[3] - 公司有望受益于工程机械电动化、国内更新替换周期以及海外市场进一步开拓[3] 市场策略 - 短期关注超跌反弹和困境反转机会，如锂电池、消费电子、光学光电等[9] - 外需仍强于内需，关注对美敞口较低且海外利润率高于国内的领域，如电网设备、商用车等[9] - 红利策略的长期逻辑依旧存在价值，关注分子端基本面和分红稳定性[9]

鸿蒙系统发展 - 华为将于9月底推出完全自主开发的"纯血"鸿蒙系统HarmonyOS NEXT[1] - 鸿蒙生态建设加速，软硬件协同实现全场景产业链，千行百业万物互联[1] - 拓维信息旗下开鸿智谷作为鸿蒙生态的核心共建单位，已基于"AI+鸿蒙"打造多款智能产品和行业数智化解决方案[1] AI大模型发展 - 阿里通义将发布视频生成大模型，助力AI应用规模增长[2] - 因赛集团研发的营销AIGC应用大模型功能及产品已陆续上线[3] - 昆仑万维发布全球首个集成视频大模型与3D大模型的AI短剧平台SkyReels[3] 市场热点概念 - 9月13日成交额超10亿的热点概念包括汽车、华为、国企改革、芯片、人工智能等[5][6] - 国企改革概念股逆势爆发，反复活跃[6][8] 公司动态 - 云内动力与九识智能科技达成L4级智能配送机器人战略合作[9] - 海立股份车用电动压缩机年产能提升至100万台[10][11] - 晶华新材折叠胶带实现在折叠屏手机上量产应用[9]

01模型升级与算力需求 - OpenAI发布全新大模型o1系列，通过自我强化学习实现"自我反思和提升"，可推理更复杂任务[3][4][5][6] - o1模型拓宽了下游应用场景的复杂度，有望开启AGI时代全新"数据飞轮"[3][5] - o1模型对芯片、交换机、连接器等硬件的需求将呈指数级增长[5][6] 制冷剂行业政策变化 - 2025年R22内用配额将同比削减28%,R141b、R142b等其他品种配额也将大幅削减[13][14] - 2025年配额方案的初步落地将部分消除市场预期的不确定性,有利于制冷剂行情的上行[7][13][14] - R22、R141b等主要品种龙头公司如巨化股份、三美股份等将充分受益[8][9][10][13]

美国地产复苏与公司海外业务增长 - 美联储9月降息50个基点的可能性为51%，远高于上周的15%，预计将利好美国地产市场[3] - 公司外销占比达99%，2024H1海外收入占比提升至99.38%[3][4] - 公司已在美国零售商客户的门店内建成100+个店中店，持续推进海外自主品牌建设[5][6] - 分析师预计公司2024-2026年归母净利润将实现5.03/6.05/7.20亿元，同比增长23.40%/20.40%/18.90%[6] 特斯拉自动驾驶业务赋能公司高成长 - 公司是特斯拉Dojo算力芯片板核心供应商，二期项目规划产能150万即将投产[9][14] - 特斯拉预计2025年一季度在中国和欧洲率先推出先进的FSD自动驾驶服务，将加快算力中心建设[9][12] - 公司与特斯拉合作三年，2023年二季度开始为其项目供货，有望受益Dojo超算带来的业绩弹性[14] - 分析师预计公司2024-2026年归母净利为6.71/8.63/10.04亿元，同比增长35%/29%/16%[9][10]

并购重组概念活跃 - 政策支持下，资本市场并购重组进入"活跃期"[1] - A股并购重组市场将呈现产业并购、科技并购和国资并购三大趋势[1] - 多家公司涉及并购重组获得涨停，如莫高股份和国中水务[1][2] 市场交易情绪分析 - 指数低迷情况下，栏目解读市场交易情绪和主力资金动向[6][7] - 天茂集团获得人气关注，快速拉升涨停[7][8] 报告总结 - 栏目紧跟行情动态，解读市场热点并追踪相关公司表现[1][3][4] - 为投资者分析行情变化趋势，提供决策参考[6][9] - 内容仅供参考，不构成投资建议[9]

中国船舶与中国重工合并 - 合并后将形成超级造船旗舰平台，稳固行业龙头地位，全球造船市场占据更有利位置[2][3] - 合并后将实现主流船型全覆盖，行业竞争力进一步提高[2] - 合并有利于抵御日韩扩产及产能恢复带来的竞争风险，进一步提高全球市占率[3] - 双方在原材料采购、成本管控、过程管理等方面可以相互借鉴，提高船厂盈利能力[3] 中船系资产整合预期 - 船舶总装平台-中船防务及沪东中华手持订单合同总价约613.5亿元和876万载重吨[4] - 动力平台-中国动力，中国重工持有20.77%股权，中国船舶持有31.63%股权[5] - 电子信息平台-中国海防，未来资产注入值得期待[5] - 中国动力、中国海防逆势持续拉升，6个交易日区间最高涨幅分别达10.29%、8.64%[5] 阿里巴巴整改完成 - 阿里巴巴整改进入新阶段，叠加淘宝接入微信支付、支付宝推出AI助手等密集催化，对阿里及整个互联网行业的业务创新、资本开支有更多期待[6] - 关注阿里系持股比例较高的公司，这些企业不仅直接受益于阿里集团的资源倾斜,更在业务上与阿里形成深度绑定[7] - 金桥信息与蚂蚁合作进行金融法律科技业务的创新[7] - 金桥信息在文章发布后第二个交易日迎来涨停，4日最高涨14.44%[9]

公司概况 - 西域旅游(300859)是新疆唯一的文旅上市公司[1] - 集团旗下资产规模超200亿元、年营业收入过50亿元[1] - 新疆文旅投是新疆国资控股的文化旅游平台型公司，拥有多个5A和4A级景区资源[2][3] 实控人变更 - 公司控股股东将变更为新疆文旅投，新疆自治区政府国资委将成为公司实控人[1] - 此次实控人变更有望开启资源整合序幕[1][4] 业务拓展 - 公司与亿航智能合作开展低空游览项目，预计可为公司贡献3.8亿收入和1.9亿净利润[3][4] - 低空游览项目有望成为公司未来重要的成长极[3][4] 财务预测 - 预计公司2024-2026年归母净利润分别为1.34/1.77/2.81亿元，同比增长27%/31%/60%[1] - 对应PE分别为32/24/15倍[1]