证监会深化并购重组改革 - 鼓励上市公司加强产业整合[1] - 完善股份锁定期等政策规定，支持非同一控制下上市公司之间的同行业、上下游吸收合并[1] - 支持传统行业上市公司并购同行业或上下游资产，加大资源整合[1] - 支持私募投资基金以促进产业整合为目的依法收购上市公司[1] 华为鸿蒙系统发展 - 华为原生鸿蒙系统将于10月8日开启公测[2] - 鸿蒙生态持续成熟，应用开发市场将迎来"裂变"生长[3] - 鸿蒙系统定位万物互联时代的通用操作系统[3] - 多家公司产品已适配开源鸿蒙系统并完成兼容性认证[3] 市场热点概念 - 国企改革概念股有60只[5][6] - 华为概念股有48只[5][6] - 高股息概念股有34只[5][6] - 成交额超10亿的个股中，国企改革、华为、高股息概念分别增加37、19、22只[6] 公司并购动态 - 合肥城建拟发行股份购买交易集团100%股权[10] - 标的公司能与上市公司形成良好协同，优化上市公司发展模式[10] 主力资金动向 - 国泰君安、北上资金等机构大幅买入银之杰[11] - 银之杰为银行等金融机构提供软件开发、数字金融解决方案等服务[11] - 银之杰是华为云认证级经销商和解决方案伙伴[11]

金融IT行业 - 金融IT公司在历次计算机板块反弹中表现突出，是行情的"旗手"[5][6][7] - 金融信创进入全面加速推广期，2023年银行IT投资规模将达1673亿元，有望为产业链带来极大增量需求[3][9] - 阿里巴巴完成三年整改后，有望在业务创新和资本开支方面带来更多期待[4] 非银金融板块 - 监管层将出台支持中长期资金入市的政策，有利于保险等非银板块基本面改善[10][11] - 流动性宽松和资本市场政策利好将带动证券及金融科技板块基本面修复[11] - 部分央企金控平台有望受益于地产政策优化而带来资产负债表修复[11] 保险行业 - 权益和利率环境改善预期增强，有望带动保险公司利润逐季改善和估值修复[13] - 负债端成本有望下降，2024年行业新业务价值有望延续双位数增长[13] 券商行业 - 券商有望在资本市场建设新阶段中发挥专业优势，头部券商并购重组有望提速[14]

行业景气度和公司业务情况 - 行业景气度明显复苏，这家芯片厂商AIoT各产品线迎来群体性增长[1] - 公司新品投放加速，核心产品下半年将延续放量趋势[1] - 公司在AIoT核心技术、算法、产品应用、场景方案方面积累深厚，是国内AIoT产品线布局最丰富的厂商之一[1] - 公司能够为下游客户及生态伙伴提供从0.2TOPs到6TOPs的不同算力芯片，满足不同领域客户、不同层次的算力需求[1] 公司新产品情况 - RK3588、RK3576可以高效支持各类视频、视觉、音频等AI算法在端侧设备部署[1] - RK3588目前量产客户、项目不断增加，已进入快速增长期[1] - RK3576在上半年推出之后，目前已有较多客户design-in，部分目标场景头部客户的产品已进入量产阶段[1] - 公司将在下半年推出新一代经济型智能视觉处理器RV1103B/C、新款通用SoC处理器RK3506等新产品[2]

半导体领域收购 - 德邦科技拟收购国内销量第一的先进封装材料厂商衡所华威53%股权[3][5] - 收购完成后将为公司带来显著利润增量，预计2024-2026年实现归母净利润1.03/1.69/2.18亿元[3][4] - 标的公司全资韩国子公司已成功进入SK海力士等海外大厂，有望带动公司其他产品进入海外供应链[3][6] 汽车零部件业务 - 公司作为车载扬声器细分龙头，两大客户华为智界R7和蔚来乐道L60两款高热度SUV先后发布/上市[7][10] - 公司中报净利率达8.1%，剔除特殊因素后为近3年新高，逐步兑现放量逻辑[7][8] - 公司2024-2026年归母净利预期分别为2.42亿、3.30亿、4.15亿元，对应增速+52%、+37%、+26%[8][9] 未来发展方向 - 公司产品从扬声器到声学系统、调音服务，商业模式从单一零件制造到系统部件制造、人力服务[10][11] - 随产品升级，公司产品净利率有望从6-7%提至10%+，ROE有望进一步提升[11]

完善回收利用体系，打造资源"第二矿山" - 2023年我国十大品种再生资源回收总量约为3.76亿吨，同比增长1.5%，回收总额约为1.30万亿元[1] - 其中废钢铁回收金额达到6664.0亿元，占比超50%[1] - 回收总量增长较快的有废轮胎、报废机动车、废旧纺织品、废玻璃、废电池，分别同比增长11.1%/29.2%/15.7%/15.3%/19.6%[1] - 回收金额分别同比增长18.5%/32.6%/15.7%/28.1%/20.4%[1] 加快"换新+回收"模式建设，推动新固废回收利用 - 目前全国建成回收网点约15万个，各类大型分拣中心约1800个[2] - 会议提出支持组建中国资源循环利用集团，有望促进行业管理精细化进一步提升[2] - "换新+回收"模式的推广有望提高各品类再生资源回收覆盖面，提升回收利用率及回收水平[2] - 当前风光设备退役潮即将到来，我国有望形成规模超百亿的退役风光循环利用产业[2]

公司业务发展 - 率先实现核心交易全栈信创适配[1] - 上半年7家券商A5项目同步推进[1] - 财富管理领域多个产品系列通过生产验收[1] 业务增长驱动 - 优势产品线市场扩大和国产信创替代[1] - 新研发产品的市场开拓[1] 核心交易系统优势 - 公司分布式核心交易系统产品落地进度领先于同业[1] - 核心交易系统市场份额有望进一步提升[1] 财富管理领域进展 - C6、W5、E5等产品系列全面实现信创适配并通过生产验收[1] - C6新增多家客户，W5对大部分客户进行了升级迭代，E5新增多家一线券商客户[1] 大资管领域创新 - 针对新一代投资及风险管理打造了创新的基础平台[1] - 在多家基金、证券资管、保险资管、银行理财子客户落地[1]

公司概况 - 公司实控人为国务院国资委，控股股东为国机集团，近年来国机集团持续探索业务重组[2] - 公司旗下拥有8大未上市企业，包括国机工程集团、CMEC、中海总局等[2] 财务表现 - 2024-2026年公司归母净利润分别为3.88/4.32/4.77亿元，同比增长7.6%/11.5%/10.3%[1][3] - 2024-2026年公司对应PB为0.72/0.70/0.69倍[1] 海外业务 - 公司在西亚、亚太地区在执行项目额合计19.68亿美元，占比52%[4] - 公司新签哈萨克斯坦天然气综合开发项目，伊拉克九区原油中央处理设施项目实现完工[4] - 公司在医养健康、民用建筑、机场物流等领域设计优势显著[5] 国内业务 - 公司旗下北起院是我国起重运输机械行业综合技术实力最强的企业[7] - 北起院2021-2023年净利润CAGR为33.2%[7] - 公司在环保领域拓展水处理及餐厨垃圾处理业务[8] - 公司签署新疆阿图什天门索道投建营项目[9]

①再接再厉乘势而上，加快建设航天强国！中国航天科技集团商业卫星公司成立，该公司自主研制的空 间站相关产品助力神州飞船载人航天任务圆满完成； ②又一央企或将诞生！国家发改委支持组建中国 资源循环利用集团，分析师认为"十四五"循环经济是主旋律，这家公司兼顾国际、国内两个市场，打造 技术领先型的固废业务平台； ③海外映射：名创优品约63亿投资永辉超市，收购29.4%股权成第一大 股东，线下商超开启转型潮。 【个股竞价和连板数据（新版）】 昨日的短线市场没有重蹈中秋节后第一天的覆辙，连板晋级率和首板数量都保持得不错，对比昨天和9 月18日的数据，比较明显的差异就是当时高标海南海药直接被砸跌停了，因此今日考虑到双成药业暂 时还不会开板，可以先看像保变电气这样的高标的走势，可以分歧但不能大跌。 【市场主线】 周一市场全天冲高回落，沪指录得四连阳。盘面上，CRO板块开盘走强，华为、智能驾驶概念股盘中 拉升，国企改革概念股反复活跃，此外沉寂许久的银行股也迎来了反弹。指数层面，未见部分资金期待 已久的放量大涨，这大概率和之前提到过的没有同步降息有关，同时没有大涨并不一定是坏事，就像这 几日的小碎步上涨一样能激活市场，并且没有增 ...

住房贷款利率调整 - 分析师预计存量住房贷款利率调整政策后续有望出台，助力住房市场筑底企稳[1] - 2023年8月调整的23万亿存量首套房贷调整后平均利率为4.27%，2024年二季度新发放住房贷款利率为3.45%，中间相差82BPs[2] - 看好投资强度高、布局区域优、机制市场化的强信用房企，如保利发展、万科A、绿城中国、新城控股等[2] 启明星辰新兴安全业务 - 公司新兴安全业务增长亮眼，上半年云安全板块收入同比增长超200%[3] - 与中国移动合作持续加深，在安全大模型、数据安全、云安全、5G安全等领域加大研发投入[4] - 公司新兴安全业务板块不断展现创新成果，云安全、身份信任类产品、5G+工业互联网安全检测类产品等收入较上年同期增长超150%[4] - 预计公司2024-26年归母净利润为7.73/9.69/11.58亿元[4]

光刻胶和光刻机相关 - 公司有三款ArF光刻胶产品，主要客户为国内集成电路芯片制造企业[1] - 公司与国际头部芯片光刻机厂商合作，在深圳建设寄售维修保税仓库[3] - 公司光刻机项目主要应用在分立器件领域，分辨率3-5μm[5] - 公司向华为提供激光标记、激光切割、激光焊接、自动化等设备及相关系统解决方案[5] - 公司应用于第三代半导体的SiC晶锭激光切片机部分客户已完成量产验证[5] 公司业务和客户 - 公司主营业务包括先进前驱体材料、电子特气、光刻胶及配套材料[2] - 华为是公司的客户之一，销售产品主要为氢类电子特气和MO源[2] - 国家集成电路产业投资基金二期是公司子公司的股东[2] - 公司是首批海关AEO（高级认证）企业，应用机器人和人工智能于智能清关服务[3] - 公司将应用ChatGPT人工智能技术支持进出口通关业务的在线咨询服务[3]