业绩总结 - 公司发布2024年一季报，实现营收6.43亿，同比减少2.28%，归母净利润2.09亿，同比减少4.04%[3] - 公司销售毛利率为43.66%，同比降低3.86%，期间费用率为1.77%，同比降低0.83%，销售净利率为32.54%，同比降低0.6%[3] - 预计公司24/25/26年归母净利润为10.2/12.8/16.3亿元，同比增速25%/26%/27%[3] - 公司2026年预计营业总收入将达到4769百万元，较2023年增长90.9%[8] - 预计2026年净利润将达到1630百万元，较2023年增长100%[8] - 公司2026年每股收益预计为2.96元，较2023年增长100%[8] - 公司2026年市净率预计为1.45，较2023年下降48%[8] - 预计2026年总资产周转率将达到0.36，较2023年增长9.1%[8] 风险提示 - 本报告并非针对或意图发送给在当地法律或监管规则下不允许的人员[14] - 报告内容的观点、建议并未考虑报告接收人的具体情况，接收者应独立评估信息[14] - 报告中的信息或意见并不构成证券的买卖出价或征价，投资决策需自行承担风险[14] - 本报告所包含的观点及建议不适用于所有投资者，不应被视为特定客户的建议或策略[14] - 本报告所载资料、意见及推测仅反映发布当日的判断，过往表现不应作为日后的依据[14] - 刊载或转发本报告应注明发布人和日期，提示使用风险，未经授权刊载将追究法律责任[15]

业绩总结 - 公司2023年营收同比增长32.90%[1] - 公司2023年归母净利润同比增长30.39%[1] - 公司2026年预计营业总收入将达到440.3亿元，较2023年增长76.6%[4] - 公司2026年预计净利润将达到148亿元，较2023年增长81.0%[4] - 公司2026年预计每股净资产将达到16.49元，较2023年增长69.6%[4] - 公司2026年预计ROIC将达到14.27%，较2023年增长18.1%[4] - 公司2026年预计ROE-摊薄将达到16.03%，较2023年增长8.3%[4] 研发投入 - 公司研发费用同比增长43.25%，研发投入加大[1] 子公司发展 - 公司新设3家子公司，有助于未来发展[1] 风险提示 - 公司存在军工行业特有风险、市场风险等风险提示[3]

财务数据 - 2023年三角防务营收增长率为32.9%[1] - 2023年毛利率同比减少2.5ppt至43.7%[1] - 2023年自由锻件产品营收增长率为93.6%[1] - 2023年期间费用率同比减少1.7ppt至3.6%[2] - 2023年经营活动净现金流为-0.4亿元[2] - 预计2024~2026年公司归母净利润分别为10.01亿、12.30亿和14.80亿元[2] - 2023年营业收入为2,494百万元，净利润为815百万元，每股收益为1.48元[3] - 2024年预计净利润为1,001百万元，每股收益为1.82元[3] - 2025年预计净利润为1,230百万元，每股收益为2.23元[3] - 2026年预计净利润为1,480百万元，每股收益为2.69元[3] - 2026年三角防务预计营业总收入将达到442.4亿元，营业成本为242.1亿元，营业收入增长率为18.85%[4] - 2026年净利润率预计为33.45%，ROA为11.70%，ROE为16.58%[4] - 2026年现金比率预计为1.52，资产负债率为29.44%[4]

公司基本信息 - 公司股票简称为三角防务，股票代码为300775，法定代表人为严建亚，注册地址在西安市航空基地蓝天二路8号[7] 公司财务表现 - 公司2023年营业收入达到249.38亿元，同比增长32.90%[8] - 公司2023年归属于上市公司股东的净利润为81.45亿元，同比增长30.39%[8] - 公司2023年经营活动产生的现金流量净额为-4.04亿元，较上年同期下降109.50%[8] - 公司2023年基本每股收益为1.48元，同比增长17.46%[8] - 公司2023年资产总额达到83.63亿元，同比增长19.98%[8] - 公司2023年归属于上市公司股东的净资产为55.12亿元，同比增长17.24%[8] 公司业务情况 - 公司所处行业为航空军工装备制造业，主要产品为特种合金锻件，用于制造飞机机身结构件及航空发动机盘件[14] - 公司主要从事航空、航天、船舶等行业锻件产品的研制、生产、销售和服务[16] - 公司产品已应用在新一代战斗机、新一代运输机及新一代直升机中，并为各类型国产航空发动机供应主要锻件[17] 公司财务细节 - 公司2023年营业总收入为249,382.74万元，比去年同期增长32.90%[21] - 公司2023年营业利润为94,400.03万元，比去年同期增长31.86%[21] - 公司2023年归属于上市公司股东的净利润为81,452.25万元，比去年同期增长30.39%[21] 公司研发情况 - 公司主要研发项目包括高温合金涡轮盘等温锻造技术研发和高强高韧损伤容限性钛合金锻造技术研发[32][33] - 公司还在研发国产高温合金材料的航空发动机涡轮盘锻造工艺，以及超高强度钛合金锻件的组织及性能控制技术[34][36] - 公司致力于研发超高强度钛合金锻造技术，以提高生产效率、降低生产成本，并提高产品质量的稳定性[36][37] 公司内部管理 - 公司高级管理人员共有10人，由公司董事会决定聘任[114] - 公司监事会成员包括1名股东代表监事和2名职工代表监事[113] - 公司副总经理何琳兼任西安航空产业投资有限公司总经理[112] 公司员工情况 - 公司报告期末在职员工总数为536人，其中生产人员占315人，销售人员占27人，技术人员占102人[130] - 公司薪酬政策以绩效为导向，建立激励性、公平性的薪酬制度，根据岗位责任、工作绩效、工作技能等综合指标评定工作报酬[130]

财务表现 - 2024年第一季度，公司营业收入为643,489,144.94元，较上年同期下降2.28%[5] - 归属于上市公司股东的净利润为209,417,207.94元，较上年同期下降4.04%[5] - 经营活动产生的现金流量净额为-197,308,411.34元，较上年同期下降234.61%[5] - 基本每股收益为0.38元，较上年同期下降5.00%[5] - 公司报告期末总资产为8,812,928,140.02元，较上年度末增长5.38%[5] - 非经常性损益项目合计金额为1,598,287.36元[5] - 公司不存在其他符合非经常性损益定义的损益项目的具体情况[6] - 2023年一季度归属于母公司所有者的非经常性损益净额为209,040.99元[7] - 合并资产负债表中，应收款项融资和其他流动资产出现较大变动[7][8] - 利润表中，研发费用较上期减少39.56%[14] 股东持股情况 - 公司报告期末普通股股东总数为39,605股，前十名股东持股情况中，西安航空产业投资有限公司持股数量为60,000,000股，持股比例为10.90%[21] - 三森实业投资湖北有限公司持股数量为36,042,500股，持股比例为6.55%[21] - 广东温氏投资有限公司持股数量为35,794,788股，持股比例为6.51%[21] - 西安鹏辉企业形象策划合伙企业持股数量为32,546,243股，持股比例为5.91%[21] - 西安投资控股有限公司持股数量为30,000,000股，持股比例为5.45%[21] - 中国工商银行股份有限公司－易方达创业板交易型开放式指数证券投资基金持股数量为6,872,300股，持股比例为1.25%[21] - 香港中央结算有限公司持股数量为5,150,443股，持股比例为0.94%[21] - 前海开源基金－光大银行－上海崇山投资有限公司持股数量为4,696,661股，持股比例为0.85%[21] - 建投投资有限责任公司持股数量为4,456,327股，持股比例为0.81%[21] - 公司股东中，严建亚先生为公司董事长，持有鹏辉投资80.15%的出资份额，担任执行事务合伙人，严建亚之配偶范代娣持有三森投资82.45%的股权，严建亚担任三森投资执行董事[22] 公司财务状况 - 2024年第一季度，西安三角防务股份有限公司流动资产总额为6,881,633,433.07元，较期初增加383,960,788.53元[27] - 2024年第一季度，西安三角防务股份有限公司非流动资产总额为1,931,294,706.95元，较期初增加66,795,405.71元[27] - 2024年第一季度，西安三角防务股份有限公司营业总收入为643,489,144.94元，较上期略有下降[29] - 2024年第一季度，西安三角防务股份有限公司营业总成本为378,955,236.73元，较上期有所增加[29] - 2024年第一季度，西安三角防务股份有限公司净利润为209,417,207.94元，较上期略有下降[30] - 经营活动产生的现金流量净额为-197,308,411.34元，较上期增加146,578,736.27元[31] - 经营活动现金流入小计为181,421,042.59元，较上期减少264,455,438.64元[32] - 投资活动产生的现金流量净额为-57,402,151.78元，较上期减少66,234,307.75元[32]

财务表现 - 2023年第三季度，公司营业收入达到67.42亿元，同比增长22.36%[5] - 归属于上市公司股东的净利润为19.54亿元，同比增长16.59%[5] - 公司总资产达到80.83亿元，同比增长15.95%[5] - 公司归属于上市公司股东的所有者权益为53.07亿元，同比增长12.89%[5] - 公司营业总收入为19.48亿元，同比增长33.18%[10] - 公司营业成本为11.12亿元，同比增长38.45%[10] - 公司净利润为6.16亿元，同比增长31.49%[10] - 公司期末现金及现金等价物余额为3,273,020,475.23元，较上期增长144.95%[14] - 公司流动负债合计为182.09亿元，较上期增长约33.7%[24] - 公司营业总收入为194.81亿元，较上期增长约33.3%[25] - 公司营业总成本为117.36亿元，较上期增长约34.8%[25] - 公司营业利润为71.59亿元，较上期增长约31.8%[26] - 公司净利润为61.62亿元，较上期增长约31.4%[26] - 公司每股基本收益为1.12元，较上期增长约19.1%[27] - 公司综合收益总额为61.62亿元，较上期增长约31.4%[27] 现金流量 - 经营活动产生的现金流量净额为-6.58亿元，较去年同期下降211.09%[5] - 公司经营活动产生的现金流量净额为-6.58亿元，较去年同期下降211.09%[11] - 公司经营活动产生的现金流量净额为-65,775,337.34元，较上期增加59,207,125.54元[28] - 公司投资活动产生的现金流量净额为-277,749,691.51元，较上期减少226,219,664.22元[29] - 公司筹资活动产生的现金流量净额为449,011,465.11元，较上期增加131,603,615.66元[29] 其他 - 公司报告期末普通股股东总数为37,251股，前十名股东中持股比例最高的为西安航空产业国有法人持有10.90%股份[15] - 公司拟使用募集资金及自有资金设立全资子公司上海三角航空科技有限责任公司作为募投项目的实施主体[22] - 西安三角防务股份有限公司2023年第三季度资产总计为808.27亿元，较上期增长约11.6%[24]

财务表现 - 公司2023年上半年营业收入为12.74亿元，同比增长39.72%[11] - 归属于上市公司股东的净利润为4.21亿元，同比增长39.77%[11] - 经营活动产生的现金流量净额为6,776.27万元，同比增长209.60%[11] - 公司报告期末总资产为77.26亿元，较上年度末增长10.83%[11] - 归属于上市公司股东的净资产为50.78亿元，较上年度末增长8.02%[11] 业务概况 - 公司主要从事航空、航天、船舶等行业锻件产品的研制、生产、销售和服务[16] - 公司拥有400MN大型模锻件生产线，300MN等温锻件生产线，Φ2500mm环轧件生产线等，配套有大型制坯设备31.5MN快锻机、加热炉及热处理炉等相关设备设施[19] - 公司现有的锻造业务已与各大主机厂形成深度的配套关系，公司已连续多年被航空工业集团和主机厂评为“优秀供应商”[18] 财务状况 - 公司2023年半年度营业收入同比增长39.72%，达到1,273,867,961.55元[23] - 营业成本同比增长40.26%，达到684,553,994.58元[24] - 销售费用同比增长72.66%，达到3,248,592.40元[25] - 管理费用同比增长69.84%，达到28,372,793.30元[26] - 财务费用同比减少370.86%，达到-38,979,038.75元[27] - 所得税费用同比增长39.65%，达到68,766,951.26元[28] - 研发投入同比增长36.97%，达到30,782,691.05元[29] - 经营活动产生的现金流量净额同比增长209.60%，达到67,762,673.24元[30] - 现金及现金等价物净增加额同比增长308.27%，达到242,280,657.53元[32] 投资项目 - 公司募集资金总额为254,179.18万元，报告期内已投入募集资金总额为26,171.82万元，累计投入募集资金总额为58,546.87万元[46] - 公司承诺投资项目包括先进航空零部件智能互联制造基地项目、航空精密模锻产业深化提升项目、航空发动机叶片精锻项目、航空数字化集成中心项目和补充流动资金，其中项目进度和效益达到预计[47] - 公司使用闲置募集资金和自有资金进行现金管理，尚未使用的募集资金金额为200,825.32万元，用途包括购买定期存款、银行大额存单和现金管理，剩余资金将投入承诺投资项目[51] 子公司业绩 - 西安三角航空机械子公司在报告期内实现营业收入4737万元，净利润1649.4万元[58] - 西安三航材料科技子公司在报告期内实现营业收入7363.8万元，净利润817.5万元[60] - 沈阳三角防务科技子公司在报告期内未实现营业收入和利润[62] - 成都三航科技子公司在报告期内未实现营业收入和利润[63] 风险控制 - 公司应对军工行业特有风险的措施包括加强产品质量和涉军保密体系建设[67] - 公司应对原材料价格波动和客户需求变化的市场风险措施包括与材料供应商进行战略合作谈判[68] - 公司应对应收账款发生坏账风险的措施包括严格执行产品交付回款制度和使用金融工具降低回款风险[69] - 公司应对客户集中度较高风险的措施包括开拓海外市场、拓展产品链以降低客户结构风险[69] 股权结构 - 公司向特定对象发行股票，募集资金总额为人民币1,683,000,000.00元，扣除发行费用后募集资金净额为人民币1,651,655,660.38元[99] - 公司定向增发股份限售期已满，解除限售股份的上市流通日期为2023年7月17日，解除限售股份数量为5,000万股，占公司目前总股本的9.0871%[100] - 公司有限售条件股份占比为12.50%，其中内资持股占比为10.50%，自然人持股占比为3.94%[102] - 公司无限售条件股份占比为87.50%，其中民币普通股占比为87.50%[102] - 公司2023年1月17日向特定对象发行股票，发行价格为33.66元/股，募集资金总额为人民币168,300.00万元，募集资金净额为人民币1,651,655,660.38元[103] 公司治理 - 公司股东中，严建亚先生为公司董事长，持有西安鹏辉80.15%的出资份额，担任执行事务合伙人[110] - 公司前10名股东中，严建亚先生持有西安鹏辉80.15%的出资份额，担任执行事务合伙人[110] - 公司前10名股东中，西安航空产业投资有限公司持有60,000,000.00人民币普通股[112] - 公司前10名股东中，广东温氏投资有限公司持有36,114,788.00人民币普通股[112] - 公司前10名股东中，三森实业投资湖北有限公司持有36,042,500.00人民币普通股[112] - 公司前10名股东中，西安鹏辉企业形象策划合伙企业持有32,546,243.00人民币普通股[112] - 公司前10名股东中，西安投资控股有限公司持有30,000,000.00人民币普通股[112] - 公司前10名股东中，中国建设银行股份有限公司－易方达国防军工混合型证

公司基本信息 - 公司股票代码为300775，股票简称为三角防务，法定代表人为严建亚[7] - 公司注册地址为西安市航空基地蓝天二路8号，办公地址也在同一地点[7] - 公司聘请的会计师事务所为大华会计师事务所，签字会计师为张丽芳、张霞[7] 公司财务表现 - 公司2022年营业收入达到18.76亿元，同比增长60.06%[8] - 公司2022年归属于上市公司股东的净利润为6.25亿元，同比增长51.51%[8] - 公司2022年经营活动产生的现金流量净额为4.25亿元，同比增长13.74%[8] - 公司2022年末资产总额达到69.71亿元，同比增长68.73%[8] - 公司2022年末归属于上市公司股东的净资产为47.01亿元，同比增长91.37%[8] - 公司2022年基本每股收益为1.26元，同比增长51.81%[8] - 公司2022年稀释每股收益为1.26元，同比增长51.81%[8] - 公司2022年加权平均净资产收益率为22.71%，同比增长3.98%[8] 公司业务及产品 - 公司主要从事航空、航天、船舶等行业锻件产品的研制、生产、销售和服务[16] - 公司产品已应用在新一代战斗机、新一代运输机及新一代直升机中，并为各类型国产航空发动机供应主要锻件[17] - 公司拥有400MN大型模锻液压机，具有刚性好、压力稳定、压制精度高等特点[18] 公司财务细节 - 公司2022年营业总收入为187,649.10万元，比去年同期增长60.06%[20] - 公司2022年营业利润为71,593.60万元，比去年同期增长50.74%[20] - 公司2022年归属于上市公司股东的净利润为62,467.54万元，比去年同期增长51.51%[20] 公司发展规划 - 公司计划在2023年进一步加强市场拓展能力，力争成为国内一流的锻件供应商[1] - 公司将继续加强质量基础设施建设，提高产品质量，满足客户对高质量产品的需求[1] - 公司将全面强化管理规范，实现企业良性发展，加强管理工作的标准化、规范化和信息化建设[1]

财务表现 - 2023年第一季度，公司营业收入达到6.58亿元，同比增长53.94%[5] - 归属于上市公司股东的净利润为2.18亿元，同比增长54.21%[5] - 公司基本每股收益为0.40元，同比增长37.93%[5] - 公司总资产达到73.76亿元，较上年度末增长5.82%[5] - 经营活动产生的现金流量净额为1.47亿元，较上年同期大幅增长1821.26%[5] - 财务费用较上期增长255.27%，主要是利息收入大幅增长所致[24] 股东情况 - 公司报告期末普通股股东总数为37,655股，前十名股东中持股比例最高的为西安航空产业国有法人持有10.92%股份[33] - 广东温氏投资有限公司持有6.57%股份，三森实业投资湖北有限公司持有6.56%股份[33] - 西安鹏辉投资管理有限合伙企业持有5.93%股份，西安投资控股有限公司持有5.46%股份[33] - 中国建设银行股份有限公司－易方达国防军工混合型证券投资基金持有3.16%股份[34] - 三森实业投资湖北有限公司持有36,042,500.00股人民币普通股，占前十名股东中持股数量最高[34] - 严建亚持有3.64%股份，其中15,000,000.00股为限售股份[33] 资产状况 - 公司报告期末货币资金为3,265,944,703.15元，应收账款为1,257,305,426.13元[40] - 第一季度公司流动资产总额为6,064,695,291.42元，较上期增加352,376,009.73元[41] - 公司固定资产为741,045,826.14元，较上期增加8,689,447.01元[41] - 公司非流动负债合计为914,072,745.49元，较上期增加12,606,146.87元[42] 经营活动 - 公司营业总收入为658,499,725.61元，较上期增加230,749,416.76元[42] - 公司营业总成本为370,150,436.30元，较上期增加124,005,382.95元[42] - 公司研发费用为17,985,497.00元，较上期增加5,150,185.39元[43] - 公司财务费用为-16,770,659.42元，较上期减少12,050,185.44元[43] - 公司净利润为218,228,351.74元，较上期增加76,715,855.39元[43] - 公司本期经营活动产生的现金流入小计为445,876,481.23元，较上期大幅增长[45] - 公司本期经营活动产生的现金流出小计为299,297,744.96元，较上期有所增加[46] 现金流 - 公司投资活动现金流入小计为19,780,486.71元，主要来源于收回投资和取得投资收益[46] - 公司投资活动现金流出小计为143,949,343.24元，主要用于购建固定资产和支付投资[46] - 公司筹资活动现金流入小计为79,000,000.00元，主要来自取得借款[46] - 公司筹资活动现金流出小计为6,026,789.75元，主要用于偿还债务和支付股利[46] - 公司现金及现金等价物净增加额为95,383,089.99元，期末现金余额较上期有所增加[46]

西安三角防务股份有限公司 2022 年第三季度报告 证券代码：300775 证券简称：三角防务 公告编号：2022-105 西安三角防务股份有限公司 2022 年第三季度报告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。 重要内容提示： 1.董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证季度报告的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重 大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 2.公司负责人、主管会计工作负责人及会计机构负责人(会计主管人员)声明：保证季度报告中财务信息的真实、准确、 完整。 3.第三季度报告是否经过审计 □是 否 1 西安三角防务股份有限公司 2022 年第三季度报告 一、主要财务数据 （一） 主要会计数据和财务指标 公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据 | --- | --- | --- | --- | --- | |------------------------------------------------------|------------------|-------------------------|--------- ...