财务表现 - 2024年第一季度营业收入为662,403,655.72元，同比增长9.07%[4] - 归属于上市公司股东的净利润为90,549,512.46元，同比增长11.12%[4] - 加权平均净资产收益率为2.01%，较上年度末增加0.12个百分点[5] - 公司营业总收入为662,403,655.72元，较去年同期增长[13] - 公司营业总成本为599,976,829.07元，较去年同期增长[13] - 2024年第一季度公司营业利润为88,927,834.99元，较去年同期增长了13.9%[14] 股东持股情况 - 前十名股东持股情况中，霍山应流投资管理有限公司持有27.20%股份，霍山衡邦投资管理有限公司持有4.50%股份[7] - 杜应流持有1.70%股份，霍山衡胜投资管理中心（有限合伙）持有1.56%股份[8] - 股东关联关系说明中，杜应流先生同时在应流投资、衡邦投资、衡玉投资、衡宇投资担任执行董事，且上述四家公司为一致行动人[9] 资产负债情况 - 公司流动资产合计为3,881,824,580.82元，较上期增长[11] - 公司非流动资产合计为7,311,431,752.18元，较上期增长[11] - 公司资产总计为11,193,256,333.00元，较上期增长[11] - 公司流动负债合计为3,146,882,462.46元，较上期增长[12] - 公司非流动负债合计为3,053,800,904.97元，较上期增长[12] - 公司负债合计为6,200,683,367.43元，较上期增长[12] - 公司所有者权益合计为4,992,572,965.57元，较上期增长[13] 现金流量 - 经营活动产生的现金流量净额为-70,703,478.23元，较去年同期下降了188.7%[16] - 投资活动产生的现金流量净额为-381,963,250.48元，较去年同期下降了21.6%[17] - 筹资活动产生的现金流量净额为702,089,432.55元，较去年同期增长了27.3%[18]

公司概况 - 公司前身为安徽霍山应流铸造有限公司，成立于2000年8月，专注于高端装备核心零部件生产[1] - 公司"两机"业务包括航空发动机和燃气轮机领域，业务景气持续，市场空间广阔[2] - 公司主要业务涵盖高端部件、先进材料、航空科技三大领域，产品涉及航空发动机、燃气轮机、核电、油气石化、工矿机械等领域[12][13][15] - 公司与中物院二所合资成立应流久源，主要从事中子吸收材料产业化及相关材料和产品的开发，形成铝基碳化硼中子屏蔽材料、含硼聚乙烯复合屏蔽材料和柔性屏蔽材料三大类型产品[13][14] - 公司研制生产1000kw以下涡轴发动机、轻型直升机、重载无人直升机等航空科技产品，具备国产化和应用开发能力[15] - 公司股权结构稳定，实控人为杜应流先生，产业布局清晰，形成高端部件、先进材料、航空科技三大领域产品布局[16][17] 业绩展望 - 公司核能业务有望加速发展，预计2023-2025年归母净利润分别为3.14、4.12、5.14亿元，首次覆盖，给予"增持"评级[6] - 公司营收稳步增长，2021年至2023Q1-Q3，营收增速在10%左右，航空航天和核能业务收入占比持续提升，2022年占比达到46%[18] - 公司毛利率稳定在37%左右，2022年航空航天新材料及零部件业务毛利率为45.60%，核能新材料及零部件业务毛利率为40.18%[20] - 公司四费费率持续下降，2022年四费费率为26.69%，销售费用率和财务费用率明显下降，2022年销售费用率为1.62%，财务费用率为5.08%[21] - 公司归母净利润复合增速53%，2022年归母净利润为4.02亿元，扣非归母净利润复合增速68%，2022年扣非归母净利润为2.28亿元[22] 行业趋势 - 军用航发需求持续增长，民航商发前景广阔，公司在军用航空领域和民航商飞领域都有发展机会[31] - 中国自主研制的300兆瓦级F级重型燃气轮机首台样机在2024年2月28日在上海临港总装下线[36] - 中国自主研发的F级50MW重燃整机点火试验一次成功，填补了我国自主燃机应用领域空白[39] - 中国航发燃机整合了现有燃气轮机产业资源，设计生产的各型燃机可满足多层次应用需求，预计在2025年左右实现批产、小批产[41] - 全球民航市场逐年恢复，2023年波音和空客民航商用飞机交付量分别为528架和735架，预计民航商用飞机交付量还会持续提升[44]

财务表现 - 2023年第三季度，公司营业收入为623,315,090.97元，同比增长12.35%[4] - 归属于上市公司股东的净利润为82,057,604.92元，同比增长1.31%[4] - 经营活动产生的现金流量净额为65,884,794.74元，同比增长54.27%[5] - 基本每股收益为0.12元，同比增长0[5] - 加权平均净资产收益率为1.82%，较上年同期减少0.14个百分点[5] - 总资产为10,779,275,434.43元，同比增长8.89%[5] - 公司前三季度营业总收入为180.71亿人民币，较去年同期增长9.19%[14] - 公司前三季度营业总成本为161.83亿人民币，较去年同期增长8.53%[14] - 公司前三季度净利润为22.48亿人民币，较去年同期略有增长[14] 股东情况 - 公司报告期末普通股股东总数为26,380股，前十名股东持股情况详细列出[8] - 霍山应流投资管理有限公司持有185,824,982股人民币普通股，为最大股东[9] 资产状况 - 公司流动资产总额为438.56亿人民币，较上一年同期增长12.98%[11] - 公司非流动资产总额为639.37亿人民币，较上一年同期增长6.09%[12] - 公司总资产达到1077.93亿人民币，较上一年同期增长8.91%[12] - 公司流动负债总额为288.04亿人民币，较上一年同期略有下降[12] - 公司非流动负债总额为301.74亿人民币，较上一年同期增长37.97%[13] - 公司所有者权益合计为488.15亿人民币，较上一年同期略有增长[13] 现金流量 - 公司报告期经营情况无其他重要信息需关注[10] - 2023年第三季度，公司经营活动产生的现金流量净额为214,525,910.15元[17] - 2023年前三季度，公司购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金为723,549,488.48元[18] - 2023年前三季度，公司筹资活动产生的现金流量净额为466,512,158.03元[18]

财务表现 - 公司2023年上半年营业收入为118.38亿元，同比增长7.62%[11] - 归属于上市公司股东的净利润为16.15亿元，同比增长10.21%[11] - 公司高端装备零部件板块实现营业收入60176.87万元，同比增长3.46%[16] - 公司航空航天新材料及零部件板块实现营业收入36540.75万元，同比增长21.56%[17] - 公司核能新材料及零部件板块实现营业收入18116.73万元，同比增长22.57%[18] - 报告期内公司营业收入为1,183,767,919.12元，同比增长7.62%[20] - 公司2023年上半年度公司营业收入为1,292,741,921.88元[67] - 2023年上半年度公司净利润为83,725,999.11元[67] - 公司2023年上半年度其他综合收益的税后净额为-940,173.03元[68] - 公司2023年上半年经营活动现金流入小计为1,389,990,979.94元[69] - 公司2023年上半年经营活动现金流出小计为1,241,349,864.53元[69] - 公司2023年上半年投资活动产生的现金流量净额为-532,433,887.19元[70] - 公司2023年上半年筹资活动产生的现金流量净额为576,959,832.35元[70] - 公司2023年上半年现金及现金等价物净增加额为206,697,947.54元[70] - 公司2023年上半年经营活动现金流入小计为1,378,582,653.69元[71] - 公司2023年上半年经营活动现金流出小计为1,845,483,362.54元[71] - 公司2023年上半年投资活动产生的现金流量净额为-168,151,209.09元[72] - 公司2023年上半年筹资活动产生的现金流量净额为859,248,292.20元[72] - 公司2023年上半年现金及现金等价物净增加额为225,966,624.48元[72] - 2023年上半年度公司综合收益总额为8278.58万元[86] - 所有者投入的普通股金额为6831.47万元[86] - 其他权益工具持有者投入资本为2097.83万元[86] - 股份支付计入所有者权益的金额为1101.24万元[86] - 利润分配中提取盈余公积为1760.18万元[87] - 所有者分配金额为2571.67万元[87] - 所有者权益内部结转中盈余公积转增资本为2571.67万元[87] - 本期提取专项储备为1760.18万元[88] - 公司注册资本为683,146,921.00元，股份总数为683,146,921股[94] 公司治理 - 公司股东大会审议通过了《安徽应流机电股份有限公司董事会工作报告》和《安徽应流机电股份有限公司监事会工作报告》等文件[25] - 公司董事、监事、高级管理人员变动情况：杜超、丁邦满、李锐、程晓章、陈翌庆、郑晓珊、叶玉军、曹寿丰、丁邦满、程玉江有职务变动[26] - 利润分配或资本公积金转增预案：不分配或转增利润，每10股送红股数和派息数均为0[26] - 公司股权激励计划、员工持股计划或其他员工激励措施情况：无相关股权激励事项[27] 环境保护 - 环境信息情况：应流铸业主要子公司是安徽省六安市市级环境重点监控企业，排污信息、废气、废水、固体废弃物、噪声等方面均符合标准要求[28] - 防治污染设施的建设和运行情况：应流铸业的废气、废水、固体废弃物、噪声防治设施建设和运行均符合标准要求[30] - 建设项目环境影响评价及其他环境保护行政许可情况：安徽应流铸业有限公司年产12000吨精密铸件生产线项目已进行环境影响评价并获得环境保护验收批复[31] - 突发环境事件应急预案：公司制定了《安徽应流铸业有限公司突发环境事件应急预案》以应对突发环境事件[32] - 安徽应流铸业有限公司定期开展环境自行监测工作，监测结果显示各项污染物排放浓度均符合国家相关标准要求[33] 股权结构 - 公司股东总数为24,200户，其中前十名股东持股情况显示，霍山应流投资管理有限公司持有185,824,982股，占比27.20%，其中质押了84,860,000股；招商银行股份有限公司持有32,789,946股，占比4.80%；霍山衡邦投资管理有限公司持有30,760,225股，占比4.50%[53] - 公司未披露股份变动情况，股份总数及股本结构未发生变化[52] - 中国建设银行半年度报告显示，股票型证券投资基金国泰大健康持有的股份数量为16,820,184股，占比2.46%[54] - 中国工商银行半年度报告显示，能源主题灵活配置混合型证券投资基金农银汇理新持有的股份数量为12,840,982股，占比1.88%[54] - 肖裕福持有的股份数量为12,366,982股，占比1.81%[54] - 杜应流持有的股份数量为11,041,311股，占比1.62%[54] - 霍山衡胜投资管理中心持有的股份数量为10,629,931股，占比1.56%[54] - 杜应流董事长兼总经理持有的股份数量从10,941,311股增至11,041,311股，增持100,000股[56] - 杜超

营业收入和净利润 - 2023年第一季度营业收入为60.73亿元，同比增长16.12%[4] - 归属于上市公司股东的净利润为8.15亿元，同比增长23.02%[4] 资产和负债 - 加权平均净资产收益率为1.89%，较上年同期增加0.25个百分点[5] - 长期股权投资增长幅度达到636.54%，主要系投资海源公司所致[5] - 公司2023年第一季度流动资产合计为440.46亿元，较上一季度增长523.07亿元[10] - 公司2023年第一季度非流动资产合计为625.69亿元，较上一季度增长238.84亿元[10] - 公司2023年第一季度流动负债合计为316.07亿元，较上一季度增长215.53亿元[11] - 公司2023年第一季度非流动负债合计为265.40亿元，较上一季度增长468.02亿元[11] 职工薪酬 - 应付职工薪酬下降38.19%，主要系本期支付了职工工资所致[6] 现金流量 - 公司2023年第一季度净利润为7408.26万元，较去年同期增长748.26万元[13] - 2023年第一季度公司经营活动产生的现金流量净额为24,796,732.96元[15] - 2023年第一季度公司投资活动产生的现金流量净额为-313,777,076.21元[16] - 2023年第一季度公司筹资活动产生的现金流量净额为551,136,564.60元[17]

公司财务表现 - 公司总股本为683,146,921股，每10股派发现金股利1.77元，共派发现金股利120,917,005.02元[4] - 公司2022年营业收入为2,197,702,313.26元，比2021年增长7.73%[11] - 公司2022年归属于上市公司股东的净利润为401,688,522.67元，比2021年增长73.75%[11] - 公司2022年基本每股收益为0.59元，较上年同期增长73.53%[12] - 公司2022年营业收入为21.98亿元，较上年增长7.73%；归属上市公司股东的净利润为4.02亿元，较上年增长73.75%[16] - 公司连续三年研发投入占销售收入比重超过10%，累计研发投入达3.49亿元，申请发明专利和实用新型专利161件，已获得授权119件[17] - 公司在航空航天、核能材料领域加速发展，实现两机业务主营业务收入6.26亿元，开发完成多个航空发动机和燃气轮机产品[17] - 公司核能新材料及零部件业务实现重大突破，应流久源公司实现营业收入1.11亿元，同比增长102.43%[18] - 公司是专用设备零部件生产领域内的领先企业，主要产品为泵及阀门零件、机械装备构件，应用在航空航天、核电、油气、资源等高端装备领域[20] - 公司主营业务分析显示，营业收入为2,197,702,313.26元，较上年同期增长7.73%；营业成本为1,390,676,123.96元，较上年同期增长7.25%[25] - 公司高端装备零部件、核能新材料及零部件、航空航天新材料及零部件的毛利率分别为30.66%、40.18%、45.6%[26] - 公司境内营业收入比上年增加0.31个百分点，境外营业收入比上年增加1.15个百分点[26] - 公司专用设备零部件直接材料成本为72,384.88万元，占总成本的54.07%[28] - 公司专用设备零部件直接人工成本为30,233.41万元，占总成本的22.59%[28] - 公司研发投入合计为348,669,883.94元，研发投入总额占营业收入的比例为15.87%[31] - 公司研发人员数量为764人，占公司总人数的比例为15.33%[31] - 公司2022年度资本化研发投入为93,718,565.47元，较上一年度增加了30.58%[32] - 公司2022年度现金净额收到的税费返还为25,434.63万元，较上年同期增长了326.95%[34] - 公司2022年度现金净额支付的各项税费为23,846.95万元，较上年同期增长了152.22%[34] - 公司2022年度现金净额处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回为735.37万元，较上年同期增长了536.14%[34] - 公司2022年度资产预付款项为5,918.49万元，占总资产的0.6%[34] - 公司2022年度资产应收款项融资为1,845.80万元，占总资产的0.19%[34] - 公司在2022年年度报告中披露了各项资产和负债的具体数据，包括其他应收款、持有待售资产、使用权资产等[35] - 公司在2022年年度报告中披露了境外资产情况，其中境外资产占总资产比例为3.39%[37] - 公司全资子公司与许倩共同设立了安徽应流海源复材科技有限公司，注册资本为5,000万元[39] 公司经营计划与风险 - 公司坚持“产业链延伸、价值链延伸”的发展战略，面向“两机两业”，以价值链延伸推动产业升级发展[43] - 公司2023年经营计划包括深化“两个调整”，加快数字化转型步伐，推动扁平化流程化改革，进行重点产品开发[45] - 公司可能面对的风险包括主要原材料价格波动、汇率变动风险、行业及市场风险、股市波动风险[46] 公司治理与股东权益 - 公司严格按照法律法规要求建立健全公司内部控制制度体系，规范公司运作，未收到监管部门行政监管措施需限期整改的文件[48] - 公司建立了健全的股东权益保障机制，保证信息披露及时、公平、客观、真实、准确和完整[81] 公司高管及员工情况 - 公司全体董事、监事和高级管理人员报酬合计为553.74万元，独立董事合计领取津贴为18万元[56] - 杜应流持股数为84,316,162股，年初持股数与年末持股数相同，未发生变动[52][53] - 公司董事、监事、高级管理人员报酬经过股东大会决议，高级管理人员薪酬经过董事会决议[55] - 公司2022年年度报告显示，主要子公司在职员工数量为4,282人，母公司在职员工数量为701人[60] - 公司对员工薪酬采用技能工资+计件工资制和岗位绩效工资制，以激励员工工作积极性和责任心，同时不断开拓新市场和项目，推动员工收入稳步提升[61] - 公司通过内训、外训等多种形式对员工进行各类相关知识及专业技能的培训，包括新员工培训、职业技能提升培训、安全培训、法律培训等，以及与高校合作开展联合办学，培养本土化人才[62] 公司环保与社会责任 - 公司报告期内投入环保资金为1,597万元，符合环境