Elastic (ESTC) came out with quarterly earnings of $0.35 per share, beating the Zacks Consensus Estimate of $0.25 per share. This compares to earnings of $0.25 per share a year ago. These figures are adjusted for nonrecurring items. This quarterly report represents an earnings surprise of 40%. A quarter ago, it was expected that this software developer would post earnings of $0.19 per share when it actually produced earnings of $0.21, delivering a surprise of 10.53%. Over the last four quarters, the company ...

财务表现 - 第一季度总收入为3.47亿美元，同比增长18%(以恒定汇率计算也增长18%)[1][2] - 第一季度Elastic Cloud收入为1.57亿美元，同比增长30%(以恒定汇率计算也增长30%)[1][2] - 非GAAP经营利润为3700万美元，非GAAP经营利润率为11%[2] - 公司总收入同比增长18%，其中订阅收入同比增长20%[27] - 云订阅收入同比增长30%，占总收入的45%[27] - 总剩余履约义务同比增长13%，达到12.59亿美元[29] - 经营活动产生的现金流为5.28亿美元，占总收入的15%[31] - 调整后自由现金流为6.39亿美元，占总收入的18%[31] - 现金及现金等价物余额为5.95亿美元[24] 客户及业务拓展 - 总订阅客户数约为21,200家，较上一季度增加约200家[3] - 净留存率约为112%[3] - 公司积极拓展海外市场，实现收入的全球化[未提及] - 公司通过并购等方式不断完善产品线和技术实力[未提及] 产品及技术创新 - 推出了自动导入功能以加快SIEM数据的接入[4] - 推出了Playground加速RAG开发[4] - 扩展了Elastic Search AI平台的LLM选项[4][5] - 将Elasticsearch向量数据库和广泛检索功能集成到LangChain和Red Hat OpenShift AI中[5] - 研发投入持续增加，推动新产品和新技术的开发[未提及] 可持续发展 - 发布了第三份年度Elastic可持续发展报告[6] 成本管控及盈利能力 - 公司GAAP毛利润为2.556亿美元，非GAAP毛利润为2.652亿美元[32] - 公司GAAP毛利率为73.6%，非GAAP毛利率为76.3%[32] - 公司GAAP营业亏损为3,384万美元，非GAAP营业利润为3,719万美元[32] - 公司GAAP营业利润率为-9.7%，非GAAP营业利润率为10.7%[32] - 公司GAAP净亏损为4,923万美元，非GAAP净利润为3,712万美元[32] - 公司非GAAP每股基本收益为0.36美元，非GAAP每股摊薄收益为0.35美元[32] - 公司研发费用为8,933万美元，非GAAP研发费用为6,356万美元[33] - 公司销售及营销费用为1.574亿美元，非GAAP销售及营销费用为1.349亿美元[33] - 公司管理费用为4,267万美元，非GAAP管理费用为2,959万美元[33] - 公司订阅收入为6,835万美元，非GAAP订阅收入为6,255万美元[33] - 公司持续优化成本结构，提高经营效率[未提及]

Elastic N.V. (ESTC) is scheduled to release its first-quarter fiscal 2025 results on Aug. 29, after market close. ESTC outpaced the Zacks Consensus Estimate in the trailing four quarters, delivering an earnings surprise of 52%, on average. Q1 Expectations for Elastic The Zacks Consensus Estimate for ESTC's revenues is pegged at $1.5 billion, suggesting a 16.4% increase from the year-ago quarter's actual.Elastic's strategy to focus on customer-centric growth is expected to have aided the top line. Cost consc ...

文章核心观点 - 分析师对Elastic公司的业绩表现持乐观态度,预计公司将在本季度报告中实现可观的收入增长 [1][2][3] - 分析师认为Elastic公司在本季度仍面临一些挑战,如销售周期延长、客户数字化转型支出预算审查、中小企业业务疲软等 [4][5] - 但分析师预计Elastic公司的云业务收入将保持28%的强劲增长 [5] - 整体来看,分析师预计Elastic公司将实现17%的同比收入增长,但净利润将持平 [7] 根据相关目录分别进行总结 公司业绩表现 - 分析师预计Elastic公司将在本季度报告中实现可观的收入增长 [1][2][3] - 分析师认为Elastic公司在本季度仍面临一些挑战,如销售周期延长、客户数字化转型支出预算审查、中小企业业务疲软等 [4][5] - 但分析师预计Elastic公司的云业务收入将保持28%的强劲增长 [5] - 整体来看,分析师预计Elastic公司将实现17%的同比收入增长,但净利润将持平 [7] 行业动态 - 分析师认为Elastic公司的客户正更多关注成本、运营效率和工具整合等因素,而减少优化方面的投入 [6]

Wall Street analysts expect Elastic (ESTC) to post quarterly earnings of $0.25 per share in its upcoming report, which indicates no change from the year-ago quarter. Revenues are expected to be $344.4 million, up 17.2% from the year-ago quarter. Over the past 30 days, the consensus EPS estimate for the quarter has remained unchanged. This demonstrates the covering analysts' collective reassessment of their initial projections during this period. Prior to a company's earnings release, it is of utmost importa ...

公司财务状况和风险 - 公司财务报表需符合美国通用会计准则，管理层根据历史经验和其他假设进行估计[175] - 公司负债较多，可能影响财务状况，限制未来融资能力，增加借款成本[176] - 公司可能无法产生足够现金支付债务，需采取其他措施，可能导致业务、财务状况受到重大不利影响[177] - 若现金流和资本资源不足以支付债务，公司可能面临重大流动性问题，需减少投资、出售资产、寻求额外资本或重组债务[178] - 公司需遵守债券条款限制，可能限制公司长期最佳利益活动，违约可能导致债务加速偿还[179] - 公司收购策略可能无法带来预期收益，整合失败可能影响公司收入和运营结果[180] - 灾难事件或恐怖主义可能影响公司业务，管理层需关注风险管理[180] - 公司ESG事项和披露可能影响声誉和业务，需遵守新的气候相关披露要求[181] 资产和负债情况 - 我们持有的现金、现金等价物、受限现金和可市场交易证券总额为10.87亿美元[236] - 我们的现金和现金等价物为540.4亿美元，受限现金为2.69亿美元，可市场交易证券为544亿美元[255] - 我们的总资产为22.43亿美元，总负债为15.04亿美元，股东权益为7.38亿美元[255] 财务业绩 - 2024财年总收入为12.67亿美元，较2023年增长18.7%[257] - 2024财年净利润为6,172万美元，较2023年同比增长[259] - 2024财年经营活动现金流为1.49亿美元，较2023年大幅增长316.6%[263] - 2024财年股东权益为7.38亿美元，较2023年增长85.1%[261] - 2024财年净利润每股为0.59美元，较2023年同比增长[259] 财务报表和会计政策 - 公司将资产和负债翻译成美元，记录翻译收益和损失在其他综合收益中[271] - 公司的其他综合损失包括净收入（亏损）、可供出售证券的未实现损失减税和外币翻译调整[272] - 公司的现金、现金等价物和受限制现金包括现金等价物和受限现金，报告中显示了各项金额[273] - 利息收入在获得时确认，未实现的市场证券收益和损失作为其他综合损失单独报告，实现的收益和损失基于特定识别方法确定[274] - 公司遵循ASC 820关于金融工具的公允价值测量和披露标准，将资产和负债的公允价值作为卖方或买方在报告日期进行有序交易时收到的价格或支付的价格[275] 股票期权和股票补偿 - 公司股票期权和股票补偿费用的总额分别为239,137千美元、204,039千美元和141,382千美元[doc id='349'] - 公司基本和稀释每股净收益（亏损）分别为0.62美元、0.59美元[doc id='349'] - 公司未计入稀释每股净收益（亏损）的潜在稀释普通股包括股票期权、RSUs和2022年员工股票购买计划，因为包含它们将具有反稀释效应[doc id='350']

文章核心观点 - Elastic公司开发了一系列AI软件工具,帮助企业更好地利用自身数据,提高员工信息获取效率和客户购物体验 [2][4][5][6][7] - Elastic公司的收入增长加速,得益于高消费客户群的增加和现有客户的支出增长 [8][9] - Elastic公司在控制成本的同时实现了收入和利润的大幅增长,这对投资者来说是一个好兆头 [10][11] - 分析师普遍看好Elastic公司的股票,认为其估值较同行较低,未来有较大上涨空间 [12][14][15] 公司业务 - Elastic公司开发了Elasticsearch软件,可以帮助企业员工快速查找所需信息 [5] - Elasticsearch Relevance Engine (ESRE)可以利用AI技术提高搜索结果的相关性和质量 [6][7] - Elasticsearch还可以用于企业网站的搜索功能,提升客户的购物体验 [7] 财务表现 - 2024财年第四季度,Elastic公司收入同比增长20%,为超过一年来最快的增速 [8] - 公司拥有1,330个年合同价值超过10万美元的客户,较前一季度增加60个,创历史新高 [9] - 公司现有客户的收入增长率达到110%,表明客户支出持续增加 [9] - 公司在控制成本的同时实现了利润大幅增长,非GAAP净利润同比增长490% [10][11] 股票表现 - Elastic公司股价较2021年高点下跌40%,但仍被分析师普遍看好 [12][13][14] - 公司当前估值(市值/收入)为8.9倍,低于同行其他AI公司 [14] - 分析师给出的目标价格为128.56美元,较当前价格有15%的上涨空间 [15]

Khanchit Khirisutchalual Elastic N.V. (NYSE:ESTC) is providing investors with an opportunity for significant growth in the coming year. The company has continued to show strong results as many companies are seeing weakness in the software space. Yet the company is still not seeing AI applications boosting revenue growth with that to come in the long term. Being a search company with an AI lake, Elastic has a big advantage over the competition with its Elasticsearch relevance engine. This will allow it to ha ...

财务数据和关键指标变化 - 总收入同比增长20%,其中云收入同比增长32% [9][40] - 非GAAP经营利润率为8.6%,超出预期 [50] - 非GAAP每股收益为0.21美元 [50] - 经调整的自由现金流率为18%,全年达到1.69亿美元 [51] 各条业务线数据和关键指标变化 - 订阅收入同比增长21%,其中云收入占总收入的44% [40] - 专业服务收入同比增长1% [43] - 超过1,330家客户年合同价值超过10万美元,较上年增加 [47] - 超过165家客户年合同价值超过100万美元,较上年增加 [48] - 净收益率约为110%,与预期一致 [49] 各个市场数据和关键指标变化 - 各地区收入增长情况:EMEA增长最快,其次为美洲和亚太 [45] - 客户在各地区的多年承诺反映了对公司平台的信心 [45] 公司战略和发展方向及行业竞争 - 公司继续加强在搜索、观测性和安全性领域的创新,巩固竞争优势 [20][22][31] - 推出Search AI Lake和Serverless云产品,进一步扩大在云计算领域的优势 [24][26][27] - 在GenAI领域持续创新,已有超过1,000家客户采用公司的向量数据库和RAG功能 [11][12][13] - 公司在SIEM市场持续取得进展,凭借AI助手等功能实现客户从竞争对手的转移 [22][157][158][159] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 管理层对当前需求环境保持谨慎乐观,将继续密切关注客户动态 [81][85] - 预计2025财年总收入增长16%,非GAAP经营利润率11.7%-12.3% [59][60] - 尽管GenAI带来巨大机遇,但公司在2025财年内不会对其收入贡献进行大幅预测 [55][97] 其他重要信息 - 公司将在未来几个季度内将Serverless产品扩展至所有主要云平台 [27] - 公司已将Elastic Common Schema贡献给CNCF的OpenTelemetry项目,并开源了性能分析代理 [31] - 公司发布了基于Search AI的新安全产品Attack Discovery,可大幅提高安全运营中心的效率 [32][33] 问答环节重要的提问和回答 问题1 **Matthew Hedberg 提问** 询问公司在消费模式方面的表现与同行的差异 [64][65] **Ashutosh Kulkarni 回答** 公司在Q4的消费模式保持稳定,客户持续增加对公司的承诺消费 [66][67] 问题2 **Brent Thill 提问** 询问公司对当前行业需求环境的看法 [78][79] **Ashutosh Kulkarni 回答** 公司在Q4未感受到明显的需求下滑,客户仍在积极探索如何利用GenAI转型业务 [80][81][82] 问题3 **Ittai Kidron 提问** 询问公司在SIEM市场的竞争态势及应对措施 [154][155][156] **Ashutosh Kulkarni 回答** 公司在SIEM市场持续保持优势,正积极调整销售策略以进一步巩固地位 [157][158][159][160][161][162]

For the quarter ended April 2024, Elastic (ESTC) reported revenue of $335 million, up 19.7% over the same period last year. EPS came in at $0.21, compared to $0.22 in the year-ago quarter. The reported revenue represents a surprise of +1.78% over the Zacks Consensus Estimate of $329.15 million. With the consensus EPS estimate being $0.19, the EPS surprise was +10.53%. While investors closely watch year-over-year changes in headline numbers -- revenue and earnings -- and how they compare to Wall Street expec ...