财务业绩 - 公司报告了2024年9月30日三个月和九个月的合并净收入分别为3,030万美元和9,040万美元，同比分别增加210万美元和1,220万美元[121] - 2024年9月30日三个月和九个月的资产收益率分别为1.29%和1.32%，股东权益收益率分别为11.39%和11.81%[121] - 2024年第三季度合并净收入为3.03亿美元，同比增加2100万美元[134] - 2024年前9个月合并净收入为9.04亿美元，同比增加1220万美元[134] - 2024年第三季度资产收益率为1.29%，权益收益率为11.39%[134] - 2024年前9个月资产收益率为1.32%，权益收益率为11.81%[134] - 2024年第三季度效率比率为52.02%，2024年前9个月为52.05%[134] 利息收入和支出 - 2024年前9个月利息收入较2023年同期增加82,490美元[140] - 2024年前9个月利息支出较2023年同期增加67,276美元[140] - 2024年前9个月净利息收入(税前等值)较2023年同期增加15,214美元[140] - 2024年第三季度利息收入较上年同期增加9,827美元,其中贷款和租赁利息收入增加2,871美元[139] - 2024年第三季度利息支出较上年同期增加14,843美元,其中存款利息支出增加14,913美元[139] - 2024年第三季度净利息收入(税前等值)较上年同期减少5,016美元[139] 贷款和存款 - 公司总贷款和租赁组合于2024年9月30日和2023年12月31日分别为68.79亿美元和66.84亿美元，增加了1.95亿美元或2.9%[151] - 原始贷款和租赁组合于2024年9月30日为61.44亿美元，较2023年12月31日的57.67亿美元增加了3.77亿美元或6.5%[151] - 公司总存款达到75亿美元，较2023年12月31日增加3.21亿美元或4.5%[167] - 非计息存款为17亿美元，占总存款的23.1%，较2023年12月31日减少1.76亿美元或9.2%[167] 资产质量 - 不良贷款和租赁占总贷款和租赁的1.02%，2023年12月31日为0.96%[165] - 不良资产占总资产的0.75%，2023年12月31日为0.74%[165] - 贷款损失准备金占不良贷款和租赁的140.21%，2023年12月31日为158.62%[165] 资本管理 - 截至2024年9月30日,公司股东权益为11亿美元,较2023年12月31日的9.902亿美元增加1.062亿美元,增幅为10.7%[172] - 公司及Byline Bank受联邦银行监管机构管理的各种监管资本要求的约束[172] - 截至2024年9月30日,Byline Bank超过所有适用的监管资本要求,被视为"资本充足"[172] 非GAAP财务指标 - 公司使用多种非GAAP财务指标来分析业绩表现[178,181] - 公司剔除了一些重大项目的影响来计算调整后的财务数据[178,182] 利率风险管理 - 公司利用利率衍生工具对冲利率风险[188] - 公司使用净利息收入模拟和经济价值权益模拟来评估利率风险[188] - 在100和200个基点的利率上升/下降情况下,对净利息收入和经济价值权益的影响在可控范围内[189,190]

文章核心观点 - 芝加哥太阳时报和伊利诺伊州人力资源管理协会(SHRM)均在年度雇主奖项中认可了Byline Bank [1][2][3] - Byline Bank被评为2024年芝加哥最佳工作场所之一,在大型公司中排名第6 [2][3] - Byline Bank也被评为2024年伊利诺伊州最佳工作场所之一 [2][3] 公司概况 - Byline Bank是芝加哥的一家全方位商业银行,为中小企业、金融机构和消费者提供服务 [6] - Byline Bank总资产约为94亿美元,在芝加哥和密尔沃基大都市区拥有40多家分行 [6] - Byline Bank提供广泛的商业和社区银行产品和服务,包括小型设备租赁解决方案,是美国小企业管理局(SBA)贷款量最大的银行之一 [6] 评选过程 - 芝加哥最佳工作场所和伊利诺伊州最佳工作场所评选采用两部分调查 [4][5] - 第一部分评估公司的工作场所政策、实践、理念、制度和人口统计,占总评分的25% [4] - 第二部分是员工调查,以衡量员工体验,占总评分的75% [5] - 综合得分决定了最终排名 [5]

财务数据和关键指标变化 - 第三季度净收入为3030万美元，每股摊薄收益为0.69美元，收入为1.02亿美元 [10] - 除去交易相关费用，净收入为3070万美元，每股摊薄收益为0.70美元 [10] - 资产回报率（ROA）为1.29%，可持续普通股权益回报率（ROTCE）为14.5% [10][11] - 预税准备收入创下4750万美元的新纪录，预税准备ROA为2.02% [11] - 总收入较上季度增加250万美元，主要受益于净利息收入的增长 [11] 各条业务线数据和关键指标变化 - 总贷款保持在69亿美元，较上季度持平 [17] - 新贷款发放为2.12亿美元，贷款偿还为2.67亿美元 [17] - 非利息收入为1440万美元，主要受服务资产公允价值变动和其他费用增加的推动 [20] 各个市场数据和关键指标变化 - 总存款为75亿美元，较第二季度增长1.51亿美元，年化增长率为8.2% [13][18] - 非利息存款占总存款的23%，较第二季度略有下降 [18] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司宣布与First Security的合并交易，预计将增加约3.55亿美元的资产和3.23亿美元的存款 [9][10] - 公司致力于成为芝加哥地区的领先商业银行，认为市场中存在丰富的市场份额机会 [5][9] - 公司在员工发展、包容性和竞争性薪酬方面的投资得到了认可，获得了多个工作场所奖项 [6] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 管理层对未来的市场机会持乐观态度，认为当前的机会集非常吸引人 [15] - 预计贷款增长将在2025年保持中等单数字范围 [12][17] - 管理层对即将到来的战略规划过程表示兴奋，认为将有更多的收购机会 [28] 其他重要信息 - 资产质量保持稳定，不良贷款率（NPL）为1.02% [22] - 资本充足率进一步增强，CET1和总资本分别为11.35%和14.4% [14][23] 问答环节所有提问和回答 问题: 关于战略规划过程的前景 - 管理层表示，未来将继续寻找与当前交易类似的收购机会，并对市场定位感到乐观 [28][29] 问题: 关于贷款增长的前景 - 管理层指出，商业房地产的管道比今年任何时候都要高，尽管需要观察利率变化的影响 [35] 问题: 关于资本管理的思考 - 管理层表示，如果产生多余资本，将考虑通过分红或回购等方式回馈股东 [38][39] 问题: 关于存款市场定价的策略 - 管理层提到，市场对新客户账户的定价反应显著，预计定价将迅速调整 [45][46] 问题: 关于未来的盈利能力 - 管理层认为，尽管面临利率调整，仍有可能保持2%的盈利能力 [49][50]

业绩总结 - 2024年第三季度净收入为3030万美元，稀释每股收益为0.69美元[5] - 2024年第三季度的净利为30,328千美元，较2023年同期增长3.93%[44] - 2024年第三季度的非利息收入为14,385千美元，较2024年第二季度增长12.00%[44] - 2024年第三季度的净利息收入为87,455千美元，较2024年第二季度增长1.07%[44] - 2024年第三季度的效率比率为52.02%，较上季度下降3个基点[18] 用户数据 - 存款总额为75亿美元，较第二季度年化增长8.2%[9] - 贷款/存款比率为92.02%，较上季度下降196个基点[9] - 贷款和租赁总额为6,879,446千美元，较2024年第二季度下降0.17%[44] - 2024年第三季度的SBA 7(a)贷款组合为4.49亿美元，较2024年第二季度下降240万美元[42] 财务指标 - 净利息利润率为3.88%，较第二季度下降10个基点[11] - 非利息支出在2024年第三季度为5430万美元，较2024年第二季度上升2.1%[18] - 2024年第三季度的净坏账为600万美元，年化比例为0.49%[21] - 不良贷款占总贷款和租赁的比例为0.93%[22] - 信贷损失准备金为1.44%，总额为9840万美元[24] 资产与股东权益 - 截至2024年9月30日，公司的总股东权益为1,096,312千美元，较2024年6月30日的1,033,014千美元增长6.1%[49] - 公司的有形普通股东权益为896,869千美元，较2024年6月30日的832,226千美元增长7.8%[49] - 公司的总资产为9,424,316千美元，较2024年6月30日的9,633,815千美元下降2.2%[49] - 每股有形净资产为20.21美元，较上季度上升7.3%[29] 其他财务数据 - 现金及现金等价物为4.526亿美元，较2024年第二季度下降2.779亿美元[25] - 投资组合总额为15亿美元，几乎全部为可供出售证券[25] - 2024年9月30日的税前预提准备金回报率为2.02%，较2024年6月30日的2.03%略有下降[51] - 公司的净利息收入为87,684千美元，较2024年6月30日的86,755千美元增长1.1%[51] - 2024年9月30日的非利息收入占总收入的14.13%，较2024年6月30日的12.93%增长9.3%[51]

For the quarter ended September 2024, Byline Bancorp (BY) reported revenue of $101.84 million, down 2.9% over the same period last year. EPS came in at $0.70, compared to $0.77 in the year-ago quarter.The reported revenue compares to the Zacks Consensus Estimate of $101.67 million, representing a surprise of +0.17%. The company delivered an EPS surprise of +7.69%, with the consensus EPS estimate being $0.65.While investors scrutinize revenue and earnings changes year-over-year and how they compare with Wall ...

文章核心观点 - Byline Bancorp公司第三季度每股收益0.70美元,超出市场预期0.65美元[1] - 公司连续4个季度超出市场盈利预期[1] - 公司第三季度收入为1.0184亿美元,超出市场预期[1] - 公司股价今年以来涨幅低于标普500指数[2] 行业和公司分析 行业分析 - 银行业处于行业排名前19%的位置,行业前50%公司的表现优于后50%超过2倍[5] 公司分析 - 公司未来业绩表现将主要取决于管理层在财报电话会议上的评论[2] - 公司最近的盈利预期修正趋势不利,预计未来股价表现将低于市场[4] - 公司下一个季度每股收益预期为0.65美元,全年每股收益预期为2.67美元[4]

财务指标 - 第三季度净利润为3,030万美元，每股摊薄收益为0.69美元[4] - 每股有形净资产为20.21美元，增长7.3%[4] - 宣布每股0.09美元的现金股利[7] - 2024年第三季度每股基本收益为0.70美元，每股摊薄收益为0.69美元[21] - 2024年第三季度调整后每股摊薄收益为0.70美元[21] 资产质量 - 不良资产率为0.75%，增加8个基点[14] - 2024年9月30日不良贷款率为1.44%，较2023年9月30日下降0.52个百分点[19] - 公司不良贷款和租赁占总贷款的1.02%[27] - 公司不良资产占总资产的0.75%[27] - 公司贷款和租赁损失准备金占不良贷款和租赁的140.21%[27] - 公司政府担保不良贷款同比增长215.9%[26] 收益情况 - 净息差为3.88%，下降10个基点[8] - 非利息收入为1,440万美元，增加12.0%[10] - 非利息支出为5,430万美元，增加2.1%[11] - 拨备计提为750万美元，增加140万美元[9] - 2024年第三季度净息差为3.88%[21] - 2024年第三季度存款平均成本为2.76%[21] - 2024年第三季度效率比率为52.02%[21] - 2024年第三季度调整后效率比率为51.62%[21] - 2024年第三季度平均股东权益收益率为11.39%[21] - 2024年第三季度调整后平均股东权益收益率为11.53%[21] - 2024年第三季度平均资产收益率为1.29%[21] - 2024年第三季度调整后平均资产收益率为1.30%[21] - 非利息支出为5,391.6万美元,剔除无形资产摊销后为5,257.1万美元[32] - 税前拨备前净收入为4,751.3万美元,调整后为4,792.4万美元[32] - 净息差(税后)为3.72%[32] - 总收入为10.184亿美元[32] - 有形股东权益回报率为14.58%,调整后为14.78%[32] - 公司第三季度的税前税前拨备收益率为2.02%[34] - 公司第三季度的调整后税前税前拨备收益率为2.03%[34] - 公司第三季度的净息差(全税收等效)为3.89%[34] - 公司第三季度的非利息收入占总收入的比例为14.13%[34] - 公司第三季度的调整后非利息支出占平均资产的比率为2.29%[34] - 公司第三季度的调整后效率比率为51.62%[34] - 公司第三季度的调整后平均资产收益率为1.30%[34] - 公司第三季度的调整后平均股东权益收益率为11.53%[34] - 公司第三季度的有形股本比率为9.72%[34] - 公司第三季度的调整后平均有形股本权益收益率为14.67%[34] 规模变化 - 总存款增加1.51亿美元，增长2.1%[5] - 普通股权一级资本充足率为11.35%，增加51个基点[5] - 2024年9月30日总资产为94.24亿美元，较2023年9月30日增加4.81亿美元[19] - 2024年9月30日贷款和租赁总额为68.79亿美元，较2024年6月30日减少0.12亿美元[19] - 2024年第三季度净利息收入为8.75亿美元，较2023年同期增加0.1亿美元[20] - 2024年第三季度非利息收入为1.44亿美元，较2023年同期增加2亿美元[20] - 2024年第三季度非利息支出为5.43亿美元，较2023年同期减少3.56亿美元[20] - 2024年第三季度税前利润为4亿美元，较2023年同期增加1.9亿美元[20] - 2024年第三季度净利润为3.03亿美元，较2023年同期增加0.81亿美元[20] - 公司商业贷款和工业贷款占总贷款的36.0%[24] - 公司商业房地产贷款占总贷款的29.7%[24] - 公司租赁融资应收款占总贷款的10.3%[24] - 公司活期存款占总存款的23.1%[28] - 公司定期存款(250,000美元及以上)占总存款的6.2%[28] - 公司总存款同比增长7.8%[28] - 有形股东权益为8.97亿美元,有形资产为92.25亿美元[32] 其他 - 公司报告第三季度净收入为3,032.8万美元[29] - 调整后净收入为3,070.7万美元[30] - 调整后每股摊薄收益为0.70美元[30]

Investors in Byline Bancorp, Inc. (BY) need to pay close attention to the stock based on moves in the options market lately. That is because the Dec 20, 2024 $20 Put had some of the highest implied volatility of all equity options today. What is Implied Volatility? Implied volatility shows how much movement the market is expecting in the future. Options with high levels of implied volatility suggest that investors in the underlying stocks are expecting a big move in one direction or the other. It could also ...

CHICAGO, Aug. 01, 2024 (GLOBE NEWSWIRE) -- Byline Bank has been named one of the 2024-2025 Best Companies to Work For In The Midwest by U.S. News & World Report, the global authority in rankings and consumer advice. Byline Bank was rated among top companies in the Midwest on factors contributing to job seekers' decisionmaking when choosing a workplace that best meets their needs. "We are honored to be named a top workplace by U.S. News & World Report," said Dana Rose, Chief Human Resources Officer at Byline ...

文章核心观点 - 价值投资是流行的股市趋势 投资者可通过传统估值分析寻找被低估股票 Zacks开发的Style Scores系统可用于发现具有特定特征的股票 Byline Bancorp和Isabella Bank是具有价值投资潜力的银行股 [1][2][3][6][7] 价值投资相关 - 价值投资在各种市场环境中被证明是成功的策略 价值投资者依靠对关键估值指标的传统分析形式来寻找他们认为被低估的股票 [2] Zacks相关 - Zacks开发了Style Scores系统 价值投资者会对在“价值”类别中获得高评级的股票感兴趣 与高Zacks排名搭配时 “A”级别的价值类股票是当今市场上最强的价值型股票 [3] Byline Bancorp (BY)相关 - BY目前的Zacks排名为2（买入） 价值评级为A 市净率（P/B）为1.22 行业平均P/B为1.42 过去12个月BY的P/B最高为1.27 最低为0.87 中位数为0.98 市现率（P/CF）为10.90 行业平均P/CF为14.98 过去12个月BY的P/CF最高为11.34 最低为6.73 中位数为8.65 [3][4][5] Isabella Bank (ISBA)相关 - ISBA是Zacks排名为2（买入）的股票 价值得分为A 市净率为0.74 行业市净率为1.42 过去一年其P/B比率最高为0.88 最低为0.66 中位数为0.79 [6]