银行业务 - 公司通过子公司Byline Bank提供广泛的银行产品和服务，包括小型和中型企业、商业房地产和金融赞助商以及一般居住或工作在公司分行附近的消费者[180] - 公司还通过全资子公司Byline Financial Group提供小型设备租赁解决方案[180] - 公司参与美国政府担保贷款计划并发放美国政府担保贷款，是伊利诺伊州最活跃的SBA贷款发放机构之一[180] 财务表现 - 公司的经营业绩主要取决于净利息收入、非利息收入、信贷损失准备金计提、所得税费用以及各类营业费用[180] - 公司于2024年6月30日的总资产为96亿美元，贷款和租赁总额为69亿美元，存款总额为73亿美元，股东权益总额为10亿美元[181] - 公司2024年上半年的年化平均资产收益率为1.33%，年化平均股东权益收益率为12.04%[181] - 公司报告2024年6月30日三个月期间的合并净收入为2970万美元，较2023年6月30日同期的2610万美元增加360万美元[191] - 公司2024年上半年合并净收入为6010万美元，较2023年同期的5010万美元增加1010万美元[191] - 公司上半年总收入为1.07亿美元，同比增长9.1%[213] - 公司上半年净利润为6.0亿美元，同比增长17.4%[216] - 公司上半年存款余额增加2.4%至7.1亿美元[217] - 公司上半年贷款及租赁余额增加3.1%至6.9亿美元[217] - 公司上半年资产总额增加8.5%至9.6亿美元[217] - 公司上半年员工人数从987人增加至1,052人[213] 净利息收入 - 净利息收入是公司收入和盈利的重要组成部分[193] - 公司通过贷款、租赁和投资证券获得利息收入，同时支付存款、次级债券、联邦住房贷款银行拆借和其他借款的利息费用[193] - 公司通过衡量贷款和其他计息资产的收益率、计息负债的成本、净利差和净利差率来评估净利息收入[193] - 由于公司的重组和收购活动，部分利息收入来自于购买计息资产的可辨认折价的摊销[194] - 2024年第二季度，公司的净利差为3.39%，净利差率为4.32%[194] - 2024年上半年，公司的净利差为2.91%，净利差率为3.99%[197] - 净利息收入在2024年6月30日结束的三个月内为86.5百万美元，比2023年同期的76.2百万美元增加10.4百万美元，增幅为13.6%[204] - 2024年6月30日结束的六个月内，净利息收入为172.1百万美元，比2023年同期的151.9百万美元增加20.2百万美元，增幅为13.3%[206] - 净利息收益率在2024年6月30日结束的三个月内为3.98%，比2023年同期的4.32%下降34个基点，主要是由于利率环境上升[206] - 收购Inland公司带来的贷款溢价摊销收益在2024年6月30日结束的三个月内为3.7百万美元，比2023年同期的611,000美元增加3.0百万美元[206] 贷款和租赁 - 公司于2023年7月1日完成了对Inland Bancorp, Inc.的收购[181] - 公司采用预期信用损失模型计算贷款损失准备金，考虑历史损失率、前瞻性宏观经济因素以及定性风险因素[183] - 公司定期评估商誉是否存在减值，采用定性或定量方法进行减值测试[184] - 公司定期评估其他无形资产是否存在减值，如核心存款无形资产和客户关系无形资产[185] - 截至2024年6月30日，已购信贷减值贷款占贷款和租赁组合的2.5%，较2023年12月31日的3.4%有所下降[194] - 2024年第二季度，公司的信贷损失准备计提为6.0百万美元,比2023年同期的5.8百万美元增加255,000美元[209] - 2024年上半年,信贷损失准备计提为12.7百万美元,比2023年同期的15.6百万美元减少2.9百万美元[209] - 公司贷款和租赁总额从2023年12月31日的66.84亿美元增加到2024年6月30日的68.91亿美元，增加了2.07亿美元或3.1%[226] - 公司贷款组合包括4.14亿美元的无担保7(a) SBA和USDA贷款，主要集中在零售贸易、住宿和餐饮服务以及制造业等行业[226] - 公司贷款和租赁减值准备从2023年12月31日的1.02亿美元减少到2024年6月30日的9,973万美元[226] 存款 - 公司存款总额为73亿美元，较2023年12月31日增加2.4%[253] - 非计息存款占总存款的24.0%，较2023年12月31日下降7.5%[253] - 核心存款占总存款的85.7%[253] - 存款平均成本由2023年6月30日的1.70%上升至2024年6月30日的2.56%[255] 资金来源和流动性 - 公司有2.6亿美元的FHLB贷款额度，截至2024年6月30日有6.7亿美元的FHLB贷款[257] - 公司还有2亿美元的联邦储备银行贷款额度，利率为4.91%[257] - 公司有1500万美元的定期贷款[257] - 公司有7500万美元的循环信用额度[258] - 公司的流动性需求主要通过现金和投资证券头寸、存款增长、贷款组合的现金流以及从联邦住房贷款银行的借款来满足[261] - 截至2024年6月30日，Byline Bank从联

CHICAGO, Aug. 01, 2024 (GLOBE NEWSWIRE) -- Byline Bank has been named one of the 2024-2025 Best Companies to Work For In The Midwest by U.S. News & World Report, the global authority in rankings and consumer advice. Byline Bank was rated among top companies in the Midwest on factors contributing to job seekers' decision-making when choosing a workplace that best meets their needs. "We are honored to be named a top workplace by U.S. News & World Report," said Dana Rose, Chief Human Resources Officer at Bylin ...

While the proven Zacks Rank places an emphasis on earnings estimates and estimate revisions to find strong stocks, we also know that investors tend to develop their own individual strategies. With this in mind, we are always looking at value, growth, and momentum trends to discover great companies.Of these, perhaps no stock market trend is more popular than value investing, which is a strategy that has proven to be successful in all sorts of market environments. Value investors rely on traditional forms of ...

The Finance group has plenty of great stocks, but investors should always be looking for companies that are outperforming their peers. Has Byline Bancorp (BY) been one of those stocks this year? A quick glance at the company's year-to-date performance in comparison to the rest of the Finance sector should help us answer this question.Byline Bancorp is a member of our Finance group, which includes 862 different companies and currently sits at #3 in the Zacks Sector Rank. The Zacks Sector Rank considers 16 di ...

Momentum investing is all about the idea of following a stock's recent trend, which can be in either direction. In the 'long' context, investors will essentially be "buying high, but hoping to sell even higher." And for investors following this methodology, taking advantage of trends in a stock's price is key; once a stock establishes a course, it is more than likely to continue moving in that direction. The goal is that once a stock heads down a fixed path, it will lead to timely and profitable trades.Even ...

财务数据和关键指标变化 - 公司本季度报告净收入2970万美元,每股摊薄收益0.68美元,同比增长10% [23] - 税前扣除拨备前净收入为4620万美元,税前扣除拨备前资产收益率连续第7个季度超过2% [23] - 资产收益率为1.31%,权益回报率为15.27%,高于公司权益成本 [23-24] - 成本收入比为52%,资产成本率为2.3%,同比下降33个基点 [24-25] 各条业务线数据和关键指标变化 - 贷款组合增长6.1%,主要来自商业和租赁贷款 [26] - 存款规模保持平稳,活期存款占比略有下降至24% [26] - 净利差小幅下降至3.98%,但收益资产增长抵消了下降,推动净息收入增加1百万美元 [27] - 非利息收入中,贷款服务资产公允价值下降2.5百万美元,贷款出售收益增加9%至600万美元 [28-29] 各个市场数据和关键指标变化 - 不良贷款率下降7个基点至0.93%,已解决一些问题贷款 [28-29] - 逾期贷款和关注贷款均有所下降 [29] - 拨备率为1.45%,维持在健康水平 [29] 公司战略和发展方向及行业竞争 - 公司继续吸引和留住优秀人才,获评2024-2025年美国中西部最佳雇主之一 [16] - 预计未来将有更多银行并购和管理层变动,为公司的有机增长和战略实施创造机会 [17-18] - 公司在吸引和保留优秀人才方面具有独特优势,这是难以复制的 [18] - 公司看好未来前景,有信心能够继续建立芝加哥最优秀的商业银行 [19] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 管理层对公司本季度的整体表现感到满意,认为公司正在朝着实现过10亿美元资产目标的方向稳步前进 [13] - 管理层认为芝加哥银行业将继续受到利率下降、并购、管理层变动等因素的影响,这为公司的有机增长和战略实施创造机会 [17-18] - 管理层对公司未来前景保持乐观,有信心能够继续巩固公司在芝加哥地区的领先地位 [19] 其他重要信息 - 公司本季度整合了2家分行,总分行数为46家,人均存款约1.6亿美元 [30] - 公司各项资本充足率均有所提升,CET1资本充足率接近11%,总资本充足率接近14% [30] - 有形股东权益比率为8.82%,处于公司8%-9%的目标区间上端 [30] 问答环节重要的提问和回答 问题1 **Nathan Race 提问** 询问公司在芝加哥地区办公楼商业地产市场的情况 [50-51] **Alberto Paracchini 和 Mark Fucinato 回答** - 公司的办公楼贷款组合质量有所改善,未来几个季度的到期贷款情况较为乐观 [53-54] - 市场上存在一些挑战,尤其是位于市中心的老旧B级写字楼,但公司并未大量参与这一领域 [55-56] - 郊区写字楼和新兴城市区域的优质写字楼表现相对较好 [56-57] - 公司在评估贷款时更关注债务收益率,而非简单依赖于评估价值 [60-61] 问题2 **Brendan Nosal 提问** 询问公司未来几个季度的贷款减值损失和拨备计提情况 [75-76] **Alberto Paracchini 回答** - 公司正在主动清理和处置不良贷款,将贷款组合质量指标恢复至收购Inland银行前的水平 [76-80] - 本季度的较高减值损失主要来自一笔收购贷款,剔除该笔贷款,减值损失率在正常水平 [78-80] - 未来几个季度公司将继续推进贷款组合质量的改善,将关注贷款比率降至目标水平 [80]

Byline Bancorp (BY) reported $99.37 million in revenue for the quarter ended June 2024, representing a year-over-year increase of 9.9%. EPS of $0.68 for the same period compares to $0.73 a year ago.The reported revenue represents a surprise of +0.12% over the Zacks Consensus Estimate of $99.25 million. With the consensus EPS estimate being $0.63, the EPS surprise was +7.94%.While investors closely watch year-over-year changes in headline numbers -- revenue and earnings -- and how they compare to Wall Street ...

Byline Bancorp (BY) came out with quarterly earnings of $0.68 per share, beating the Zacks Consensus Estimate of $0.63 per share. This compares to earnings of $0.73 per share a year ago. These figures are adjusted for non-recurring items.This quarterly report represents an earnings surprise of 7.94%. A quarter ago, it was expected that this bank holding company would post earnings of $0.63 per share when it actually produced earnings of $0.70, delivering a surprise of 11.11%.Over the last four quarters, the ...

财务业绩 - 净利润2970万美元，每股摊薄收益0.68美元[1] - 2024年第一季度净利润为2967.1万美元，较2023年同期增长13.6%[31] - 公司2024年第二季度每股基本收益为0.68美元，每股摊薄收益为0.68美元[33] - 公司2024年第二季度调整后每股摊薄收益为0.68美元[33] - 2024年第二季度调整后净收入为2967.1万美元，较2023年同期增长8.8%[47] - 2024年第二季度调整后每股收益为0.68美元，较2023年同期下降6.8%[47] 资产质量 - 不良资产占比0.67%，较上季度下降0.06个百分点[4] - 2024年6月30日非履约贷款和租赁占总贷款和租赁的比例为0.93%[42] - 2024年6月30日非履约资产占总资产的比例为0.67%[42] - 2024年第二季度非政府担保的不良贷款和租赁占总贷款和租赁的比例为0.83%[43] - 2024年第二季度非政府担保的不良资产占总资产的比例为0.60%[44] 资产负债情况 - 总贷款和租赁规模69.05亿美元，较上季度增加1.02亿美元，增长6.1%[4] - 公司总资产为91.41亿美元，较上年同期增加1.22%[36] - 贷款和租赁总额为68.08亿美元，较上年同期增加22.9%[36] - 存款总额为72.70亿美元，较上年同期增加37.1%[36] - 2024年6月30日存款总额为73.47亿美元，较2023年6月30日增长24.2%[45] - 2024年6月30日活期存款和货币市场存款占存款总额的比例为55.1%[45] 盈利能力 - 净息差3.99%，较上季度下降2个基点[2] - 2024年第一季度净息差为3.13%，较2023年同期上升0.15个百分点[32] - 公司净息差为3.99%[50] - 公司净利差为2.90%，较上年同期下降0.49个百分点[36] - 公司净利息收益率为3.98%，较上年同期下降0.34个百分点[36] - 公司税前拨备前净收益率为2.03%[50] 收支情况 - 非利息收入1284万美元，较上季度下降17.0%[4] - 2024年第一季度非利息收入为1.28亿美元，较2023年同期下降17.0%[31] - 公司非利息收入占总收入的比例为12.93%[50] - 非利息支出5321万美元，较上季度下降1.1%[4] - 公司非利息支出调整后为53,210千美元[49] 拨备情况 - 拨备准备金6045万美元，较上季度下降598万美元[3] - 2024年第一季度拨备计提为604.5万美元，较2023年同期下降9.0%[31] - 贷款和租赁损失准备为9973万美元，较上年同期增加7.6%[38][39] - 2024年第二季度拨备覆盖率为156.30%，较2023年同期下降85.81个百分点[42] - 2024年第二季度拨备计提与净核销比率为0.72倍，较2023年同期下降0.80倍[41] 其他 - 股东权益总额10.0亿美元，较上季度增加2400万美元[5] - 公司有形股东权益比率为8.82%[50] - 公司调整后平均有形股东权益收益率为15.27%[50] - 公司每股有形净值为18.84美元[50] - 公司2024年第一季度总资产达94.11亿美元，较2023年6月30日增加24.3%[29] - 公司2024年第二季度存款平均成本为2.63%[33] - 公司2024年第二季度效率比率为52.19%，调整后效率比率为52.19%[33] - 公司调整后效率比率为52.19%[50] - 公司调整后平均资产收益率为1.31%[50] - 宣布派发每股0.09美元现金股利[11]

Byline Bancorp (BY) shares ended the last trading session 5.5% higher at $27.53. The jump came on an impressive volume with a higher-than-average number of shares changing hands in the session. This compares to the stock's 14.7% gain over the past four weeks.Shares of Byline Bancorp rallied for the seventh straight trading session and hit a 52-week high of $27.63. Encouraging inflation numbers and cooling employment data have increased the chances of the Federal Reserve cutting the interest rates as early a ...