公司财务状况 - 公司报告2023年9月三个月和九个月的合并净收入分别为2820万美元和7830万美元[doc id='92'] - 2023年9月30日，公司总资产达到89亿美元，总贷款和租赁额为66亿美元，总存款为70亿美元，总股东权益为9.199亿美元[doc id='93'] - 公司于2023年7月1日完成对Inland Bancorp, Inc.的收购，Inland Bank and Trust被合并入Byline Bank[doc id='94'] 收购业务处理 - 收购的非信用恶化贷款和租赁业务的差额在收购日期的未偿本金余额和公允价值之间摊销或折旧[102] 财务指标 - 公司的年化资产回报率分别为2023年第三季度为1.30%，2023年前九个月为1.34%[113] - 公司的年化股东权益回报率分别为2023年第三季度为12.11%，2023年前九个月为12.48%[113] - 公司的效率比率分别为2023年第三季度为53.75%，2023年前九个月为52.96%[113] 净利息收入 - 公司的净利息收入在2023年第三季度主要受到收购贷款和较高收益率的影响而增加[114] - 公司的净利息收入主要来源于贷款、租赁和拥有的投资证券的利息和股息[114] 资产负债表 - 2023年9月30日，公司的净利息收入为9,270万美元，较2022年同期的6,910万美元增长了34.2%[115] - 2023年9月30日止的净利息收入为2.443亿美元，较2022年同期的1.892亿美元增加了5.51亿美元，增长了29.1%[118] 贷款和租赁业务 - 2023年9月30日，贷款组合中不包括租赁，主要面向房地产、制造业、批发、零售和服务业，总额为4.207亿美元[138] - 商业地产贷款占房地产贷款组合的最大比例，截至2023年9月30日为23亿美元，占总贷款组合的34.6%[139] 存款情况 - 2023年9月30日，总存款为70亿美元，较2022年12月31日的57亿美元增长了1.3亿美元，增幅为22.1%[151] - 非利息支出存款为20亿美元，占总存款的28.2%，较2022年12月31日的21亿美元减少了1.78亿美元，降幅为8.4%[151]

财务数据和关键指标变化 - 公司报告净收入2800万美元,每股收益0.65美元,创公司IPO以来新高,较上季度增长5%,较上年同期增长40% [19] - 盈利能力和收益指标强劲,资产收益率1.30%,无形资产收益率16.15%,调整后分别为1.53%和19% [20] - 税前拨备前收入创纪录达4690万美元,资产收益率2.16%,调整后为2.46% [20] 各条业务线数据和关键指标变化 - 贷款规模增加约10亿美元至66亿美元,主要由于并购Inland交易,剔除影响后仍增长4% [24] - 政府担保贷款业务本季度新增承诺113亿美元 [29] 各个市场数据和关键指标变化 - 存款规模增加10亿美元至70亿美元,主要由于并购Inland交易,剔除影响后仍增长5.8% [25] 公司战略和发展方向及行业竞争 - 公司战略保持一致,在不确定的环境下仍能持续差异化并交付出色业绩 [47] - 公司看到大型银行缩减某些业务领域的机会,但这些领域并非公司主要业务范畴,公司更关注关系型业务 [76] - 公司对并购机会保持开放,但目前交易环境具有挑战,主要障碍是利率上升对贷款和投资组合的影响 [134] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 管理层对经营环境保持谨慎态度,尽管目前管道和活动仍然健康,但存在很多不确定性 [97][120][125] - 管理层认为核心利差已触底,未来可能保持相对平稳 [54][55] 问答环节重要的提问和回答 问题1 **Damon DelMonte 提问** 询问利差变化情况,以及未来利差预期 [52][53][54][55] **Roberto Herencia 回答** 解释利差变化的构成因素,并表示未来利差可能相对平稳 [54][55] 问题2 **Terry McEvoy 提问** 询问公司是否从大型银行收缩业务中获得更多机会 [75][76] **Roberto Herencia 回答** 解释公司主要关注关系型业务,而非大型银行收缩的一些交易型业务 [76] 问题3 **Nathan Race 提问** 询问贷款组合未来增长预期及信贷质量情况 [96][97][98][99][100][101][102][103][104][105][106][107] **Roberto Herencia 和 Mark Fucinato 回答** 解释对宏观环境保持谨慎态度,但目前贷款组合表现稳定,并说明了信贷质量监控和拨备政策 [97][100][101][102][103][104][105][106][107]

3Q23 Earnings Presentation Forward-Looking Statements Forward-Looking Statements This communication contains forward-looking statements within the meaning of the U.S. federal securities laws. Forward-looking statements include, without limitation, statements concerning plans, estimates, calculations, forecasts and projections with respect to the anticipated future performance of the Company. These statements are often, but not always, made through the use of words or phrases such as ‘‘may’’, ‘‘might’’, ‘‘sh ...

UNITED STATES SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION Washington, D.C. 20549 FORM 10-Q ☒ QUARTERLY REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the quarterly period ended June 30, 2023 OR ☐ TRANSITION REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the transition period from ______to ______ Commission File Number 001-38139 Byline Bancorp, Inc. (Exact Name of Registrant as Specified in Its Charter) Delaware 36-3012593 (State or Other Jurisdict ...

财务数据和关键指标变化 - 公司在第二季度报告净收入26.1百万美元,每股收益0.70美元,这些数字都创下公司上市以来的新高,分别较上一季度增长9%和20% [30] - 盈利能力和收益指标保持强劲,ROA为141个基点,ROTCE为16.8%。调整后ROA为148个基点,ROTCE为17.5% [30] - 调整后税前税后收入为42.5百万美元,调整后税前税后ROA为230个基点,较上一季度下降5个基点但较上年同期增加43个基点 [30-31] - 总收入为90百万美元,与上一季度持平,但较上年同期增加19%,主要由于贷款增长和利率上升带来的净利息收入增加 [31] - 非利息收入为14.3百万美元,较上一季度下降5.6%,但与上年同期持平。剔除服务资产公允价值变动影响,非利息收入保持一致 [50-51] - 费用为49百万美元,包括并购相关费用。剔除并购费用,费用为48百万美元,较预期低1百万美元 [53] 各条业务线数据和关键指标变化 - 贷款组合规模为56亿美元,连续第9个季度实现增长,主要由商业银行、担保贷款和租赁业务带动 [35] - 政府担保贷款业务在本季度完成1.41亿美元贷款,较上一季度增加,同比增长12% [36-37] - 公司被美国中小企业管理局连续第14年评为7(a)贷款最大贷款人,并被评为伊利诺伊州最大504和出口贷款人 [37] 各个市场数据和关键指标变化 - 存款总额为59亿美元,较上一季度增加1.04亿美元。平均存款较上一季度增长1.7%,主要由于新客户流入 [37-38] - 存款结构持续向收益更高的产品转移,存款成本较上一季度上升55个基点至170个基点 [46-47] - 资产质量有所改善,不良贷款占比下降15个基点至0.69% [39] - 信用成本为6.5百万美元,包括4.3百万美元的净核销,以及2.2百万美元的拨备计提 [39] 公司战略和发展方向及行业竞争 - 公司在不确定的行业环境中保持专注执行战略,抓住机会增加客户关系和吸引人才 [25] - 公司保持谨慎的资本和流动性管理,并成功完成了对Inland银行的收购 [26-27] - 收购Inland银行后,公司资产规模扩大至88亿美元,贷款规模64亿美元,存款规模69亿美元,分行数量增加至48家 [29] - 公司看好未来发展前景,认为在大型银行兼并带来的动荡中,有机会获得更多客户和人才 [119-122] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 管理层对公司的定位和未来发展前景表示乐观,认为公司有能力在经济周期中持续表现出色 [21] - 管理层认为公司在吸引、留住和激励人才方面的投资是公司成功的关键因素之一 [18-19] - 管理层表示,公司将继续专注于执行既定战略,并利用市场动荡带来的机会增加客户关系和人才 [25] - 管理层认为,尽管存在一些不确定性和潜在的挑战,但公司有信心继续交出出色的业绩 [61] 问答环节重要的提问和回答 问题1 **Nathan Race 提问** 未来存款增长和存款成本走势如何?公司如何看待当前的竞争环境? [65-74] **Alberto Paracchini 和 Thomas Bell 回答** - 公司将继续以核心存款为主来为贷款增长提供资金 [66-67] - 存款结构变化的速度有所放缓,预计未来会趋于稳定 [68-69] - 竞争环境有所缓和,银行加息的步伐也有所放缓 [69-74] 问题2 **Ben Gerlinger 提问** 收购Inland银行后,公司能否从中获得哪些协同效应? [95-100] **Alberto Paracchini 回答** - 收购可以提高公司的运营效率 [97] - Inland银行客户可以使用公司更为先进的现金管理和财富管理产品 [98-99] - 公司可能会获得Inland银行大股东的一些房地产业务 [100] 问题3 **Brian Martin 提问** 公司长期来看能否维持4%左右的净息差水平? [149-152] **Thomas Bell 回答** - 公司资产敏感,短期内将受益于利率上升,但长期来看如果利率下降,公司将面临一定的收益压力 [150] - 公司正在采取一些措施来对冲利率下行风险,如通过有机策略来调整资产负债表 [150-151]

公司财务状况 - 公司报告2023年第一季度合并净收入为2,390万美元，较2022年同期增加160万美元[78] - 公司报告2023年第一季度资产总额为75亿美元，总贷款和租赁额为55亿美元，总存款为58亿美元，总股东权益为7.957亿美元[78] - 公司计划收购Inland Bancorp, Inc.，预计交易将于2023年6月1日左右完成[79] 会计政策和贷款处理 - 公司关键会计政策和重要估计包括贷款和租赁的账面价值、信贷损失准备和津贴、金融工具的公允价值确定以及递延税资产和负债的估值或确认[80] - 公司对新贷款和租赁以及通过业务组合获得的贷款和租赁采用不同的会计方法[81] - 公司对购买的信用恶化贷款和租赁进行记录，初始信贷损失准备由相同方法确定，分配给个别贷款[83] - 公司对购买的非信用恶化贷款和租赁进行记录，差额在收购日的公允价值和未偿本金余额之间，按照贷款期限分期摊销或累积到利息收入中[85] 风险管理和信贷损失 - 管理层根据管理评估的结果，维持信贷损失准备金（ACL）在适当水平[86] - ACL维持在管理认为适当的水平，以提供截至财务状况报表日期的当前预期信贷损失[86] - 管理评估每笔贷款和租赁的预期信贷损失，利用终身或累积损失率方法[88] - 预期信贷损失估计基于历史性的平均值，调整以反映对失业率、国内生产总值等宏观经济变量的前瞻性预测[88] - 管理考虑定性风险因素调整，捕捉历史损失历史中未反映的内部和外部趋势[89] 财务表现 - 公司的业绩主要取决于净利息收入和非利息收入[98] - 2023年第一季度，公司净利润为2,390万美元，较2022年同期增加160万美元[100] - 2023年第一季度，公司净利息收入增加了1,700万美元，主要归因于贷款和租赁余额的增加[100] - 2023年第一季度，公司每股基本收益为0.65美元，较2022年同期增加0.05美元[100] 资产和负债 - 2023年3月31日，公司总存款为58.95亿美元，较2022年12月31日增加1.75亿美元，增长率为3%[127] - 非履行贷款和租赁占总贷款和租赁的比例为0.84%[125] - 公司通过37家芝加哥大都会区分行和威斯康星州布鲁克菲尔德的一家分行主要融资于核心存款[126]

财务数据和关键指标变化 - 公司在第一季度报告净收入23.9百万美元,每股收益0.64美元,同比增长14% [22] - 公司的资产收益率(ROA)为132个基点,权益收益率(ROTCE)为16.2% [22] - 公司的税前拨备前收益(PPNR)为42.1百万美元,占资产的232个基点,同比和环比均有所增加 [22] 各条业务线数据和关键指标变化 - 贷款总额为55亿美元,环比增长5% [24] - 政府担保贷款业务在第一季度的已结贷款承诺为7,100万美元,低于上一季度 [26] 各个市场数据和关键指标变化 - 存款总额为58亿美元,环比增长8% [28] - 存款成本为115个基点,环比上升42个基点 [31] - 净利差为438个基点,环比下降1个基点 [32] 公司战略和发展方向及行业竞争 - 公司保持谨慎乐观的态度,专注于有机增长、人才引进和完成与Inland Bancorp的并购 [20][58] - 公司在行业动荡中保持稳健,采取了一系列应对措施,如主动沟通、流动性管理等 [14][15][16][17][18][19] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 管理层认为,尽管经营环境充满挑战,但公司的业务模式和方法论仍然具有韧性,体现在本季度的强劲业绩 [21][22] - 管理层表示,公司将保持谨慎乐观,继续专注于有机增长、人才引进和完成并购 [20][58] 问答环节重要的提问和回答 问题1 **Ben Gerlinger 提问** 询问非利息收入指引是否包括贷款服务资产的公允价值变动 [62][63][64][65] **Alberto Paracchini 回答** 公司在经营中会忽略贷款服务资产的公允价值变动,关注经营性的非利息收入 [63][64][65] 问题2 **Nate Race 提问** 询问公司是否有可能在未来几个季度维持4%以上的净息差 [90][91][92][93][94] **Alberto Paracchini 和 Thomas Bell 回答** 公司将采取一些措施来保护净息差,但具体情况取决于未来利率环境的变化 [91][92][93][94] 问题3 **Brian Martin 提问** 询问公司对资产质量的关注重点 [123][124][125][126] **Mark Fucinato 回答** 公司密切关注各类贷款的资产质量,尤其是关注贷款客户的偿付能力和担保物价值 [125][126]

净利润 - 公司报告2022年度净利润为8800万美元，较2021年度的9280万美元减少480万美元[131] - 2022年度净利润下降主要是由于信贷损失准备增加2290万美元，非利息收入减少1690万美元，净利息收入增加2890万美元[131] - 2022年度普通股股东可获净利润为8780万美元，基本每股净利润为2.37美元，较2021年度的9200万美元、2.45美元下降[131] - 2022年调整后净收入为88746千美元，2021年为104753千美元，2020年为40908千美元[172] - 2022年调整后每股稀释收益为2.36美元，2021年为2.71美元，2020年为1.05美元[172] - 2022年调整后净利润为88746千美元，2021年为104753千美元，2020年为40908千美元[174] - 2022年调整后平均股东权益回报率为11.43%，2021年为12.77%，2020年为5.21%[174] 资产负债表 - 公司截至2022年12月31日的总资产为736.29亿美元，较2021年同期增长666.17亿美元[238] - 公司2022年12月31日的股东权益为7.65亿美元，较2021年12月31日的8.36亿美元减少了7,060万美元[209] - 公司2022年12月31日的借款总额为6250万美元，利率在4.23%至4.66%之间[204] - 公司2022年12月31日的未担保存款估计总额为16亿美元[203] 贷款情况 - 公司贷款和租赁总额分别为54亿美元和45亿美元，增长19.5%[189] - 公司贷款和租赁组合中房地产贷款占比为35.9%，制造业占比为14.3%[190] - 公司住宅房地产贷款总额为49亿美元，占比17.3%[191] - 公司建筑、土地开发和其他土地贷款总额为43.9亿美元，占比15.5%[191] 风险管理 - 公司主要市场风险是利率风险，主要通过利率敏感资产和负债的不同到期日、不同基础或不同金额来衡量和管理[213] - 公司通过模拟净利息收入模型来评估潜在的净利息收入变化，根据不同的利率情景进行模拟比较[214] - 对于动态资产负债表和利率变动，100个基点的逐步下降将导致净利息收入下降2.9%，而逐步上升100和200个基点将导致净利息收入分别增加3.5%和7.1%[215] 股权激励 - 公司于2022年发放了298,452股限制性普通股，其中有42,488股是基于绩效的[321] - 2022年，公司授予了273,152股限制性普通股，其中包括51,382股基于绩效的[322] - 公司BYB计划下的股票期权活动显示，2022年共有568,484股期权被行使，获得的收益为47万美元[323] - 公司FEB计划下的股票期权活动显示，2022年共有7,559股期权被行使，获得的收益为8万美元[325]

Byline Bancorp, Inc. (NYSE:BY) Q4 2022 Earnings Conference Call January 27, 2023 10:00 AM ET Company Participants Brooks Rennie - Director, Investor Relations Alberto Paracchini - President Tom Bell - Chief Financial Officer and Treasurer Mark Fucinato - Executive Vice President, Chief Credit Officer Conference Call Participants Ben Gerlinger - Hovde Group Terry McEvoy - Stephens Nathan Race - Piper Sandler Brian Martin - Janney Operator Good morning and welcome to the Byline Bancorp's Fourth Quarter 2022 E ...

January 26, 2023 Byline Bancorp, Inc. 4Q22 Earnings Presentation Forward-Looking Statements 2 Forward-Looking Statements This communication contains forward-looking statements within the meaning of the U.S. federal securities laws. Forward-looking statements include, without limitation, statements concerning plans, estimates, calculations, forecasts and projections with respect to the anticipated future performance of the Company. These statements are often, but not always, made through the use of words or ...