编号：2024014 证券代码：688633 证券简称：星球石墨 转债代码：118041 转债简称：星球转债 南通星球石墨股份有限公司投资者关系活动记录表 | --- | --- | --- | |--------------|-----------------------------|------------------------------------------------------------------------------------| | | | | | | | | | | □ □ | 特定对象调研 □分析师会议 媒体采访 □业绩说明会 | | 投资者关系活 | □ | 新闻发布会 □路演活动 | | 动类别 | □ | 现场参观 √一对一沟通 | | | √ 电话会议 | | | 参与单位 | | 鹏华基金；摩根士丹利基金；博时基金；信达澳亚基金；平安 | | 时间 | 2024 年 11 月 | 基金；融通基金；大成基金；兴全基金；太保资管 19 日-2024 年 11 月 20 日 | | 地点 | 深圳福田、南山 | | | 接待人员 | 公司证券事务代表 邹红燕女士 | 公司副总 ...

公司产品技术相关 - 组合式副产蒸汽石墨氯化氢合成炉在氯碱行业市占率第一关键技术包括氯化氢合成与余热利用一体化技术、氯气和氢气高效混合反应技术、氯化氢合成自动安全点火启动系统、浸渍剂改进技术等[1] - 石墨合成炉制备氯化氢或高纯盐酸时副产0.4 - 1.0MPa蒸汽热能利用率达90% 单台合成炉氯化氢年产能50000吨计算每年可副产蒸汽约45000吨按250元/吨测算年创造副产蒸汽直接经济效益1100多万元副产蒸汽量相当于4000多吨标煤产生的热值减少CO2排放量约11500吨[3] - 最新一代石墨合成炉装置可将氯气与氢气合成过程中燃烧合成热量的90%转化为蒸汽副产蒸汽量约是上一代产品的1.4倍一台年产能达50000吨氯化氢的合成炉每年可减少4000多吨标煤的使用量及约11500吨的CO2排放量[7] 公司研发创新相关 - 截至2024年6月30日累计获得授权专利238项其中发明专利74项累计主导、参与制定各项标准共26项其中国际标准1项、国家标准11项、行业标准9项、团体标准5项[3] - 建有江苏省防腐节能石墨设备工程技术研究中心、江苏省余热回收利用石墨系统装置工程研究中心、江苏省企业技术中心以及江苏省工业设计中心承担多项国家火炬计划项目[3] - 重视研发技术创新持续提升研发投入作为国家工信部首批专精特新“小巨人”企业和高新技术企业以及制造业单项冠军示范企业[3] - 组建专业素质高、梯次齐备的研发队伍培养经验丰富的生产技术人才具备完整人才团队注重与科研院所、高等院校等外部机构合作坚持产学研一体化创新研发机制[3][5] 公司市场竞争与发展相关 - 国内行业竞争压力不断加剧但绿色发展理念为行业高质量发展提供动力海外市场需求增加公司将主动出击深挖市场潜力增加国际技术与商务交流加大国外市场开拓力度[5] - 设立北京普兰尼德工程技术有限公司引进相关团队加快产品出海速度已与印度Adani集团下的全资子公司Mundra签订合同总金额44334166美元（约合人民币29990.73万元）的产品销售合同已收到30%预付款2025年交付产品[5] - 发挥多种优势瞄准国际需求通过“走出去”谋求更多发展机会[5] 公司对绿色发展的贡献相关 - 石墨设备具有优良特性对促进经济社会发展全面绿色转型有重要意义公司凭借产品节能特性和环保技术向绿色制造系统解决方案供应商转变[7] - 多效蒸发系统等工艺解决方案涉及废酸处理实现废酸循环利用具有节能环保属性能实现资源回收、降低成本、减少废液排放、降低环境污染、推动循环经济发展[9] - 持续加强研发探索绿色生产关键技术发掘石墨潜力促进非金属特种设备制造水平提升实现节能减排目标助力客户绿色可持续发展[9] 公司战略规划相关 - 3 - 5年战略规划是以发掘石墨潜力为使命以石墨设备及系统为核心石墨材料生产为基础维修保养服务为依托形成“材料、设备、系统、服务”四位一体产业格局形成核心竞争力[9]

编号：2024012 证券代码：688633 证券简称：星球石墨 转债代码：118041 转债简称：星球转债 南通星球石墨股份有限公司投资者关系活动记录表 | --- | --- | --- | |---------------------|----------------------------------------------------------------------------------------------------------|--------------------------------| | | √ | 特定对象调研 □分析师会议 | | | □ | 媒体采访 √业绩说明会 | | 投资者关系 活动类别 | □ 新闻发布会 □路演活动 | | | | √ 现场参观 □一对一沟通 | | | | □ 电话会议 | | | 参与单位 及人员 | 调研人员： 长信基金 肖文劲 浙商证券 姜守全 金豪 海富通基金管 赵莹洲 中泰证券 周冰倩 业绩说明会参会人员： | 上证服务通行证注册投资者、网友 | | 时间 | 调研时间： 2024 年 11 月 5 业绩说明会时间： 2024 年 ...

报告投资评级 - 维持"增持"评级 [5] 报告核心观点 - 业绩低于预期,合同负债高增 [5] - 石墨材料项目投产,形成"材料、设备、系统、服务"一体化布局 [5] - 横向拓展新领域,加速海外布局 [5] 财务摘要 - 2022-2026年营业收入分别为6.51亿元、7.71亿元、7.70亿元、11.60亿元和14.50亿元,增长率分别为26.6%、18.4%、-0.1%、50.7%和25.0% [1] - 2022-2026年归母净利润分别为1.42亿元、1.48亿元、1.51亿元、2.72亿元和3.45亿元,增长率分别为16.3%、4.3%、2.2%、80.2%和27.0% [1] - 2022-2026年每股收益分别为0.98元、1.02元、1.04元、1.88元和2.38元 [1] - 2022-2026年净资产收益率分别为10.4%、9.7%、9.3%、15.0%和16.9% [1] - 2022-2026年市盈率分别为23.76倍、22.79倍、22.29倍、12.37倍和9.74倍 [1] 行业地位及竞争力 - 公司与中国五环公司签订稀土冶炼所需混酸精馏成套设备合同,开拓稀土行业 [5] - 公司设立北京普兰尼德工程技术有限公司,加快公司产品出海速度 [5] - 公司内蒙古新材料特种与化工专用石墨材料项目全面投产,满足石墨材料的流程化生产需求 [5] 风险提示 - 石化行业需求疲软 [5] - 海外项目交付延期 [5] - 多晶硅交付延期 [5]

营收与利润情况 - 本报告期营业收入156243792.26元较上年同期减21.61%年初至报告期末为449702351.40元较上年同期减18.89%[2] - 本报告期归属于上市公司股东的净利润36446386.30元较上年同期减9.62%年初至报告期末为98252977.83元较上年同期减14.03%[2] - 本报告期归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润31571641.57元较上年同期减17.37%年初至报告期末为82681232.67元较上年同期减21.02%[2] - 2024年前三季度营业总收入为449702351.40元2023年前三季度为554417770.48元[16] - 2024年前三季度营业总成本为358735493.26元2023年前三季度为436192947.68元[16] - 2024年前三季度净利润为98216804.93元2023年前三季度为114284083.79元[17] - 2024年前三季度归属于母公司股东的净利润为98252977.83元[17] 每股收益与净资产收益率 - 基本每股收益本报告期0.25元/股较上年同期减10.71%年初至报告期末0.67元/股较上年同期减14.10%[3] - 稀释每股收益本报告期0.24元/股较上年同期减14.29%年初至报告期末0.66元/股较上年同期减4.35%[3] - 加权平均净资产收益率本报告期2.35%较上年同期减少0.33个百分点年初至报告期末6.32%较上年同期减少1.67个百分点[3] 研发投入情况 - 研发投入本报告期15061821.39元较上年同期减13.00%年初至报告期末38787630.63元较上年同期减4.80%[3] - 研发投入占营业收入比例本报告期9.64%较上年同期增加0.95个百分点年初至报告期末8.63%较上年同期增加1.28个百分点[3] - 2024年前三季度研发费用为38787630.63元2023年前三季度为40741750.38元[16] 资产负债情况 - 本报告期末总资产2906887888.65元较上年度末增1.82%本报告期末归属于上市公司股东的所有者权益1572993551.56元较上年度末增3.19%[3] - 2024年三季度末负债合计为1330930509.99元[14] - 2024年三季度末所有者权益合计为1575957378.66元[15] 营收下降原因 - 营业收入下降主要因国内氯碱多晶硅有机硅等下游基础化工市场需求疲软叠加新领域及海外市场开拓未达预期[7] 股东持股情况 - 截至报告期末前10名股东持股情况包含深圳市普赞普基金管理有限公司相关基金持股数量等[9] 不同时期的资金情况 - 报告期内货币资金2024年9月30日为166396472.31元2023年12月31日为498572912.74元[11] - 交易性金融资产2024年9月30日为970001598.54元2023年12月31日为615501542.40元[11] - 应收票据2024年9月30日为98032048.47元2023年12月31日为52915153.14元[11] - 应收账款2024年9月30日为257472054.60元2023年12月31日为221977856.04元[11] - 应收款项融资2024年9月30日为70215863.61元2023年12月31日为50261434.60元[11] - 预付款项2024年9月30日为15544901.00元2023年12月31日为20683177.28元[11] - 其他应收款2024年9月30日为13578908.08元2023年12月31日为9807111.10元[11] - 存货2024年9月30日为541127933.55元2023年12月31日为489912992.86元[13] - 合同资产2024年9月30日为35055544.43元2023年12月31日为44637422.68元[13] 不同时期的收益情况 - 2024年前三季度基本每股收益为0.67元/股2023年前三季度为0.78元/股[18] - 2024年前三季度稀释每股收益为0.66元/股2023年前三季度为0.69元/股[18] 经营活动现金流量情况 - 2024年前三季度销售商品、提供劳务收到现金420559953.48元2023年前三季度为472151578.25元[19] - 2024年前三季度收到的税费返还108548.95元2023年前三季度为56278.12元[20] - 2024年前三季度收到其他与经营活动有关的现金29869576.48元2023年前三季度为16832654.36元[20] - 2024年前三季度经营活动现金流入小计450538078.91元2023年前三季度为489040510.73元[20] - 2024年前三季度经营活动产生的现金流量净额85264648.75元2023年前三季度为 -41864401.50元[20] 投资与筹资活动现金流量情况 - 2024年前三季度收回投资收到的现金2657010000.00元2023年前三季度为983010000.00元[20] - 2024年前三季度取得投资收益收到的现金20376074.13元2023年前三季度为6867100.80元[20] - 2024年前三季度吸收投资收到的现金3000000.00元2023年前三季度为633383883.00元[20] - 2024年前三季度取得借款收到的现金2000000.00元2023年前三季度为5000000.00元[20] - 2024年前三季度筹资活动产生的现金流量净额 -120104886.16元2023年前三季度为587921327.07元[21]

公司竞争优势 - 在技术层面,公司拥有多项核心技术,并积极储备代表行业发展趋势的先进技术,注重产学研一体化的创新研发机制[1] - 在品牌层面,公司获得多项国家级荣誉,致力于打造高效节能石墨制设备制造商的品牌形象[1][2] - 在人员层面,公司配备了人员充足、经验丰富的研发人才团队,保证项目执行过程中的技术支持[1] - 在服务层面,公司拥有专业培训的技术支持与售后服务队伍,为客户提供及时高效的优质服务[1] - 在产业链层面,公司向原材料端延伸,发挥材料与设备的协同作用[1] - 在业务一体化方面,公司从单一设备生产销售向系统化发展,为客户提供整套工艺解决方案[1] - 在客户资源层面,公司积累了大批稳定的优质客户,与行业内知名企业建立了密切合作关系[1] 公司产品在绿色发展及减污降碳方面的应用 - 公司石墨设备具有优良的导热性、耐腐蚀性和耐高温性,有利于促进经济社会发展全面绿色转型[2][3] - 公司最新一代石墨合成炉装置可有效回收利用合成热量,实现显著的节能减排效果,被列入国家工业节能技术应用指南[2][3] - 公司多种工艺解决方案涉及废酸处理,通过提纯解析、蒸发浓缩、脱氯等工艺,实现废酸的循环利用,具有节能环保属性[3] - 公司将持续加强研发,积极探索绿色生产关键技术,促进非金属特种设备制造水平的提升,助力客户绿色可持续发展[3] 公司业务板块收入情况 - 公司总营业收入约7.58亿元,其中石墨设备占比约63%,设备配件占比约26%,维保服务占比约8%,其他占比约3%[4] - 公司石墨设备及设备配件毛利率均呈现增长趋势[4] - 公司将提升现有客户认可度、拓展国内新市场新领域,加大国际市场开拓力度,持续提升产品市场占有率和国际知名度[4] 公司对转债的态度 - 公司鼓励债券持有人进行转股,并会持续做好自身经营,实现效益稳定增长,推进市场对公司价值的认同[4] - 公司将加强与投资者的沟通,积极推动可转债转股[4]

公司核心技术优势 - 公司拥有氯化氢合成与余热利用一体化技术、氯气和氢气高效混合反应技术、氯化氢合成自动安全点火启动系统、浸渍剂改进技术等关键技术[2] - 公司石墨设备具有节能环保属性，已被列入《国家战略新兴产业目录》（2018），核心技术被工信部编入《国家工业节能技术应用指南与案例（2019）》[2] - 公司研制的石墨合成炉在制备氯化氢或高纯盐酸的同时能副产0.4-1.0MPa蒸汽，热能利用率达90%，每年可副产蒸汽约45000吨，创造直接经济效益1100多万元，减少CO2排放量约11500吨[2] 公司产品应用领域 - 公司石墨设备广泛应用于氯碱、多晶硅、环氧氯丙烷、有机硅、磷化工、农药、医药、精细化工、新材料、环保、氟化工、锆业、化纤等多个细分行业[2][3] - 上述行业厂商在新建扩建生产线、技术升级或工艺改造等固定资产投资时会采购公司产品[3] 海外市场拓展 - 公司设立北京普兰尼德工程技术有限公司，引进具有海外项目资源与经营管理经验的团队，负责海外市场的产品推广[3] - 公司参加德国阿赫玛大展，展示新一代的石墨化工产品及工艺系统，扩大公司海外市场影响力[3] - 公司通过与工程公司、经销商的合作，加大对外宣传力度，进一步加快公司产品出海速度[3] - 未来公司将持续加大国外市场开拓力度，提升公司产品海外市场占有率[3] 上游原材料延伸 - 公司向上游石墨原材料延伸是为了更好地集成材料的技术优势及成本优势，实现定制化生产[3][4] - 内蒙古新材料两万吨特种与化工专用石墨建设项目已于2023年8月18日全面投产，标志着公司实现了"材料、设备、系统、服务"四位一体化的战略布局[3][4] - 达产后公司将积极开拓石墨材料下游应用市场，为公司提供新的收入来源和利润增长点[4] 公司未来发展规划 - 公司将持续以发掘石墨潜力为使命，形成"材料、设备、系统、服务"四位一体的产业格局，形成公司特有的核心竞争力[4]

公司业绩情况 - 2024年上半年实现营业收入29,345.86万元，归母净利润6,180.66万元，扣非归母净利润5,110.96万元[2] - 收入下滑主要系国内氯碱、多晶硅、有机硅等下游基础化工市场需求疲软，以及新领域及海外市场开拓未达预期[2] - 利润下滑主要系收入下降及可转债按实际利率计提利息费用增加等因素[2] 研发创新能力 - 公司是国家工信部首批专精特新"小巨人"企业和高新技术企业，拥有丰富的核心技术积累[3][4] - 截至2024年6月30日，公司累计获得授权专利238项，其中发明专利74项[3] - 公司主导或参与制定各类标准26项，包括国际标准1项、国家标准11项、行业标准9项、团体标准5项[3] - 公司注重产学研一体化创新，与科研院所、高校等外部机构合作[3][4] 海外市场拓展 - 公司设立北京普兰尼德工程技术有限公司，引进具有海外项目资源与经营管理经验的团队[4] - 参加德国阿赫玛大展，展示新一代石墨化工产品及工艺系统，扩大海外市场影响力[4] - 通过与工程公司、经销商合作，加大对外宣传力度，进一步加快产品出海速度[4] 绿色发展 - 公司最新一代石墨合成炉装置可将燃烧合成热量的90%转化为蒸汽，副产蒸汽量约是上一代产品的1.4倍[5] - 一台年产50000吨氯化氢的合成炉，每年可减少4000多吨标煤使用及11500吨CO2排放[5] - 公司多项工艺解决方案实现工业废酸的循环利用，具有节能环保属性[5] 产业链延伸 - 公司全资子公司内蒙古新材料两万吨特种与化工专用石墨项目于2023年8月全面投产[6][7] - 向上游原材料延伸有利于集成材料的技术优势及成本优势，缩短生产周期[6] - 实现"材料、设备、系统、服务"四位一体化的战略布局，对公司发展具有长远意义[6] 行业竞争优势 - 在技术、品牌、人员、服务、产业链、业务一体化等方面具有竞争优势[7] - 公司定位为"高端装备领域"，主要产品如石墨合成炉、换热器、塔器等具有节能环保特性[8]

财务业绩 - 公司2024年上半年营业收入为29,345.86万元，同比下降17.36%[12] - 公司2024年上半年归属于上市公司股东的净利润为6,180.66万元，同比下降16.43%[12] - 公司2024年上半年归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为5,110.96万元，同比下降23.12%[12] - 公司2024年上半年经营活动产生的现金流量净额为2,081.18万元，上年同期为-9,040.52万元[12] - 公司2024年6月30日归属于上市公司股东的净资产为153,294.87万元，较上年度末增加0.57%[12] - 公司2024年6月30日总资产为281,086.63万元，较上年度末下降1.54%[12] 主营业务 - 公司主要产品为高效节能专用设备，属于"C35专用设备制造业"和"高端装备制造产业"[17] - 公司生产的石墨设备广泛应用于化工、冶金、电子等行业，具有耐腐蚀、高致密度、耐高温等特点[18][19] - 公司石墨设备下游应用领域包括制硬化工、金属处理、无机酸、石油化工等[19] - 公司主营业务为石墨材料、石墨制品、石墨设备及成套系统的研发、生产、销售及维保服务[21] - 公司主要产品包括特种与化工专用石墨材料、石墨合成炉、石墨换热器、石墨反应塔器等[21] 技术创新 - 公司研发投入占营业收入的比例为8.08%，同比增加1.48个百分点[13] - 公司被授予"中国大型石墨设备研发生产基地"称号,行业地位获得认可[20] - 公司开始向上游原材料领域拓展,研发、制造和销售应用于化工产业的石墨材料[20] - 公司第一套分子筛干燥系统成功运行,合成炉相关技术及产品被列入国家工业节能技术应用指南[20] - 公司拥有多项核心技术，并积极储备代表行业发展趋势的先进技术[31] - 公司研制的全新一代高副产蒸汽氯化氢石墨合成炉技术成熟，运行平稳、产品质量安全可靠、氯气和氢气合成时反应热量回收率达90%以上[31,32] 子公司情况 - 公司拥有两家主要控股子公司，分别为内蒙古星球新材料科技有限公司和内蒙古通球化工科技有限公司[1] - 内蒙古星球新材料科技有限公司2024年上半年总资产为62,886.75万元，净资产为37,047.16万元，净利润为245.72万元[1] - 内蒙古通球化工科技有限公司2024年上半年总资产为2,075.46万元，净资产为2,026.11万元，净利润为-116.95万元[1] 公司治理 - 公司实际控制人、股东等相关方在报告期内履行了相关股份限售和其他承诺[3,4,5] - 公司股票自上市之日起三年内，如连续二十个交易日的收盘价均低于公司最近一期经审计的每股净资产，公司及相关主体将采取回购公司股票、控股股东和实际控制人增持公司股票、董事和高管增持公司股票等措施稳定股价[1] - 公司承诺如被认定为欺诈发行，将在5个工作日内启动股份购回程序，购回公司本次公开发行的全部新股[2] - 公司董事、高管承诺采取不无偿或以不公平条件向其他单位或个人输送利益、对个人职务消费进行约束、不动用公司资产从事与履职无关的投资消费等措施，以填补被摊薄的即期回报[3][4] 募集资金使用 - 公司首次公开发行股票募集资金总额为61,132.37万元，扣除发行费用后募集资金净额为55,112.07万元，截至报告期末累计投入募集资金总额为37,338.55万元，占募集资金净额的67.75%[107] - 公司发行可转换公司债券募集资金总额为62,000.00万元，扣除发行费用后募集资金净额为61,299.91万元，截至报告期末累计投入募集资金总额为9,299.91万元，占募集资金净额的15.17%[107] 关联交易 - 公司与关联方南通利泰化工设备有限公司发生日常关联交易，交易金额为274.56万元，占同类交易金额的15.47%[104] - 公司不存在控股股东及其他关联方非经营性占用资金情况，也不存在违规担保情况[102] - 公司不存在重大资产收购或股权收购、出售的关联交易[104] - 公司不存在其他重大关联交易[104] 其他 - 公司在日常生产中采取多种措施严格控制污染物排放，并与有资质单位签订危废处理协议[1,2] - 公司采取了扩大新型高效节能电机使用、错峰避峰用电、安装太阳能光伏等措施来减少碳排放[2] - 公司不存在重大诉讼、仲裁事项[103] - 公司及其董事、监事、高级管理人员、控股股东、实际控制人不存在违法违规、受到处罚的情况[103]

公司技术与市场地位 - 公司组合式副产蒸汽石墨氯化氢合成炉在氯碱行业市占率位列第一，关键技术包括氯化氢合成与余热利用一体化技术、氯气和氢气高效混合反应技术等 [2] - 公司石墨设备具有节能环保属性，已被列入《国家战略新兴产业目录》，核心技术被工信部编入《国家工业节能技术应用指南与案例》，热能利用率达90%，年副产蒸汽约45000吨，年创造副产蒸汽直接经济效益1100多万元 [2] - 公司于2013年5月被授予"中国大型石墨化工设备研发生产基地"称号，核心产品包括石墨合成炉、石墨换热器及石墨塔器等设备，综合技术达到国际先进水平 [2] 技术应用与下游行业 - 公司通过自主研发形成了特有的浸渍剂配方，将浸渍剂的耐温性提升至250℃，显著提高石墨材料的机械强度、导热性及耐腐蚀性 [2] - 石墨设备广泛应用于氯碱、多晶硅、环氧氯丙烷、有机硅、磷化工等多个细分领域，涉及新建扩建生产线、技术升级或工艺改造等固定资产投资 [2] 国际合作与订单执行 - 公司与印度Adani集团下的全资子公司Mundra签订的产品销售合同，合同总金额44,334,166美元，已收到预付款1,336.77万美元，预计2025年5月底前交付产品 [2] 未来发展规划 - 公司将持续以发掘石墨潜力为使命，形成"材料、设备、系统、服务"四位一体的产业格局，形成特有的核心竞争力 [2]