财务业绩 - 2024财年第四季度合并收入为3.072亿美元[1] - 2024财年第四季度合并净亏损为3100万美元[1] - 2024财年第四季度合并调整后EBITDA为1440万美元[1] - 公司总收入在2024财年第四季度和全年均实现增长，分别增长11%和8%[25] - 公司总收入为13.22亿美元，同比增长31.8%[44] - 佣金和其他服务收入为8.57亿美元，同比增长12.3%[44] - 药房收入为4.65亿美元，同比增长94.1%[44] - 净亏损为3,412.5万美元，同比减亏41.6%[44] - 每股基本和稀释亏损分别为0.20美元和0.20美元[44] - 公司2024财年第四季度调整后EBITDA为3,847.2万美元，同比增长122.1%[50] - 公司2024财年全年调整后EBITDA为11,699.3万美元，同比增长57.4%[52] 业务表现 - 高级医疗保险业务2024财年第四季度收入为1.141亿美元,调整后EBITDA为2790万美元[2] - 医疗服务业务2024财年第四季度收入为1.452亿美元,调整后EBITDA为90万美元[2] - 公司的Medicare Advantage和Medicare Supplement保单数量在2024年6月30日结束的12个月内增长8%[23] - 公司的Medicare Advantage和Medicare Supplement业务的总收入和总运营费用均增长25%[23] - 公司的Medicare Advantage和Medicare Supplement业务的调整后EBITDA和调整后EBITDA利润率分别增长23%和下降1个百分点[23] - 公司的人寿保险业务收入在2024财年第四季度和全年分别增长11%和8%[25] - 公司的人寿保险业务调整后EBITDA在2024财年全年下降13%[25] - 公司的汽车和房屋保险业务收入在2024财年第四季度和全年分别增长699%和66%[29] - 公司的汽车和房屋保险业务调整后EBITDA在2024财年第四季度和全年分别为正值和负值[29] - 公司2024财年第四季度Senior业务调整后EBITDA为2,787.2万美元，同比增长72.5%[50] - 公司2024财年全年Senior业务调整后EBITDA为16,674.4万美元，同比增长7.5%[52] 财务预测 - 2025财年预计收入在14亿至15亿美元之间[1] - 2025财年预计净亏损在4200万至600万美元之间[1] - 2025财年预计调整后EBITDA在9000万至1.2亿美元之间[1] - 公司预计2025财年净亏损将在4,200万美元至6,000万美元之间，调整后EBITDA将在9,000万美元至12,000万美元之间[53,54] 运营数据 - 2024财年6月30日SelectRx会员总数达到82,385人,较2023年6月30日增长68%[18] - 2024财年每日平均发货处方量为18,935个,较2023财年增长78%[18] - 现金及现金等价物为4.27亿美元，同比减少48.6%[43] - 应收佣金净额为76.14亿美元，同比增长4.4%[43] - 经营活动产生的现金流入为1,523.6万美元，同比增加[47] - 投资活动产生的现金流出为1,484.6万美元，同比增加[47] - 融资活动产生的现金流出为4,085.6万美元，同比增加[47]

业绩总结 - FY24实际收入超过了原始指导的上限，达到了13.22亿美元[9] - 2024财年收入达到13.22亿美元，同比增长39%[30] - 2024年全年Senior部门调整后的EBITDA利润率为25%[11] - 2024年第四季度Senior部门调整后EBITDA为2.8亿美元，利润率为25%[35] - 预计2025财年收入将同比增长10%，达到14亿至15亿美元[39] 用户数据 - Healthcare Services部门在2024年第四季度结束时拥有超过8.2万名会员，同比增长68%[16] 未来展望 - 预计2025财年调整后EBITDA将同比下降10%，在9000万至1.2亿美元之间[39] - 预计由于当前资本限制，Senior MA销量将下降约10-15%[41] 新产品和新技术研发 - Senior业务计划在20%以上的调整后EBITDA利润率目标内交付[41] 市场扩张和并购 - Healthcare Services领域的强劲增长和持续盈利能够部分抵消MA销量的不利影响[41] 负面信息 - Auto & Home业务的战略合理化将对2025年度调整后EBITDA产生负面影响，但对经营性现金流产生正面影响[41]

Table of Contents UNITED STATES SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION Washington, D.C. 20549 FORM 10-Q ☒ QUARTERLY REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the quarterly period ended March 31, 2024 OR ☐ TRANSITION REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the transition period from to 001-39295 (Commission File Number) SelectQuote, Inc. (Exact name of registrant as specified in its charter) Delaware 94-3339273 (State or other juri ...

财务数据和关键指标变化 - 公司第三季度收入为12.5亿至13亿美元,同比增长27%[27] - 公司第三季度调整后EBITDA为1亿至1.1亿美元,同比增长41%[28] 各条业务线数据和关键指标变化 - 高级Medicare Advantage业务第三季度收入为2.04亿美元,EBITDA利润率为30%,连续9个季度超预期[7][21] - 医疗服务业务会员数超过75,000,较上一季度增长20%,收入为1.24亿美元[24][25] - 人寿和家居汽车业务收入和调整后EBITDA保持稳定[26] 各个市场数据和关键指标变化 - Medicare Advantage批准保单同比增长12%,优于行业整体增长[23] - 每份保单的终身价值(LTV)增长3%至995美元,连续两年保持稳定[23] 公司战略和发展方向及行业竞争 - 公司通过提高核心代理人占比、优化营销成本等措施提高运营效率,保持高质量增长[12][13][14] - 公司计划通过资产证券化提高资金效率,降低资金成本,为未来发展提供支持[15][16][17] - 公司看好医疗服务业务的长期发展前景,预计可实现双位数EBITDA利润率[19][41][42][43][44] - 公司认为新的CMS规则不会对其业务产生重大影响[37] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 管理层认为公司已做好准备,可以抓住大市场机会,实现价值创造[19] - 管理层对医疗服务业务的长期发展前景充满信心,预计未来几年可实现显著的利润增长[19][41][42][43][44] - 管理层认为资产证券化可以提高资金效率,为未来发展提供支持[15][16][17] 问答环节重要的提问和回答 问题1 **Ben Hendrix 提问** 资产证券化会不会增加公司的下行风险[33][34][35] **Ryan Clement 回答** 公司采取了多重措施来降低风险,包括不以100%的贷款价值进行证券化,以及保留剩余价值等[34][35] 问题2 **Pat McCann 提问** 公司如何提高医疗服务业务的利润率[39][40][41][42] **Bob Grant 和 Ryan Clement 回答** 随着客户群体的成熟,单客户盈利能力将不断提高,同时公司还将通过提高自动化效率等措施来提升整体利润率[40][41][42][43][44] 问题3 **Pat McCann 提问** 公司对未来AEP和OEP的市场环境有何预期[48][49][50] **Bob Grant 回答** 尽管一些承保商可能会收缩,但行业龙头的稳定性将为公司带来更高的成交率[49][50]

Exhibit 99.1 SelectQuote, Inc. Reports Third Quarter 2024 Results Third Quarter of Fiscal Year 2024 – Consolidated Earnings Highlights • Revenue of $376.4 million • Net income of $8.6 million • Adjusted EBITDA* of $46.6 million Raising Fiscal Year 2024 Guidance Ranges: • Revenue expected in a range of $1.25 billion to $1.3 billion vs prior range of $1.23 billion to $1.3 billion • Net loss expected in a range of $34 million to $21 million vs prior range of $45 million to $22 million • Adjusted EBITDA* expect ...

Table of Contents UNITED STATES SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION Washington, D.C. 20549 FORM 10-Q ☒ QUARTERLY REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the quarterly period ended December 31, 2023 OR ☐ TRANSITION REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the transition period from to 001-39295 (Commission File Number) SelectQuote, Inc. (Exact name of registrant as specified in its charter) Delaware 94-3339273 (State or other j ...

SelectQuote, Inc. (NYSE:SLQT) Q2 2024 Earnings Conference Call February 7, 2024 8:30 AM ET Company Participants Matt Gunter - Investor Relations Tim Danker - Chief Executive Officer Ryan Clement - Chief Financial Officer Bob Grant - President Conference Call Participants Ben Hendrix - RBC Pat McCann - Noble Capital Markets Operator Welcome to SelectQuote's Second Quarter Earnings Conference Call. [Operator Instructions] It is now my pleasure to introduce Matt Gunter, SelectQuote's Investor Relations. Mr. Gu ...

st 1 Quarter Fiscal 2024 Earnings Conference Call Presentation November 2, 2023 ...

财务数据和关键指标变化 - 公司在2024财年第一季度实现了2.33亿美元的收入，同比增长43%，主要得益于SelectRx的强劲增长 [13][31] - 调整后的EBITDA为负1100万美元，较去年同期改善超过1600万美元 [13][31] 各条业务线数据和关键指标变化 - Senior业务收入同比增长16%，达到接近盈亏平衡的调整后EBITDA [32][34] - SelectRx的会员人数超过52000人，同比增长超过60%，医疗服务收入达到9700万美元，调整后EBITDA为正，超过200万美元 [41][43] - 生命和汽车及家庭业务的合并收入为4700万美元，同比增长近7% [44] 各个市场数据和关键指标变化 - Medicare Advantage政策的批准数量同比增长17%，达到98000份 [34] - SelectQuote的市场策略继续专注于高质量的潜在客户，以提高政策持久性和减少客户流失 [15][18] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司继续重视经验丰富的代理人，并通过高质量的潜在客户支持其销售策略 [10][15] - SelectQuote的战略重组使其在各个业务线中实现了更高的效率和盈利能力 [9][39] - 公司计划在未来几季度和几年内分享更多市场机会，以利用SelectQuote的平台为医疗生态系统的参与者提供价值 [26] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 管理层对2024财年的前景持乐观态度，认为公司在AEP和OEP季节的准备工作良好，早期指标显示出积极的政策关闭和赢得能力 [18][80] - 管理层指出，尽管面临监管变化的影响，但公司并未遭遇重大干扰，仍能维持20%以上的全年度利润率 [57] 其他重要信息 - SelectQuote的医疗服务业务SelectRx正在快速扩展，预计未来将继续增长并产生吸引人的投资回报 [60][62] - 公司在药品定价谈判中利用其规模和能力，提升了单位经济效益 [23] 问答环节所有的提问和回答 问题: 关于AEP的准备情况 - 管理层对AEP的整体准备情况表示满意，认为计划特征与去年相似，未见显著下降 [49] 问题: 监管变化对业务的影响 - 管理层确认，尽管行业受到48小时规则的影响，但公司已做好准备，未见重大干扰 [56] 问题: SelectRx的增长轨迹 - 管理层预计SelectRx的会员增长约为25%，医疗服务收入将增长约50% [60] 问题: SelectRx与计划设计的关系 - 管理层表示SelectRx与承保方的合作良好，能够提升客户满意度和政策持久性 [67]

公司概况 - 公司是一家领先的技术驱动的直接面向消费者(DTC)保险产品和医疗服务分销平台[46] - 公司的保险分销业务已连续运营超过35年,为消费者提供透明和便捷的渠道购买复杂的老年健康、人寿和汽车&家庭保险产品[46] - 公司的独特平台使其能够扩展分销业务,包括保险单之外的其他产品,如医疗服务[46] 业务发展 - 公司通过SelectRx提供处方药管理和支持的简单解决方案,采用个性化方法简化管理多种药物的过程[47] - 公司的人寿保险业务是美国最大和最成熟的直接面向消费者的保险分销商之一,自1985年成立以来已销售超过220万份保单[47] - 公司的汽车&家庭业务自2011年推出,提供无偏见的保险产品比较平台,包括房主险、汽车险等[47] - 公司的总提交保单数量同比增长9%,总批准保单数量同比增长12%[48,49] - 公司的SelectRx会员总数同比增长62%,体现了公司增长战略的成效[51] - 高级、医疗服务、人寿和汽车及家居四个业务部门的收入分别同比增长16%、126%、3%和27%[72][73] 财务表现 - 公司的总收入/客户获取成本比率从1.8X提升至4.3X,反映了公司的盈利能力提升[54] - 总体业绩增长43%，其中佣金收入增长11%，药房收入增长131%，其他收入增长34%[64] - 成本方面，营业成本增加11%，主要由于高级部门人工成本增加7.2百万美元[65] - 药房收入成本增加98%，主要由于药品成本增加40.5百万美元，会员数增加62%[66] - 营销广告费用增加8%，主要由于获客成本增加4.3百万美元[66] - 调整后EBITDA为-1137.6万美元，去年同期为-2747.5万美元[59][60] - 高级、医疗服务和汽车及家居业务部门的调整后EBITDA分别同比增加2.5百万美元、14.1百万美元和0.9百万美元[73] 现金流和偿债能力 - 公司目前有足够的现金流满足未来12个月的经营和偿债需求，并预计能够遵守相关债务契约[74] - 截至2023年9月30日和6月30日，公司现金及现金等价物总计分别为4850万美元和8320万美元[75] - 2023年第三季度经营活动产生的净现金流出为2367.1万美元,2022年第三季度为4717万美元[75,76,76,77] - 2023年第三季度投资活动产生的净现金流出为214.5万美元,主要用于购买软件和资本化内部使用软件开发成本180万美元以及购买设备60万美元[78] - 2023年第三季度筹资活动产生的净现金流出为885.4万美元,主要用于偿还8.5百万美元的定期贷款本金[78] - 公司于2023年11月1日与现有贷款人和行政代理人签订了第七次修订协议,以降低2023年12月31日和2024年9月30日的最低资产覆盖率和最低流动性契约要求[78]