Rapid7 (RPD) could be a solid addition to your portfolio given its recent upgrade to a Zacks Rank #2 (Buy). This rating change essentially reflects an upward trend in earnings estimates -- one of the most powerful forces impacting stock prices.The sole determinant of the Zacks rating is a company's changing earnings picture. The Zacks Consensus Estimate -- the consensus of EPS estimates from the sell-side analysts covering the stock -- for the current and following years is tracked by the system.The power o ...

Asia Value & Moat Stocks is a research service for value investors seeking Asia-listed stocks with a huge gap between price and intrinsic value, leaning towards deep value balance sheet bargains (i.e. buying assets at a discount e.g. net cash stocks, net-nets, low P/B stocks, sum-of-the-parts discounts) and wide moat stocks (i.e. buying earnings power at a discount in great companies like "Magic Formula" stocks, high-quality businesses, hidden champions and wide moat compounders). Sign up here to get starte ...

营收数据 - 2024年9月30日止三个月总营收214654000美元同比增长8.0% 2023年为198843000美元[112] - 2024年9月30日止九个月总营收627746000美元同比增长9.7% 2023年为572439000美元[112] - 2024年年度化经常性收入823104000美元同比增长6.0% 2023年为776760000美元[113] - 2024年和2023年三个月经常性收入分别占总营收96%和95%[109] - 2024年第三季度产品订阅收入为205593000美元较2023年同期增长8.3%[165] - 2024年第三季度专业服务收入为9061000美元较2023年同期增长1.0%[165] - 2024年第三季度总营收较2023年同期增长8.0%[165] - 2024年前三季度总营收较2023年同期增加5530.7万美元增幅9.7%其中新客户营收增加590万美元现有客户营收增加4940万美元[181] - 2024年前三季度产品订阅营收60257.8万美元较2023年同期增加10.5%专业服务营收2516.8万美元较2023年同期减少7.1%[181] 利润相关 - 2024年非GAAP运营利润43952000美元运营利润率20.5% 2023年为36773000美元和18.5%[112] - 2024年自由现金流38502000美元2023年为 - 582000美元[112] - 2024年前三季度GAAP净收入分别为16554千美元、27007千美元[138] - 2023年前三季度GAAP净亏损分别为76611千美元、169308千美元[138] - 2024年前三季度非GAAP净收入分别为47762千美元、128796千美元[138] - 2023年前三季度非GAAP净收入分别为33984千美元、55541千美元[138] - 2024年前三季度调整后EBITDA分别为50083千美元、142140千美元[141] - 2023年前三季度调整后EBITDA分别为42925千美元、78842千美元[141] - 2024年前三季度自由现金流分别为38502千美元、95241千美元[142] - 2023年前三季度自由现金流分别为 - 582千美元、23780千美元[142] - 2024年第三季度产品订阅毛利率为72.4%较2023年同期的73.0%有所下降[168] - 2024年第三季度专业服务毛利率为29.8%较2023年同期的26.7%有所上升[168] - 2024年前九个月净收入为27007000美元2023年同期为亏损169308000美元[161] - 2024年前三季度总毛利百分比较2023年同期增加[185] - 2024年前三季度利息收入较2023年同期增加302.6万美元增幅118.9%[186] - 2024年前三季度利息费用较2023年同期减少5367.8万美元降幅95.0%[187] - 2024年前三季度其他净收入较2023年同期增加732.9万美元[189] - 2024年前三季度所得税拨备较2023年同期增加87万美元增幅41.8%[190] - 2023年前九个月长期资产减值费用为3078.4万美元2024年同期为0[190] - 2023年前九个月重组费用为1999.6万美元2024年同期为0[191] - 2024年前九个月利息收入增加951.2万美元涨幅158.5%[192] - 2024年前九个月利息费用减少5382.5万美元降幅86.8%[194] - 2024年前九个月其他收入（支出）净额增加1877.4万美元涨幅103.8%[195] - 2024年前九个月所得税拨备增加887万美元涨幅250.2%[196] 客户相关 - 2024年客户数量11619同比增长2% 2023年为11412[113] - 2024年每位客户年度化经常性收入70.8美元同比增长4.1% 2023年为68.1美元[113] - 公司客户遍布146个国家超11000个包括45%的财富100强企业[103] 收购相关 - 2024年7月3日以5100万美元收购Noetic Cyber公司[104] - 2024年7月收购Noetic相关的收购相关费用包含0.2百万美元的应计费用[137] 财务指标相关 - 给出了非GAAP财务指标的定义及用途[120] - 列出了2024年9月30日止三个月和九个月GAAP总毛利润与非GAAP总毛利润的调节表[134] - 展示了产品订阅和专业服务方面GAAP与非GAAP毛利润相关数据[135] - 给出2024年9月30日止三个月和九个月GAAP运营收益与非GAAP运营收益的调节表[137] - 定义了调整后的EBITDA并阐述其对投资者评估运营业绩的作用[132] - 解释了排除股票薪酬费用有助于不同期间运营结果的比较[121] - 指出排除收购无形资产摊销有助于不同期间运营结果比较[122] - 提及排除与当前运营无关的收购相关费用的原因[123] 费用相关 - 2024年第三季度总成本为63017000美元较2023年同期增长9.0%[168] - 2024年第三季度研发费用为44565000美元较2023年同期增长11.6%[170] - 2024年前三季度总销售和营销费用较2023年同期减少1420.1万美元降幅5.9%[187] - 2024年前三季度研发费用较2023年同期减少1143.7万美元降幅8.3%[186] - 2024年前三季度总成本较2023年同期增加1277.5万美元[184] - 2024年前九个月一般及行政费用减少412.4万美元降幅6.3%[189] - 2024年9月30日止九个月的重组费用记录在综合运营报表的一般和管理费用中[137] 公司预期 - 公司预计近期研发费用占总收入比例将下降[153] - 公司预计近期销售和营销费用占总收入比例将下降[154] 现金与投资 - 2024年9月30日公司有2.226亿美元现金及现金等价物[197] - 2024年前九个月经营活动提供1.079亿美元现金[202] - 2024年前九个月投资活动使用9948.8万美元现金[204] - 2024年9月30日现金及现金等价物为2.226亿美元投资为2.815亿美元[213] - 2024年9月30日2025 Notes 2027 Notes 2029 Notes的公允价值分别为4510万美元5.471亿美元2.819亿美元[215] - 公司投资以保值为目的不用于交易或投机[213] - 公司现金及现金等价物和投资受利率波动影响[214] 风险影响 - 假设利率升降10%对2024年9月30日财务报表无重大影响[216] - 2024年9月30日公司认为通货膨胀未对业务财务状况或经营成果产生重大影响[217] - 外币汇率波动会影响运营结果和现金流[212] - 假设外币汇率发生10%的不利变动对2024年9月30日的货币资产和负债无重大影响[212] - 公司运营和现金流受外币汇率波动影响[212] - 公司通过远期合同管理外币汇率风险[212]

财务数据和关键指标变化 - 公司在2024年第三季度结束时的年度经常性收入（ARR）为8.23亿美元，同比增长6% [29] - 第三季度收入为2.15亿美元，同比增长8%，超出预期 [30] - 第三季度的产品毛利率为76%，总毛利率为74% [31] - 第三季度的运营收入为4400万美元，运营利润率约为21% [31] - 预计2024年全年ARR将在8.35亿至8.45亿美元之间，增长4%至5% [32] 各条业务线数据和关键指标变化 - 威胁检测与响应业务继续推动公司增长，ARR每客户增长4%，达到7.1万美元 [29] - 新推出的风险管理解决方案Exposure Command在市场上获得积极反馈，推动了风险管理业务的管道增长 [12][20] 各个市场数据和关键指标变化 - 国际市场收入同比增长17%，占总收入的近四分之一 [30] - 北美市场的销售周期延长，特别是大型交易的批准流程变得更加复杂 [10][29] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司专注于创新，提供世界级的检测响应体验，扩大合作伙伴生态系统以实现规模化和高效的需求生成 [15][18] - 公司计划加速云安全的采用，将云安全能力整合到更广泛的平台中 [20] - 公司在安全操作领域的集中整合策略被认为是其竞争优势 [65] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 管理层对未来的展望持谨慎乐观态度，预计2025年ARR增长率将保持平稳或略有加速 [26][91] - 管理层指出，客户预算的动态变化和销售周期的延长对新ARR产生了压力 [10][29] 其他重要信息 - 公司在第三季度的自由现金流为3900万美元，较上季度的2900万美元有所增加 [32] - 公司计划继续在产品和服务体验上进行投资，同时在销售和市场营销方面采取更为谨慎的策略 [15][27] 问答环节所有提问和回答 问题: 关于Command平台的内部动态 - 管理层表示，尽管外部反馈良好，但内部的组织结构调整尚未完全反映在销售结果上，销售周期的延长主要是由于大型交易的复杂性 [38][40] 问题: 关于ARR每客户的增长 - 管理层指出，购买整合产品的客户的平均ARR约为15万美元，约10%的客户基础使用整合产品 [42][43] 问题: 关于2025年的初步展望 - 管理层预计2025年ARR增长率将保持平稳或略有加速，主要基于当前的需求生成趋势 [26][91] 问题: 关于销售周期的延长 - 管理层表示，销售周期的延长主要是由于大型交易的复杂性，而不是由于合作伙伴的影响 [80][81] 问题: 关于联邦业务的进展 - 管理层提到，联邦业务正在稳步推进，但目前对新业务的影响不大 [82][83] 问题: 关于定价和捆绑策略的调整 - 管理层表示正在积极讨论灵活的融资和试用期等策略，以缓解客户在采用平台时的犹豫 [86]

Rapid7 (RPD) reported $214.65 million in revenue for the quarter ended September 2024, representing a year-over-year increase of 8%. EPS of $0.66 for the same period compares to $0.50 a year ago.The reported revenue compares to the Zacks Consensus Estimate of $210.05 million, representing a surprise of +2.19%. The company delivered an EPS surprise of +26.92%, with the consensus EPS estimate being $0.52.While investors closely watch year-over-year changes in headline numbers -- revenue and earnings -- and ho ...

Rapid7 (RPD) came out with quarterly earnings of $0.66 per share, beating the Zacks Consensus Estimate of $0.52 per share. This compares to earnings of $0.50 per share a year ago. These figures are adjusted for non-recurring items.This quarterly report represents an earnings surprise of 26.92%. A quarter ago, it was expected that this cybersecurity company would post earnings of $0.52 per share when it actually produced earnings of $0.58, delivering a surprise of 11.54%.Over the last four quarters, the comp ...

Exhibit 99.1 Rapid7 Announces Third Quarter 2024 Financial Results • Annualized recurring revenue ("ARR") of $823 million, an increase of 6% year-over-year • Total revenue of $215 million, up 8% year-over-year; Product subscriptions revenue of $206 million, up 8% year-over-year • GAAP operating income of $14 million; non-GAAP operating income of $44 million • Net cash provided by operating activities of $44 million; free cash flow of $39 million Boston, MA – November 6, 2024 – Rapid7, Inc. (Nasdaq: RPD), a ...

Annualized recurring revenue (“ARR”) of $823 million, an increase of 6% year-over-yearTotal revenue of $215 million, up 8% year-over-year; Product subscriptions revenue of $206 million, up 8% year-over-yearGAAP operating income of $14 million; non-GAAP operating income of $44 millionNet cash provided by operating activities of $44 million; free cash flow of $39 million BOSTON, Nov. 06, 2024 (GLOBE NEWSWIRE) -- Rapid7, Inc. (Nasdaq: RPD), a leader in extended risk and threat detection, today announced its fi ...

BOSTON, Oct. 10, 2024 (GLOBE NEWSWIRE) -- Rapid7, Inc. (NASDAQ: RPD), a leader in extended risk and threat detection, today announced that the company will release its third quarter 2024 financial results on Wednesday, November 6, 2024, after the financial markets close. The company will host a conference call that same day to discuss its results and business outlook at 4:30 p.m. Eastern Time. The call will be accessible by telephone at +1 888-330-2384 (toll-free) or +1 240-789-2701 with the event code 8484 ...

Maskot Summary I am positive on Rapid7, Inc. (NASDAQ:RPD). My summarized thesis is that the strategic shift to lean into channel partners and focus on selling an integrated product has worked out very well for RPD, with tangible improvements. The biggest challenge for RPD to accelerate growth is the poor macro environment that is impacting the entire industry. My view is that the economy will get better (likely with the upcoming rate cut), and this should give RPD the opportunity to accelerate growth if it ...