blackred Illumina, Inc. (NASDAQ:ILMN), the life sciences and tool company, is a company I’ve had my eye on for quite some time. I’ve never invested in this company before, and now might be the time to start a position. In this article, I will outline why I think it looks bullish. I will use technical analysis tools such as price action, volume, momentum, and relative strength to explain my reasoning. Chart 1 – ILMN Weekly with 30- Week Moving Average, Momentum, Volume, and Relative Strength StockCharts. ...

会议主要讨论的核心内容 - Illumina公司CEO Jacob Thaysen介绍了公司的愿景和增长战略 [5][6][7] - 公司CTO Steve Barnard介绍了公司的创新路线图 [49][50][51][52] - 公司CFO Ankur Dhingra分享了公司的财务前景 [88][89][90] 问答环节重要的提问和回答 - 关于Illumina是否承诺2025年实现两位数EPS增长 [130][131][132][133][134][135][136][137] - 关于Illumina未来是否会继续降低测序成本 [138][139][140][141][142] - 关于Illumina未来新产品的定价策略 [143][144][145] - 关于Illumina 5-Base基因组和综合基因组测序技术的特点和优势 [146][147][148][149][150][151] - 关于Illumina如何平衡研究和临床客户的需求 [221][222][223][224][225][226][227][228][229][230][231] - 关于Illumina未来R&D投入的分配和预期 [237][238][239][240][241][242][243][244][245]

-- Company poised to accelerate revenue growth into high single digits over next three years, enabled by core genomics portfolio -- Innovations to enable development of transformative applications using multiomics-- Illumina to offer higher quality insights to customers, helping them improve the overall end-to-end workflow experience and lower cost-- Delivering double digit to teens non-GAAP diluted earnings per share growth 2025-2027-- Illumina and the Broad Institute of MIT and Harvard announce new resear ...

Did you analyze how Illumina (ILMN) fared in its international operations for the quarter ending June 2024? Given the widespread global presence of this genetic testing tools company, scrutinizing the trends in international revenues becomes imperative to assess its financial strength and future growth possibilities.In the current era of a tightly interconnected global economy, the proficiency of a company to penetrate international markets significantly influences its financial health and trajectory of gro ...

文章核心观点 - 公司在第二季度的调整后每股收益超出市场预期,主要得益于GRAIL业务的贡献 [1][2][3] - 公司收入同比下降,但仍超出市场预期,主要由于核心业务收入增长 [4][6][7] - 公司毛利率和营业利润均有所改善,显示经营效率提升 [8][9] - 公司下调了2024年全年收入指引,反映宏观环境仍然充满挑战 [13][18] 公司业务表现 - 核心Illumina业务收入同比下降6%,但服务和耗材收入均有所增长 [6][7] - GRAIL业务收入同比增长31.8%,为公司贡献了2900万美元收入 [7] - 公司完成了GRAIL的剥离,并收购了Fluent Biosciences [16] - 公司在新技术和产品方面持续创新,如推出XLEAP-SBS化学试剂、TruSight Oncology 500 HT等 [15] 财务状况 - 公司现金和现金等价物为9.2亿美元,经营活动现金流为8000万美元 [10][11] - 公司预计2024年核心Illumina业务的非GAAP营业利润率将达到20.5%-21%,非GAAP每股收益为3.80-3.95美元 [14]

收入和利润 - 公司2024年上半年收入为21.88亿美元，同比下降3%[179] - 公司2024年上半年产品收入占总收入的82.4%，服务和其他收入占17.6%[185] - 公司2024年上半年毛利率为63.5%，相比2023年同期的61.3%有所提升[180] - 公司2024年上半年运营亏损为17.49亿美元，相比2023年同期的1.52亿美元大幅增加[181] - 公司2024年上半年有效税率降至-1.4%，而2023年同期为-38.5%[182] - 公司2024年上半年核心Illumina消耗品收入基本持平，为15.84亿美元[187] - 公司2024年上半年核心Illumina仪器收入下降至2.34亿美元，同比下降34%[187] - 公司2024年上半年核心Illumina服务和其他收入增加至3.3亿美元，同比增长10%[187] - 公司2024年上半年GRAIL服务和其他收入增加至0.55亿美元，同比增长31%[189] - 公司2024年第二季度总毛利率为62.2%，相比2023年同期的63.5%有所下降[191] - 核心业务Illumina在2024年第二季度的毛利润为7.43亿美元，较2023年同期的7.60亿美元下降了2%[190] - GRAIL在2024年第二季度的毛利润损失为1600万美元，较2023年同期的2400万美元减少了33%[190] - 公司2024年第二季度的总运营费用为23.58亿美元，较2023年同期的8.20亿美元增加了188%[199] - 公司2024年第二季度的净亏损为19.88亿美元，较2023年同期的2.34亿美元大幅增加了750%[209] - 公司2024年第二季度的有效税率下降至-0.6%，而2023年同期为-163.8%[210] - 公司2024年上半年净亏损为21.14亿美元[33] - 2024年第二季度和年初至今，公司总收入分别为11.12亿美元和21.88亿美元，相比2023年同期的11.76亿美元和22.63亿美元有所下降[59] - 公司收入按地区划分，美洲地区收入为12.43亿美元，欧洲地区收入为5.68亿美元，大中华区收入为1.53亿美元，亚太、中东和非洲地区收入为2.24亿美元[59] 财务状况和资产 - 公司2024年第二季度末现金、现金等价物和短期投资总额为9.94亿美元，其中约4.44亿美元由外国子公司持有[183] - 截至2024年6月30日，公司拥有约9.2亿美元现金及现金等价物，其中约4.44亿美元由外国子公司持有[215] - 公司总资产从2023年12月31日的1011.1亿美元减少到2024年6月30日的608.1亿美元[21] - 公司2024年6月30日的现金及现金等价物为9.2亿美元，相比2023年12月31日的10.48亿美元有所减少[21] - 公司2024年6月30日的短期投资为0.74亿美元，相比2023年12月31日的0.06亿美元有所增加[21] - 公司2024年6月30日的应收账款净额为6.41亿美元，相比2023年12月31日的7.34亿美元有所减少[21] - 公司2024年6月30日的存货净额为5.61亿美元，相比2023年12月31日的5.87亿美元有所减少[21] - 截至2024年6月30日，公司合同负债为3.05亿美元，其中短期部分为2.38亿美元，长期部分为6700万美元[64] - 非市场可交易股权证券的合计账面金额为2800万美元[66] - 风险投资基金的合计账面金额为1.89亿美元[67] - 总资产按公允价值计量的总额为9.44亿美元，总负债按公允价值计量的总额为1.94亿美元[70] - 定期债务的净账面金额为22.34亿美元[76] - 截至2024年6月30日，公司股票和激励补偿计划中仍有约540万股可供未来授予[86] - 限制性股票单位（RSU）和绩效股票单位（PSU）在2024年6月30日的未偿余额分别为468.5万股和45万股，加权平均公允价值分别为174.03美元和146.23美元[87] - 员工股票购买计划（ESPP）在2024年初至今发行了约0.3百万股，截至2024年6月30日，有约1260万股可供发行[96] 成本和费用 - 公司2024年上半年运营亏损为17.49亿美元，相比2023年同期的1.52亿美元大幅增加[181] - 公司2024年第二季度的总运营费用为23.58亿美元，较2023年同期的8.20亿美元增加了188%[199] - 核心业务Illumina的研发费用在2024年第二季度为2.41亿美元，较2023年同期的2.74亿美元下降了12%[195] - GRAIL的研发费用在2024年第二季度为8800万美元，较2023年同期的8900万美元略有下降[195] - 核心业务Illumina的销售、一般和管理费用在2024年第二季度为3.71亿美元，较2023年同期的6.56亿美元大幅下降了84%[202] - GRAIL的销售、一般和管理费用在2024年第二季度为9100万美元，较2023年同期的9100万美元持平[204] - 公司2024年第二季度的净亏损为19.88亿美元，较2023年同期的2.34亿美元大幅增加了750%[209] - 公司2024年6月30日的总成本和费用为31.37亿美元，相比2023年7月2日的15.38亿美元大幅增加[24] - 公司2024年第二季度和年初至今分别确认了7000万美元和1.65亿美元的先前递延收入[64] - 公司于2024年第二季度和年初至今分别确认了2300万美元和5200万美元的基于现金的股权激励费用[94] 债务和融资 - 公司于2024年6月17日签订364天延迟提款信贷安排，提供高达7.5亿美元的无担保定期贷款，当前利率为6.7%[217] - 公司于2022年12月发行了总额为10亿美元的债券，分别于2025年和2027年到期，利率分别为5.800%和5.750%[218] - 公司于2021年3月发行了总额为5亿美元的2031年到期债券，利率为2.550%[219] - 公司于2023年1月4日获得7.5亿美元的无担保五年期循环信贷安排，截至2024年6月30日无未偿还借款[220] - 公司因收购GRAIL而承担的或有对价负债的公允价值为1.31亿美元，其中1.3亿美元计入其他长期负债[221] -

财务数据和关键指标变化 - 公司第二季度核心业务收入为11亿美元,同比下降6%,环比增长3%,超出预期 [25][26] - 高通量测序耗材收入保持强劲,部分抵消了中通量仪器出货量下降 [25][26] - 第二季度核心业务非GAAP毛利率为69.4%,同比提升240个基点,主要得益于收入结构改善和运营效率提升 [33][34] - 核心业务非GAAP营业利润率为22.2%,超出预期,主要得益于收入超预期和成本控制 [34][35] - 核心业务非GAAP每股收益为1.09美元 [36] 各条业务线数据和关键指标变化 - 高通量测序耗材收入保持平稳,但总体测序量同比增长超40% [26][30] - 中通量测序仪器收入同比下降40%,主要受资本支出约束影响 [31] - 测序服务及其他收入同比增长7%,主要得益于战略合作伙伴收入增加 [32] 各个市场数据和关键指标变化 - 美洲地区收入相对平稳,欧洲下降5%,亚太地区(不含大中华区)下降8%,大中华区下降35% [11] - 中国市场仍然疲软,公司正在采取多项措施优化商业策略和合作关系 [100][101][102][103][104] 公司战略和发展方向及行业竞争 - 公司正在加快NovaSeq X系列产品的推广,已有469台X Plus机器安装,平均年度耗材拉动超过100万美元 [13][27] - 中通量产品线推出XLEAP-SBS化学试剂,已有60%的安装基础升级,但仍受资本支出约束影响 [15][16][110][111][112] - 公司正在优化组织架构,加强客户导向和运营效率,并计划在未来3年内实现2亿美元成本节约 [17][19][20][63][64][65] - 公司收购Fluent BioSciences,拓展单细胞分析能力,并将保持开放平台策略支持生态系统合作 [49][50][113][114] - 行业竞争仍然激烈,但公司认为自身在产品性能、工作流成本等方面保持优势 [91][92][107] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 整体经济环境仍存在不确定性,客户资本支出受限,公司采取更谨慎的指引 [10][38][39][40] - 但测序耗材业务保持良好增长,为未来恢复增长奠定基础 [54][55][56][57][58][59][60] - 公司将在下周的战略更新会上分享未来3年的发展愿景和财务展望 [51] 其他重要信息 - 公司已于6月完成GRAIL的剥离,现持有14.5%的少数股权 [21][22] 问答环节重要的提问和回答 问题1 **Vijay Kumar 提问** 询问NovaSeq X的价格过渡对收入的影响 [53][54][55][56][57] **Jacob Thaysen 和 Ankur Dhingra 回答** 解释NovaSeq X的价格过渡对收入的影响,包括体积占比、价格下降幅度等 [54][55][56][57][58][59] 问题2 **Doug Schenkel 提问** 询问未来一年收入增长的可能性 [68][69][70][71][72][73] **Jacob Thaysen 和 Ankur Dhingra 回答** 表示未来一年收入增长的可能性,但目前还有多方面不确定因素需要考虑 [69][70][71][72][73] 问题3 **Subhu Nambi 提问** 询问NovaSeq X在临床和研究客户中的应用情况 [86][87][88] **Jacob Thaysen 回答** 解释NovaSeq X在临床和研究客户中的应用情况,包括新老客户的使用情况和应用场景 [87][88]

For the quarter ended June 2024, Illumina (ILMN) reported revenue of $1.11 billion, down 5.4% over the same period last year. EPS came in at $0.36, compared to $0.32 in the year-ago quarter.The reported revenue represents a surprise of +1.31% over the Zacks Consensus Estimate of $1.1 billion. With the consensus EPS estimate being $0.12, the EPS surprise was +200.00%.While investors closely watch year-over-year changes in headline numbers -- revenue and earnings -- and how they compare to Wall Street expecta ...

Illumina (ILMN) came out with quarterly earnings of $0.36 per share, beating the Zacks Consensus Estimate of $0.12 per share. This compares to earnings of $0.32 per share a year ago. These figures are adjusted for non-recurring items.This quarterly report represents an earnings surprise of 200%. A quarter ago, it was expected that this genetic testing tools company would post earnings of $0.03 per share when it actually produced earnings of $0.09, delivering a surprise of 200%.Over the last four quarters, t ...

收入和利润 - 公司2024财年第二季度核心Illumina收入为10.92亿美元，同比下降6%[3] - 公司2024财年第二季度核心Illumina GAAP营业利润率为40.5%，非GAAP营业利润率为22.2%[3] - 公司2024财年第二季度核心Illumina GAAP稀释每股收益为0.41美元，非GAAP稀释每股收益为1.09美元[3] - 公司下调2024财年核心Illumina收入指引，预计同比下降2%至3%[3] - 公司提高2024财年核心Illumina非GAAP营业利润率指引至20.5%至21%[3] - 公司引入2024财年核心Illumina非GAAP稀释每股收益指引，范围为3.80至3.95美元[3] - 2024年第二季度总收入为11.12亿美元，相比2023年同期的11.76亿美元下降了5%[31] - 2024年第二季度净亏损为19.88亿美元，相比2023年同期的2.34亿美元大幅增加[31] - 2024年第二季度每股基本和稀释亏损均为12.48美元，相比2023年同期的1.48美元显著增加[31] - 2024年第二季度核心Illumina收入为10.92亿美元，相比2023年同期的11.59亿美元下降了6%[37] - 2024年上半年总收入为21.88亿美元，相比2023年同期的22.63亿美元下降了3%[36] - 2024年上半年核心Illumina收入为21.48亿美元，相比2023年同期的22.35亿美元下降了4%[37] - 公司报告了非GAAP稀释每股收益（EPS）为0.36美元，而去年同期为0.32美元[39] - 非GAAP净利润为5700万美元，相比去年同期的5000万美元有所增长[40] - 核心Illumina的非GAAP稀释每股收益为1.09美元，较去年同期的0.41美元大幅增长[41] - 核心Illumina的非GAAP净利润为3.29亿美元，显著高于去年同期的1.35亿美元[42] - 非GAAP毛利率为69.4%，相比去年同期的68.0%有所提升[46] - 非GAAP营业利润为2.42亿美元，占收入的22.2%，而去年同期为4.42亿美元，占收入的40.5%[50] - 非GAAP其他净收入（支出）为负1300万美元，占收入的-1.2%，而去年同期为负3.41亿美元，占收入的-31.2%[51] - 非GAAP毛利率为67.0%，相比去年同期的65.5%有所提升[52] - 公司GAAP营业利润为5.58亿美元，占收入的26.0%[62] - 公司GAAP其他（费用）收入净额为-15.9%，占收入的-15.4%[63] - 公司GAAP营业利润为1.15亿美元，占收入的9.9%[55] - 公司GAAP其他（费用）收入净额为-300万美元，占收入的-0.3%[56] - 公司GAAP营业利润为2.57亿美元，占收入的11.5%[68] - 公司非GAAP营业利润为4.32亿美元，占收入的19.3%[68] - 公司GAAP其他净收入（费用）为负1900万美元，占收入的-0.9%[69] - 公司非GAAP其他净收入（费用）为负600万美元，占收入的-0.3%[69] - 公司GAAP税项为1200万美元，占收入的-0.6%[73] - 公司非GAAP税项为1600万美元，占收入的22.3%[73] - 公司GAAP税项为1.45亿美元，占收入的-163.8%[74] - 公司非GAAP税项为3300万美元，占收入的39.3%[74] - 公司GAAP税项为3500万美元，占收入的35.0%[75] - 公司非GAAP税项为5500万美元，占收入的24.2%[75] 现金流 - 公司2024财年第二季度自由现金流为4800万美元，去年同期为5800万美元[9] - 2024年第二季度经营活动产生的现金流量为8000万美元，相比2023年同期的1.05亿美元有所减少[33] - 2024年第二季度自由现金流量为4800万美元，相比2023年同期的5800万美元有所减少[34] 费用和支出 - 公司2024财年第二季度研发费用为3.25亿美元，销售、一般和管理费用为1.47亿美元[6] - 非GAAP研发费用为2.41亿美元，占收入的22.1%[47] - 非GAAP销售、一般和管理费用（SG&A）为2.75亿美元，占收入的25.2%[48] - 公司GAAP研发费用为4.79亿美元，占收入的22.3%[59] - 公司GAAP销售、一般和管理费用为3.96亿美元，占收入的18.5%[60] - 公司GAAP研发费用为5.32亿美元，占收入的23.7%[66] - 公司GAAP销售、一般和管理费用为6.56亿美元，占收入的29.4%[67] - 公司GAAP研发费用为2.74亿美元，占收入的23.6%[53] - 公司GAAP销售、一般和管理费用为3.71亿美元，占收入的31.9%[54] 资产和负债 - 公司总资产从2023年12月31日的101.11亿美元减少到2024年6月30日的60.81亿美元[29] - 公司总负债从2023年12月31日的15.7亿美元增加到2024年6月30日的22.08亿美元[30] 特殊项目 - 公司2024财年第二季度完成GRAIL的剥离，成立新的上市公司[3] - 公司2024财年第二季度GRAIL业务的无形资产和商誉减值为18.86亿美元[8]