MILWAUKEE, Jan. 17, 2024 /PRNewswire/ -- Associated Bank today announced the appointment of Steven Zandpour as the company's executive vice president, director of retail banking. In his new role, Zandpour will focus on consumer and small business growth across the company's major metropolitan markets. He will also lead Associated Bank's branch network, contact centers and other sales and service channels. "We are delighted to welcome Steven to Associated Bank," said executive vice president and head of cons ...

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贷款情况 - 2023年前9个月平均贷款额为294亿美元，较2022年同期增加39亿美元，增长15%[159] - 2023年前9个月商业和企业贷款的平均利息收入为546,210美元，较2022年同期的236,971美元增长了130.6%[165] - 2023年前9个月住房抵押贷款的平均利息收入为217,410美元，较2022年同期的177,906美元增长了22.2%[165] - 2023年前9个月汽车融资的平均利息收入为60,233美元，较2022年同期的17,837美元增长了237.3%[165] - 2023年前9个月存款的平均利息收入为43,611美元，较2022年同期的1,427美元增长了2950.4%[165] 资产和负债 - 2023年9月底，总资产为416亿美元，较2022年底增加了22亿美元，较2022年同期增加了36亿美元[176] - 2023年9月底，贷款为302亿美元，较2022年底增加了14亿美元，较2022年同期增加了24亿美元[176] - 2023年9月底，总存款为321亿美元，较2022年底增加了25亿美元，较2022年同期增加了29亿美元[176] - 2023年9月底，联邦基金购买和协议出售的证券为4.52亿美元，较2022年底减少了1.33亿美元，较2022年同期增加了1.75亿美元[176] 风险管理 - 公司的贷款组合通过借款人类型、行业组和市场区域广泛分散[184] - 在2023年9月30日，公司贷款组合中不存在超过总贷款敞口10%的重大集中风险[184] - 公司的贷款组合在借款人类型、行业群体和市场区域上广泛分散[184] - 公司的商业和企业贷款主要包括大型企业、中型企业、小型企业以及基于资产和设备融资的商业贷款[185] 贷款损失准备金 - 2023年9月30日的贷款损失准备金为$380,571，较2022年同期的$332,680增长了14.4%[216] - 贷款损失准备金占总贷款的比例为1.26%[216] - 贷款损失准备金占净损失的比例为8.6倍[216] 流动性风险管理 - 公司的流动性风险管理旨在确保公司有能力及时、成本有效地产生足够的现金或现金等价物，以满足存款人和借款人的现金流需求，并在到期时履行其其他承诺[225] - 公司在2023年9月30日的资产为416亿美元，较2022年年底增加了22亿美元，主要是由于贷款增长和可供出售证券的增加[237] - 公司在2023年前9个月的运营和融资活动中，运营活动产生的净现金为3.78亿美元，融资活动产生的净现金为19亿美元[237]

财务数据和关键指标变化 - 公司第三季度的净利息收益率下降9个基点至2.71% [28] - 公司第三季度的非利息收入增长2%,部分抵消了持续的净利息收入压力 [30] - 公司第三季度的净充销比率为25个基点,并增加了2200万美元的拨备,使拨备覆盖率保持在1.26%的水平 [13][41] 各条业务线数据和关键指标变化 - 公司的消费贷款和商业贷款均实现了净增长,其中汽车金融业务增长最快 [21][22][23] - 公司预计2023年全年贷款增长将在5%-6%之间,低于此前的预期 [23] 各个市场数据和关键指标变化 - 公司的中西部市场就业形势保持良好,失业率低于全国平均水平 [6] - 公司的优质零售客户在宏观不确定性中保持韧性 [7] 公司战略和发展方向及行业竞争 - 公司正在执行存款主导的贷款增长策略,通过客户关系建设和存款获取来实现这一目标 [7][11][16][20] - 公司正在制定第二阶段的战略计划,将在第四季度公布 [70][71][74][130] - 公司将继续保持对资产质量和费用管理的纪律,这将在当前的银行业环境中保持重要地位 [9][10] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 管理层认为行业资金成本压力已有所缓解,公司的净息差下降趋势有所放缓 [28][64] - 管理层预计2023年净利息收入将增长8%-10% [30] - 管理层表示将继续密切关注宏观经济环境,并对利率上升对资产组合的影响保持关注 [41] 问答环节重要的提问和回答 问题1 **Daniel Tamayo 提问** 询问公司非应计贷款的增加以及未来拨备和净充销的预期 [50][51] **Andy Harmening 回答** 表示非应计贷款的增加主要是正常化的迹象,未来拨备和净充销水平预计将保持相对稳定 [51] 问题2 **Jon Arfstrom 提问** 询问公司净息差何时可能触底 [61][62] **Derek Meyer 回答** 分析了导致净息差下降的因素,并表示随着存款成本上升压力的缓解以及贷款重新定价,净息差有望在未来一段时间内触底并反弹 [64][65] 问题3 **Brody Preston 提问** 询问公司是否会设定中长期的盈利目标作为第二阶段战略计划的一部分 [129] **Andy Harmening 回答** 表示公司正在与董事会讨论第二阶段战略计划的具体内容,将在本季度末前公布,但目前不方便透露具体的盈利目标 [130]

业绩总结 - 第三季度2023年ASB报告显示，可供普通股股东的净收入为8000万美元，每股普通股收益为0.53美元[7] - 预税、税前损失收入为1.25亿美元，税前收入为1.03亿美元[7] - 2023年第三季度，公司总贷款增长1%[11] - 年初至今，税前税前准备金收入同比增长20%[12] - 公司持续受益于资产收益率上升，同时资金成本的影响开始趋于稳定[13] - 公司继续将投资目标定在总资产的18%至20%[15] - 公司更新了2023年全年业绩展望，包括总贷款增长、净利息收入和非利息收入增长等方面的调整[23] - 2023年第三季度的税前税前收入为125亿美元[31] 用户数据 - 核心客户存款总额增长5.27亿美元，增长2%，总存款增长1.09亿美元[7] - 总贷款增长3.44亿美元，增长1%[7] - 平均季度贷款中，汽车金融领域增长稳定，达到了2.29亿美元[11] - 公司未受担保、未抵押的存款占总存款的22%，在2023年第三季度具有172%的流动性覆盖率[25] 未来展望 - 公司持续受益于资产收益率上升，同时资金成本的影响开始趋于稳定[13] - 公司更新了2023年全年业绩展望，包括总贷款增长、净利息收入和非利息收入增长等方面的调整[23] 新产品和新技术研发 - 2023年第二季度至第三季度，汽车金融平均贷款增长为2.3亿美元，住宅抵押贷款为1.06亿美元[28] 市场扩张和并购 - 公司将核心一级资本的上限提高至9.75%[18] 其他新策略 - 公司继续将投资目标定在总资产的18%至20%[15] - 公司未受担保、未抵押的存款占总存款的22%，在2023年第三季度具有172%的流动性覆盖率[25]

财务支出 - 2023年上半年，公司非利息支出为37.81亿美元，较上年同期增长7%[165] - 2023年上半年，人员支出为23.05亿美元，较上年同期增长6%[165] - 2023年上半年，技术支出为4.78亿美元，较上年同期增长12%[165] - 2023年上半年，FDIC评估费用为1.64亿美元，较上年同期增长56%[165] - 2023年上半年，所得税支出为5.1亿美元，较上年同期增长21.08%[167] - 公司2023年第二季度非利息支出为1.91亿美元，较第一季度增加了300万美元[265] - 公司2023年第二季度非利息支出为1.91亿美元，较2022年同期增加了900万美元[271] 资产和贷款增长 - 截至2023年6月30日，公司总资产为412亿美元，较2022年底增长5%[169] - 截至2023年6月30日，贷款总额为298.49亿美元，较2022年底增长4%[170] - 截至2023年6月30日，总存款为320亿美元，较2022年底增长8%[171] - 公司的总存款增加了24亿美元，较2022年底增长8%，较2022年6月增长12%[219] - 公司的资产和存款分别从2022年底增长了5%和8%[234] 贷款组合 - 公司的商业和工业贷款组合分布在各种不同行业中，没有超过总贷款敞口的2%[183] - 公司的商业和工业贷款主要包括大型企业、中型企业、小型企业和资产负债表和设备融资[181] - 公司贷款中，固定利率贷款占50%，浮动或可调利率贷款占50%[176] - 公司的商业和工业贷款风险主要受到一般经济条件的影响[184] - 公司的商业地产投资者贷款中，最大的贷款类型是多户住宅，占总商业地产投资者贷款曝光的34%[186] 流动性管理 - 公司的流动性管理旨在确保有足够的现金或等价物，以满足存款人和借款人的现金流需求，并及时、成本有效地满足其他承诺[221] - 公司维持多样化和易于获取的流动性来源，包括联邦储备银行和FHLB的信贷额度，BTFP，母公司商业票据计划等[224][225][226] - 公司的未保险和无抵押存款覆盖率分别为87%和114%[230] 利率敏感性 - 公司的EAR配置在2023年6月为资产敏感[239] - 公司的EAR敏感性分析显示，100个基点的利率上升将导致1.9%的EAR变化，200个基点的利率上升将导致4.0%的EAR变化[243] - 公司的MVE在2023年6月的即时利率变化中显示净资产价值下降8.8%[244] 净利润和净利息收入 - 公司2023年第二季度净利润为8700万美元，较2023年第一季度的1.03亿美元有所下降[262] - 公司2023年第二季度全税当量净利息收入为2.63亿美元，较第一季度下降了1600万美元，净利息率下降了27个基点至2.80%[263] - 公司2023年第二季度全税当量净利息收入较2022年同期增加了4200万美元，净利息率上升了9个基点至2.80%[268]

Associated Banc-Corp (NYSE:ASB) Q2 2023 Earnings Conference Call July 20, 2023 5:00 PM ET Company Participants Andrew Harmening - President and CEO Derek Meyer - CFO Patrick Ahern - Chief Credit Officer Conference Call Participants Daniel Tamayo - Raymond James Jared Shaw - Wells Fargo Securities Scott Siefers - Piper Sandler Terence McEvoy - Stephens Jon Arfstrom - RBC Capital Markets Brody Preston - UBS Chris McGratty - KBW Operator Good afternoon, everyone, and welcome to Associated Banc-Corp's Second Qu ...

业绩总结 - ASB报告2023年第二季度净收入可供普通股股东为8,400万美元，每股普通股收入为0.56美元[7][1] - 预税收入为1.11亿美元；税前税前利润为1.33亿美元[7][1] - 公司的总流动性来源覆盖了179%的未受保护、无抵押存款[28][1] 财务数据 - 总期末贷款增长642亿美元（+2%）[7][2] - 总期末存款增长17亿美元（+6%）[7][3] - 净利息收入为2.58亿美元（-6%）[7][4] - 净利息净差额为2.80%（-27个基点）[7][5] - 平均股本回报率为8.47%；平均有形普通股权益回报率为12.38%[7][6] - 贷款减值准备金为2,200万美元[7][7] - 非利息收入略有增加，其中抵押银行业务受到MSR估值的提振[18][8] - 服务费和存款账户费用呈现下降趋势，分别为$17和$15百万[18][9] - 非利息支出占平均资产比率连续第三个季度下降至1.89%[19][10] - 完全税当效率比率为61.5%，较之前季度有所改善[19][11] - 资本比率保持在目标范围内，TCE比率为12.22%[20][12] - 贷款损失准备金占总贷款的比例略有增加至1.26%[21][13] - 公司的总贷款为320亿美元[7][14] - 公司贷款总额为29849亿美元，商业和商业地产贷款占37.2%，消费者贷款占38.2%[32][15] 未来展望 - 关键信贷指标保持稳定，尽管宏观前景波动[22][16] - 公司的效率比率在2023年第二季度为56.96%，较上一季度有所提高[36][17]

公司财务表现 - 公司2023年第一季度平均贷款额为288.45亿美元，较2022年第一季度增长20%[150] - 公司2023年第一季度净利息收入为2.74亿美元，较2022年第一季度增长46%[151] - 公司2023年第一季度信贷损失准备金为1800万美元，较2022年第一季度的400万美元增加[152] - 公司2023年第一季度非利息收入为6200万美元，较2022年第一季度减少17%[153] - 公司2023年第一季度非利息支出为1.87亿美元，较2022年第一季度增长8%[154] - 公司2023年第一季度净利润为1.03亿美元，较2022年第一季度增长39%[155] - 公司2023年第一季度全税当量净利息收入为2.78亿美元，净利息率为3.07%[156] - 公司2023年第一季度平均贷款增长47亿美元，净利息收入增长8600万美元[157] - 公司2023年第一季度平均利息支出增加51亿美元，主要由于货币市场账户、网络交易存款和定期存款的增加[158] - 公司2023年第一季度所得税支出为2,700万美元，同比增长42%[163] 财务细节 - 非利息收入中，财富管理费下降至2,018.9万美元，同比下降10%[160] - 服务费和存款账户费用下降至1,299.4万美元，同比下降23%[160] - 资本市场净收入下降至508.3万美元，同比下降41%[160] - 投资证券收益净额增长至5.1万美元，同比增长143%[160] - 个人开支下降至1,164.2万美元，同比增长11%[162] - 技术支出下降至2,359.8万美元，同比增长10%[162] - FDIC评估费用增加至687.5万美元，同比增长35%[162] 贷款情况 - 公司贷款总额为29,207,072千美元，其中固定利率贷款占51%，浮动或可调利率贷款占49%[172] - 公司通过详细的贷款审批程序、全面的贷款管理和定期审查借款人的贷款和承诺来控制信用风险[175] - 公司贷款组合在借款人类型、行业群体和市场区域上广泛分散，不存在超过总贷款敞口10%的重大集中风险[176] - 商业贷款主要包括大型企业、中型企业、小型企业和资产负债表和设备融资[177] - 公司最大的商业和工业行业组曝险分别为房地产、公用事业和信贷中介和相关活动[178] - 商业和工业贷款的信用风险主要受一般经济条件的影响[179] 资产和负债 - 总资产达到407亿美元，较2022年底增长3%[165] - 贷款总额为292.1亿美元，较2022年底增长1%[166] - 公司在2023年3月31日和2022年12月31日分别拥有7300万美元和7600万美元的学生贷款[194] - 非表现资产总额为132,845,000美元，其中包括非应计贷款、OREO和被回收资产[195] 风险管理 - 公司通过评估多个因素来确定贷款准备金的适当性，包括具体贷款情况、历史损失经验、潜在问题贷款水平等[204] - 公司对贷款组合进行了分段计算ACL，包括对受批评贷款池和非受批评贷款池进行风险评级[205] - 公司在2023年3月31日的LIBOR参考利率衍生合约名义金额为44亿美元，用于满足客户需求[243] 资本情况 - 公司资本比率在监管最低要求之上，资本充足[249] - 公司股东权益占总资产比例为10.14%，资产回报率为1.06%[252]

Associated Banc-Corp (NYSE:ASB) Q1 2023 Earnings Conference Call April 20, 2023 5:00 PM ET Company Participants Andrew Harmening - President and Chief Executive Officer Derek Meyer - Executive Vice President and Chief Financial Officer Patrick Ahern - Executive Vice President, Chief Credit Officer and Chicago Market President Conference Call Participants Jared Shaw - Wells Fargo Securities, LLC Daniel Tamayo - Raymond James & Associates, Inc. Terence McEvoy - Stephens Inc. Brody Preston - UBS Jon Arfstrom - ...