业绩总结 - 公司2023年Q4实现营业收入576.8亿元，同比增长7.7%[1] - 公司2024年Q1实现营业收入154.3亿元，同比增长19.5%[1] - 公司2023年每10股派发现金红利3.5元，对应股利支付率为32.1%[3] - 公司2023年每股净资产为8.64元，近12个月最高/最低价为17.17/10.72元[3] - 公司2024/2025/2026年预计归母净利润分别为42.1/50.6/59.7亿，对应PE分别为13.0/10.8/9.2X，维持“买入”评级[4] 用户数据 - 公司2023年Q4件量同比增长28.9%，份额稳步提升，但单票利润有所下滑[1] - 公司2024年Q1件量同比增长24.9%，保持较高速增速，行业价格竞争相对温和，盈利韧性展现[1] 未来展望 - 公司2026年预计营业总收入为83634百万元，较2023年增长45.1%[10] - 2026年预计净利润为6059百万元，较2023年增长61.6%[10] - 2026年预计每股收益为1.73元，较2023年增长60.2%[10] - 预计2026年市盈率为9.16，较2023年下降37.6%[10] - 预计2026年总资产周转率为1.37，较2023年略有增长[10] 风险提示 - 行业价格竞争加剧、宏观需求修复不及预期、人工及油价成本上行是公司面临的风险[5][6][7]