业绩总结 - 公司24年Q1收入为5.49亿元，同比增长10.4%；归母净利为0.82亿元，同比增长112.1%[1] - 公司23年度分红率达到68%，归属于上市公司股东的净利润比例为68.01%[1] - 2026年预计公司营业收入将增长至3399.64百万元，较2022年增长44.6%[2] - 2026年公司净利润预计为423.35百万元，较2022年增长61.9%[2] 业绩指标 - 公司24年Q1毛利率为29.3%，同比增长7.0个百分点；净利率为15.0%，同比增长7.2个百分点[1] - 公司的ROE预计在2026年达到14.60%，较2022年增长4.08个百分点[2] - 公司的净利率预计在2026年达到12.46%，较2022年增长1.34个百分点[2] 风险提示 - 天风证券可能会根据不同假设和标准，采用不同的分析方法，对市场评论和交易观点进行口头或书面发表[7] - 天风证券可能持有本报告中提及公司所发行的证券并进行交易，也可能为这些公司提供各种金融服务，存在潜在利益冲突[8] - 天风证券对股票和行业的投资评级分为买入、增持、持有、卖出、强于大市、中性、弱于大市等级别[9]