业绩总结 - 公司24Q1实现营收3.87亿元，同比增长21.71%[1] - 公司预计24-26年实现EPS分别为2.37、3.35、4.71元/股，给予公司55倍PE估值，合理价值130.30元/股，给予“买入”评级[2] - 2026年乐鑫科技的营业收入预计将增长23.6%[3] - 2026年乐鑫科技的ROE预计将达到13.8%[3] 公司业务 - 芯片业务营收占比提升至42.7%，综合毛利率提升至41.93%[2] 评级与声明 - 广发证券对股票的评级分为买入、持有和卖出三种[5] - 广发证券对公司的评级分为买入、增持、持有和卖出四种[6] - 广发证券股份有限公司具备中国证监会批复的证券投资咨询业务资格[8] - 报告声明投资者应独立作出投资决策，不应仅依据本报告内容[11] - 研究人员声明报告内容反映个人观点，不代表广发证券立场[12] - 报告提到研究人员报酬标准取决于多种因素，包括研究质量和工作量[13] - 广发证券声明报告仅面向授权客户发送，不对外公开发布[14] - 报告提醒投资涉及风险，过去业绩不保证未来表现[15] - 广发证券声明报告内容仅供参考，不构成证券买卖出价或询价[16] - 广发证券可能发出与本报告不一致的其他报告，不代表公司立场[17] - 报告提到广发证券与所述公司在过去12个月内没有投资银行业务关系[19] - 未经广发证券事先书面许可，不得擅自复制、转载报告内容[20] - 报告提醒识别风险，发现价值，阅读免责声明[21]