业绩确认向上拐点,化学品水运龙头持续扩张

财务数据 - 公司2024年一季度营业收入为3.86亿元,同比增长13.64%[1] - 公司2024年预计营业收入为1.623亿元,归母净利润为3.17亿元,每股收益为1.13元[3] - 2026年预测的营业收入为2204百万元,较2022年增长了181.6%[13] - 2026年预测的每股净资产为11.01元,较2022年下降了45.8%[13] - 2026年预测的ROE为15%,较2022年增长了47.3%[13] 业务展望 - 公司内贸化学品运力持续扩张,市占率已达14.2%[1] - 公司计划投入3艘不锈钢化学品船,预计运力规模为3.8万载重吨[1] - 公司外贸业务有望成为第二增长点,运力规模为9.72万载重吨[1] - 公司具备明显优势,有望随景气度提升逐步体现[1] 投资评级 - 考虑到国内化学品产业链开工率低位,业绩预测由3.7/4.7亿元下调至3.2/4.0亿元,维持“买入”评级[2] - 公司的市盈率预计为13.5/10.9/9.4X,维持“买入”评级[3] - 国信证券对该公司的投资评级为"买入"[15]