业绩总结 - 安井食品2023年实现营收140.45亿元，同比增长15.29%[1] - 2023年净利润为14.78亿元，同比增长34.24%[1] - 2024年一季度实现营收37.55亿元，同比增长17.67%[1] - 2024年一季度净利润为4.38亿元，同比增长21.24%[1] - 2023年速冻面米制品/肉制品/鱼糜制品/菜肴制品分别实现营收25.4/26.3/44.1/39.3亿元，同比增长5.4%/10.2%/11.8%/29.8%[1] - 2023年销售/管理/研发费用率分别为6.6%/2.7%/0.7%，同比下降0.6/-0.1/-0.1pct[1] 未来展望 - 预计安井食品2024-2026年的收入分别为158.8/174.8/191.3亿元，净利润分别为16.7/19.0/21.1亿元[2] - 2026年预计营业收入将达到19,130.3百万元，较2022年增长57.1%[3] - 2026年预计净利润将达到2,110.4百万元，较2022年增长91.1%[3] - 2026年预计EPS为7.20元，较2022年增长91.1%[3] - 2026年预计ROE为13.1%，较2022年增长3.7个百分点[3] - 2026年预计P/S比为1.3，较2022年下降0.7个百分点[3] 投资评级 - 买入评级表示未来6个月的投资收益率领先沪深300指数15%及以上[4] - 增持评级表示未来6个月的投资收益率领先沪深300指数5%至15%[4] - 中性评级表示未来6个月的投资收益率与沪深300指数的变动幅度相差-5%至5%[4] - 减持评级表示未来6个月的投资收益率落后沪深300指数5%至15%[4]