业绩总结 - 平安银行2024Q1营收增速为-14%，但净利润同比增长2.3%较预期更为积极[1] - 平安银行2024Q1的归母净利润同比增长2.3%[4] - 平安银行2024Q1的总资产同比增长2.5%[4] - 平安银行2026年的净利息收入预计为112,103百万元，较2021年增长5.57%[3] - 公司的净利润预计在2026年达到54,321百万元，较2021年增长8.17%[3] 资产质量 - 资产质量延续23Q4状态、整体保持平稳，24Q1末对公、零售贷款不良率分别较年初上升3bp、4bp[2] - 平安银行2024Q1的不良率为1.07%[4] - 平安银行的不良贷款率在2026年预计为1.01%，呈现稳定的趋势[3] - 平安银行的不良贷款余额在2026年预计为40,230百万元，较2021年有所增长[3] 财务指标 - 平安银行的P/E比率预计在2026年为4.03，较2021年有所下降[3] - 公司的股息收益率在2026年预计为5.24%，较2021年有所增长[3] - 平安银行的核心资本充足率在2026年预计为16.47%，较2021年有所增加[3] - 公司的净资产收益率在2026年预计为10.46%，呈现稳定的水平[3] 贷款情况 - 零售贷款规模连续三个季度下降，Q1较年初减少了5%，结构调整力度持续加大[2] - 平安银行2024Q1的贷款占总资产比例为59.3%[4] - 平安银行2024Q1的零售存款占总存款比例为36.4%[4] 股票评级 - 评级说明中，增持表示相对沪深300指数涨幅15%以上，谨慎增持表示涨幅介于5%～15%之间[14] - 投资建议的比较标准分为股票评级和行业评级，中性评级指涨幅介于-5%～5%之间，减持表示下跌5%以上[14] - 以报告发布后的12个月内的市场表现为比较标准，相对同期沪深300指数涨跌幅为基准[14]