业绩总结 - 公司2023年度实现营业收入39.30亿元，同比增长28.97%[1] - 公司2023年度综合毛利率为73.15%，同比增长2.65个百分点[1] - 公司国内收入达26.01亿元，同比增长25.53%；国内主营业务毛利率为76.91%[1] - 公司海外收入达13.19亿元，同比增长36.16%；海外主营业务毛利率为65.73%[1] - 公司预计2024-2026年营业收入分别同比增长27.1%、25.2%、24.9%；归母净利润分别同比增长26.0%、25.3%、24.0%[6] - 公司ROIC分别为71.63%、72.12%、81.91%、103.12%、101.20%[8] - 2026年公司预计营业收入将达到7811.7百万元，较2022年增长156.3%[9] - 2026年公司预计净利润将达到3238.0百万元，较2022年增长143.9%[9] - 2026年公司预计ROE将达到26.4%，较2022年增长27.9%[9] - 2026年公司预计PE(X)为16.1，PB(X)为4.3，P/S为6.7[9] - 2026年公司预计CAGR为25.1%，PEG为0.6[9] 评级展望 - 买入评级表示未来6个月的投资收益率领先沪深300指数15%及以上[10] - 中性评级表示未来6个月的投资收益率与沪深300指数的变动幅度相差-5%至5%[10] - 风险评级A表示未来6个月的投资收益率的波动小于等于沪深300指数波动[10]