报告公司投资评级 - 报告给予公司"买入"评级 [1] 报告的核心观点 公司业务表现 - 公司2024年-2026年营业收入预计将从25,822百万元增长至40,674百万元,年复合增长率为20.0%-30.2% [1] - 公司2024年-2026年EBIT预计将从19,807百万元增长至31,118百万元,年复合增长率为33.6%-21.1% [1] - 公司2024年-2026年自由现金流预计将从3,852百万元增长至6,394百万元,年复合增长率为39.6%-23.5% [1] 公司估值 - 公司2024年-2026年预计市盈率(P/E)将从17.9下降至10.8倍 [1] - 公司2024年-2026年预计市净率(P/B)将从2.7下降至1.9倍 [1] - 公司2024年-2026年预计EV/EBITDA将从66倍下降至48倍 [1] 公司财务指标 - 公司2024年-2026年预计ROE将从14.9%提升至17.2% [1] - 公司2024年-2026年预计ROIC将从14.5%提升至16.9% [1] - 公司2024年-2026年预计净负债率将从2.6下降至3.0倍 [1] 行业分析 - 行业整体呈现良好发展态势,未来几年保持较高增速 [1][2]