新能源助力2023年业绩成长,Q4单季度毛利率提升明显
斯达半导(603290) 国投证券·2024-04-08 00:00
业绩总结 - 公司2023年实现营收36.63亿元,同比增长35.39%[1] - 公司2023年实现归母净利润9.11亿元,同比增长11.36%[1] - 公司2023年Q4单季度实现营收10.44亿元,同比增长25.62%[1] - 公司2023年Q4单季度毛利率达40.47%,环比提升3.88个百分点[1] 未来展望 - 公司预计2024年-2026年的收入增速分别为31.28%、27.11%、26.15%[3] - 公司2023年每股净资产为33.56元,2026年预计达到58.33元[3] - 公司2023年净利润率为24.9%,2026年预计达到22.4%[3] 新产品和新技术研发 - 公司是国产IGBT龙头厂商,积极布局SiC MOSFET打造第二增长曲线[2] 市场扩张和并购 - 公司2023年海外子公司收入快速增长,欧洲业务同比增长226.66%[2] - 公司2026年预计营业收入将达到7710.6百万元,较2022年增长185.5%[4] 其他新策略 - 公司维持买入-A的投资评级,6个月目标价为161元[2] - 公司评级体系包括收益评级和风险评级,分别对未来6个月的投资收益率和波动进行分类[5]