业绩总结 - 公司2023年全年实现营业收入802.2亿元，同比增长10.8%[1] - 公司2023年归母净利润为31.9亿元，同比下降19.4%[1] - 公司2023年毛利率为15.3%，较去年下降5.1个百分点，导致毛利润同比下滑17.2%[2] - 公司2023年合同销售金额达1420亿元，同比增长13.6%，其中广州市场表现稳定，销售金额达613亿元，同比增长15.3%[2] - 公司通过多元增储模式在多个城市新增28个项目，总建面491万方，新增可售货值约1300亿元[2] 未来展望 - 公司预计未来业绩能实现持续增长，调整2024/2025年归母净利润至35.7/39.3亿元，新增2026年归母净利润预测为43.1亿元[4] - 公司股票现价对应PE估值为4.6/4.1/3.8倍，维持“买入”评级[4] 财务数据 - 2026年主营业务收入预计为1083.15百万人民币，增长率为6.8%[5] - 2026年净利润预计为6531百万人民币，净利率为4.0%[5] - 2026年每股收益预计为1.07元[5] - 2026年每股净资产预计为14.65元[5] - 2026年每股股利预计为0.60元[5] - 2026年净资产收益率预计为7.31%[5] - 2026年总资产收益率预计为0.94%[5] - 2026年投入资本收益率预计为2.89%[5] - EBIT利息保障倍数2026年预计为16.9[5] - 资产负债率2026年预计为75.69%[5]