并购与合作 - 公司拟以6.24亿美元现金收购晟碟半导体80%股权[1] - 公司与西部数据强化合作，拓展存储及运算电子版图[7] - 西部数据与铠侠合并谈判有望重启，合并成功后市场份额将与三星相近[8] 财务数据 - 晟碟2022年和2023年上半年营收分别为34.98亿元和16.05亿元，净利润分别为3.57亿元和2.22亿元[3] - 考虑到并购交割日期尚未确定，维持2024-2025年盈利预测：预计营收343.76、391.78亿元，归母净利润25.31、33.58亿元[4] - 公司预计2024-2025年营收将分别达到343.76亿元和391.78亿元，归母净利润分别为25.31亿元和33.58亿元[10] 市场趋势 - 根据WSTS预测，2024年全球存储芯片市场规模将达到1300亿美元，其中NAND闪存约占40%左右[2] - 根据WSTS统计，2024年存储芯片市场规模将达到1300亿美元，NAND闪存芯片规模约占40%[7] - 根据Trendforce统计，西部数据以16.9%的市场份额位列全球第三大NAND闪存芯片品牌厂商[8] 未来展望 - 当前股价对应2024年21.6倍PE、1.95倍PB，维持“买入”评级[10] - 2025年预计营业收入将达到39178百万元，较2021年增长28%[12] - 2025年预计每股净资产将达到17.32百万元，较2021年增长47%[12] - 2025年预计企业自由现金流将为2598百万元，较2021年增长6%[12]