业绩总结 - 公司23年业绩符合预期，预计实现营业总收入16.51亿元，归母净利润5.36亿元，同比增长分别为35.79%和49.61%[1] - 惠泰医疗2025年预计营业收入占比将保持在35.9%左右[2] - 惠泰医疗2025年预计净利率将稳定在30.5%左右[2] - 惠泰医疗2025年预计ROE将达到28.6%[2] - 惠泰医疗2025年预计ROIC将达到24.9%[2] - 公司的每股净利润从195元增长到929元[4] - 公司的P/E比率从89.78下降到29.71[4] 市场扩张和并购 - 公司持续深化开拓国内及海外市场，通过带量采购实现快速医院覆盖和渗透，海外市场对产品认可度不断提升，核心竞争力增强[1] 评级和展望 - 预计23-25年EPS分别为7.98元/股、10.44元/股和14.12元/股，给予公司24年PE 42X，对应合理价值438.28元/股，维持“买入”评级[1] - 报告中指出，买入评级意味着预期未来12个月内，股价表现强于大盘10%以上[5] 报告相关 - 广发证券股份有限公司的研究团队包括来自不同背景和专业领域的分析师，如上海财经大学、中山大学、哥伦比亚大学等[3] - 广发证券（香港）经纪有限公司持有香港证监会批准的证券提供意见牌照，受香港证监会监管[8] - 广发证券（香港）与研究报告所述公司在过去12个月内没有投资银行业务关系[18]