公司报告| 季报点评 证券研究报告 2024 年 11 月 06 日 投资评级 在业 银行/国有大型银行 II 6个月评级 买入(维持评级) 当前价格 5.32 元 目标价格 6.48 元 邮储银行 ( 601658 ) 营收持续正增长,归母净利润增速转正 事件: 邮储银行发布 24 年三季度财报。 24 年前三季度企业实现营收约 2603.49 亿元，归母净利润约 758.18 亿元，YoY+0.22%;不良率 0.86%，不良 拨备覆盖率 301.9%。 营收持续正增长,利息净收入稳定支撑利润空间,拨备前利润边际降幅企 稳,归母净利润增速由负转正。2024年前三季度,邮储银行实现总营收约 2603.49 亿元,其中利息净收入 2149.47 亿元,同比上升 1.46%,增速 环比微降 0.37pct;非息净收入为 454.02亿元,同比下降 5.95%,环比 降幅收窄 1.57pc。前三季度拨备计提释放了约 22 亿元的利润空间,助力 企业归母净利润增速由负转正，24Q1、24H1、24Q1−3 归母净利润增速 分别为-1.35%、-1.51%和 0.22%。受央行下调 LPR 及房贷利率政策影 响,20 ...