报告评级和核心观点 - 报告维持工商银行"买入"评级 [14] - 报告认为工商银行近年来持续推进"扬长补短、固本强基"战略布局,并深入推进GBC+（政务、产业、个人服务）基础性工程,同时积极发挥大行"头雁"作用,投融资总量保持稳健增长 [14] 营收和盈利情况 - 2024年前三季度,工商银行实现营业收入6264亿元,同比下降3.8%;归母净利润2690亿元,同比增长0.1% [4] - 营收增速降幅收窄,盈利增速回正,经营韧性增强 [5] - 净利息收入同比下降4.9%,降幅较上半年收窄1.9个百分点;非息收入同比基本持平,降幅较上半年收窄3.5个百分点 [5] 资产负债情况 - 生息资产同比增速较上季末提升0.4个百分点至8.4%;其中贷款、金融投资、同业资产同比增速分别为9%、15.8%、-5.9% [6] - 存款维持低速增长,定期化趋势延续,3季度定期存款增量同比多增761亿元 [7] - 净息差1-3季度录得1.43%,较上半年持平 [8] 资产质量和资本充足率 - 不良贷款率1.35%,较上季末持平;拨备覆盖率220.3%,较上季末略升1.9个百分点 [13] - 风险加权资产同比增速较上季末小幅提升0.5个百分点至4.1%;资本充足率19.25%,较上季末上升9个百分点 [13]