报告公司投资评级 - 维持"买入"评级 [3] 报告的核心观点 - 公司前三季度营收和利润均实现稳健增长,营收同比增长12.93%,归母净利润同比增长93.01% [1] - 公司电子凭证业务有序推进,包括非公司承建预算管理一体化的省份,也有越来越多的用户采纳并应用公司的电子凭证全流程电子化解决方案 [2] - 预算管理一体化2.0全国所有的省级财政已启动,公司深度参与并服务的财政部+11个省份已在开展预算管理2.0的改革升级工作 [3] 财务数据总结 - 2024-2026年营收预测分别为23.66/28.58/34.04亿元,较上次预测下调24%-30% [3] - 2024-2026年归母净利润预测分别为4.04/5.07/6.37亿元,较上次预测下调13%-20% [3] - 公司当前市值对应PE分别为32x/25x/20x [3] 风险提示 - 无 [无]