报告公司投资评级 - 公司维持"买入"评级 [3] 报告的核心观点 - 公司2024年三季度业绩超预期,主要来自水电和供电板块的利润增长 [1] - 公司海上风电首批项目有望年底投产,未来海上风电规划较大,成长性高 [1] - 政策支持公司重组并购,集团有望将体内优质电力资产注入上市公司 [3] 公司财务数据总结 - 2024-2026年公司归母净利润预测分别为1.94、3.95、6.34亿元,同比增长率分别为11590%、104%、60.7% [3] - 公司2024-2026年营业收入预测分别为4032.29、5319.84、6583.82百万元,同比变化分别为-75.88%、31.93%、23.76% [5] - 公司2024-2026年毛利率预测分别为20.97%、30.68%、36.62% [5] - 公司2024-2026年ROE预测分别为6.21%、11.63%、16.52% [5]