报告公司投资评级 - 维持"买入"评级 [4] 报告的核心观点 - 公司3Q24实现营收9.11亿元,同比增长51.36%,创历史单季度新高 [4][5] - 归母净利润1.69亿元,同比增长221.68%,略高于预告中值 [4] - 毛利率持续改善,达到37.34%,同比提升1.26个百分点 [5] - 公司在AIoT行业份额持续增长,尤其是在汽车电子、工业、消费等市场 [4][6] - 上调2024-2026年营收和净利润预测,给予目标价106.1元 [7] 分产品线总结 - RK3588系列作为旗舰产品,在汽车电子、边缘计算、电子大屏等市场拉动出货量持续提升 [5] - 公司今年推出的新产品RK3576、RK2118、RV1103B等已陆续导入头部客户并形成新增量 [7] - 公司将凭借更加完善的产品目录,继续围绕汽车电子、机器视觉、工业及机器人、教育办公及消费电子等重点领域加强市场推广 [6]