报告公司投资评级 - 报告给予公司"持续关注"的投资评级 [1] 报告的核心观点 业绩符合预期 - 24年前三季度实现营收10.42亿元,同比增长3.52%;归母净利润为2.25亿元,同比增长7.08% [1] - 24Q3营收3.45亿元,同比下降7.58%;归母净利润0.81亿元,同比增长0.97% [1] - 业绩符合预期,主要受自动化产线基数高和商用车下游销量波动影响 [1] 未来发展前景看好 - 丝杠导轨实现机床应用,后续有望实现更多机床、人形机器人、新能源汽车客户突破 [1] - 行星滚柱丝杠关键工艺所需国产化设备合作开发有序推进,为明年批量供货做好了技术和设备储备 [1] 财务数据分析 营收情况 - 24年前三季度营收10.42亿元,同比增长3.52% [1] - 24Q3营收3.45亿元,同比下降7.58% [1] 利润情况 - 24年前三季度归母净利润2.25亿元,同比增长7.08% [1] - 24Q3归母净利润0.81亿元,同比增长0.97% [1] 盈利预测 - 预计24-26年营收分别为14.60/18.48/23.01亿元,归母净利润分别为3.09/3.68/4.53亿元 [3]