报告公司投资评级 - 报告给予公司"买入"评级,维持6个月评级 [1] 报告的核心观点 - 公司与北京四中呼和浩特分校签署合作协议,推动双方在智慧教育全场景方面的合作,对公司启鸣达人公司在人工智能赋能教育的深度开发能力具有积极意义 [1] - 公司旗下启鸣公司推出的AI智习室可以帮助学生精准提分、解决个性化补弱需求、快速筛选学习资源、建立学习目标和信心等 [1] - 公司目前已发展成为办学成果丰硕、社会价值显著的综合教育服务提供者,拥有近60所天立学校遍布全国18个省市 [1] 财务数据总结 - 预计公司FY24-26年收入分别为32亿、46亿、62亿人民币 [2] - 预计FY24-26年调后归母净利分别为5.9亿、8亿、11亿人民币 [2] - 预计FY24-26年EPS分别为0.28元、0.38元、0.52元人民币/股 [2] - 对应PE分别为15.9、11.6、8.5 [2]