报告公司投资评级 - 给予"买进"评级 [4] 报告的核心观点 - 3Q24公司营收创历史新高,同比增长24%-26%,净利润同比大幅增长515%-570% [4] - 公司在高端智能手机市场的产品导入及汽车市场自动驾驶应用的持续渗透,带动营业收入和毛利率显著增长 [4] - 预计公司2024-2026年净利润将分别达到33.9亿元、45亿元和56.2亿元,同比增长510%、33%和25% [4] 公司投资价值分析 - 公司发布OV50系列产品后,凭借超高速对焦能力和高动态范围成功获得国内主要终端品牌的份额 [4] - 随着公司研发节奏的加快,产品竞争力将进一步提升 [4] - 目前股价对应2026年PE为19倍,估值合理 [4] 财务数据总结 - 2022-2026年营业收入将从20078百万元增长至43563百万元,年复合增长率达到21.5% [7] - 2022-2026年净利润将从990百万元增长至5622百万元,年复合增长率达到54.8% [7] - 2022-2026年每股收益将从0.81元增长至4.63元,年复合增长率达到54.8% [6] 主要股东情况 - 公司第一大股东为虞仁荣,持股比例为29.52% [1] - 机构投资者和一般法人合计持股比例达到36.5% [3] 产品及业务结构 - 公司主要从事半导体设计和元器件代理销售业务 [2]