报告公司投资评级 - 公司维持"买入"评级 [2] 报告的核心观点 - AI 驱动下光器件营收及毛利率双向增长,扩充产能加速进军海外 [1] - 持续投入研发的同时注重费用管控 [1] - 预计公司 2024-2026 年归母净利润分别为 2.5/3.3/4.0 亿元,对应 2024-2026 年 PE 分别为 24/18/15 倍,AI 时代公司有望厚积薄发 [2] 公司财务数据总结 - 2024 年营业收入预计为 11.74 亿元,同比增长 32.7% [3] - 2024 年归母净利润预计为 2.51 亿元,同比增长 62.1% [3] - 2024 年 EPS 预计为 1.11 元/股 [3] - 2024 年净资产收益率预计为 17.8% [3] - 2024 年 P/E 预计为 24.4 倍 [3] 公司股票信息 - 行业为通信设备 [4] - 前次评级为"买入" [4] - 2024年9月18日收盘价为26.99元 [4] - 总市值为61.30亿元 [4] - 总股本为2.27亿股,其中自由流通股占84.66% [4] - 30日日均成交量为6.73百万股 [4] 相关研究总结 - 2024年5月7日发布的《太辰光（300570.SZ）：Q1 符合预期,静待海外 AI 需求变化》 [6] - 2023年10月26日发布的《太辰光（300570.SZ）：汇兑影响 Q3 表现,光连接未来可期》 [6] - 2023年8月21日发布的《太辰光（300570.SZ）：中报符合预期,静待 AI 驱动高密度光互联放量》 [6]