[Table_Page] 公告点评|计算机 证券研究报告 [Table_Title] 中望软件（688083.SH） 股权激励目标凸显 3D 产品加速信心 [Table_Summary] 核心观点： 来测算，24-26 年，公司 3D 产品营收分别为 2.4 亿元、3.2 亿元和 4.1 亿元，对应的营收增速分别为 29.8%、29.9%和 30.0%，高于其定下的 公司整体营收增速目标。我们在 2023 年 11 月的策略报告《计算机行 业 2024 年投资策略：下游产业升级和国产替代需求共振、迭加 AI 应 用催化》以及 2024 年 4 月的深度报告《中望软件：格局优化，3D 产 品能力跃升加速成长》中多次提到公司 3D CAD 产品性能的跃升，及 对其后续商业化落地加速进展的前瞻判断。我们认为，此次激励计划定 下的业绩考核目标反映了公司对其 3D 产品性能持续提升后，应用场景 不断拓展，商业化加快落地的预期，符合我们此前判断。 盈利预测与投资建议。预计 24~26 年，公司营收分别为 10.36 亿元、 13.03 亿元、16.32 亿元。我们维持公司合理价值约为 126.78 元/股的 判断，对应 ...