公司投资评级 - 公司维持"买入"评级 [2] 报告的核心观点 - 公司签订9亿元（含税）重要合同,对未来业绩产生积极影响 [3] - 公司上半年业绩保持高速增长,但盈利能力略有下降 [4] - 国内产能过剩叠加全球本地化制造,设备出海成重要趋势 [5] - 预计2024-2026年公司营收和净利润将保持高速增长 [6] 公司投资评级及财务预测 - 公司维持"买入"评级,预计2024-2026年营收和净利润将保持高速增长 [6][7] - 2024-2026年营业收入预计为98.0、124.5、150.7亿元,同比增长55.5%、27.1%、21.0% [6] - 2024-2026年归母净利润预计为17.1、23.7、30.7亿元,同比增长36.5%、38.7%、29.3% [6] - 对应9月12日收盘价,公司市盈率为6.5、4.7、3.6倍 [6] 风险提示 - 我国及全球光伏需求增长不及预期 - 光伏行业产能过剩超预期 - 行业竞争加剧导致毛利率下降 - 资产和信用减值风险 - 新业务拓展不及预期 [7][18]