报告公司投资评级 - 维持"买入"评级 [3] 报告的核心观点 - 消费电子和半导体双驱动，AI浪潮推动公司加速成长 [1] 根据相关目录分别进行总结 营业收入稳步提升，净利润高速增长 - 2024年上半年，公司实现营业收入16.31亿元，同比增长16.21%；归母净利润1.54亿元，同比增长48.87%；扣非净利润1.34亿元，同比增长88.93% [1] - Q2单季度实现营收8.57亿元，同比增长24.46%；归母净利润0.60亿元，同比增长93.00%；扣非净利润0.45亿元，同比增长141.82% [1] 苹果秋季新品发布驱动消费电子设备需求 - 2024年上半年，随着人工智能（AI）技术的迅猛发展，消费电子终端产品在软件、硬件、产品形态与版本方面将持续迭代，手机组装订单大幅增长，AI手机对摄像头、传感器、声学零部件等要求更高，相关设备的市场空间将会带来设备升级的需求 [1] - 公司主要为苹果的手机、平板、智能穿戴等产线提供制造设备，包括零部件组装、检测等 [1] - 近日苹果秋季新品发布iPhone 16系列手机、Apple Watch Series 10手表、AirPods 4无线耳机，并为AirPods Max与Apple Watch Ultra 2带来新配色 [1] - 新品带来的设备与组装、检测需求，将提升公司消费电子的业务表现 [1] HBM设备积极导入客户，快速打开市场空间 - 公司在晶圆检测及量测设备细分领域，已成为Sumco、三星、协鑫、奕斯伟、中环半导体等境内外知名晶圆厂商晶圆检测量测设备供应商 [1] - 自收购日本OPTIMA以来，公司高效完成技术整合，持续拓宽在高端半导体领域的设备产品线和在HBM等新兴领域的应用，公司晶圆检测及量测设备正在快速打开国内市场空间，将经过业内头部客户验证的先进技术加速导入国内半导体厂商，助力国产晶圆检测设备占有率不断提升，有望受益HBM国产化 [2] 盈利预测 - 预测公司2024-2026年收入分别为54.73、67.00、80.52亿元，EPS分别为4.08、4.79、5.81元，当前股价对应PE分别为14、12、10倍 [3] - 随着消费电子的回暖以及HBM对半导体设备的驱动，公司将受益实现营收和利润的持续提升，维持"买入"投资评级 [3]