报告公司投资评级 - 公司维持"买入"评级 [4] 报告的核心观点 - 公司资产投放稳健,负债结构持续调整 [4] - 利差环比改善,主因负债成本下降 [4] - 双线拓客并行推进,资产质量稳步向好 [4] 公司经营情况总结 财务数据 - 2024年中报实现营业收入26.16亿元,同比增长8.47% [4] - 实现归母净利润14.34亿元,同比增长8.80% [4] - ROE（加权）为7.70%,同比下降0.29个百分点 [4] - 截至2024年中期末,总资产1330.49亿元,较2023年末增长10.95% [4] 资产负债情况 - 融资租赁资产净额1219.66亿元,较2023年末增长11.43% [4] - 其中清洁能源、工业装备板块资产余额分别增长17.26%、17.99% [4] - 基础设施板块资产余额降幅最大,较2023年末下降33.28% [4] - 付息负债余额1071.86亿元,较2023年末增长14.28% [4] - 其中短期借款、长期借款、拆入资金、应付债券分别较2023年末下降30.77%、增长15.12%、17.93%、1.33% [4] 经营情况 - 利息净收入25.66亿元,同比增长6.70% [4] - 租赁业务净利差3.68%,同比下降3个基点,但较2024年一季度增加5个基点 [4] - 不良率0.90%,同比下降1个基点 [4] - 拨备覆盖率431.22%,同比下降17.17个百分点 [4] - 拨备率3.89%,同比下降19个基点 [4]