报告公司投资评级 - 公司维持"推荐"评级 [3] 报告的核心观点 - 海外收入持续高增长,海外收入占比持续提升 [2] - 公司毛利率逐渐企稳回升 [3] - 公司精细化管理效果逐渐显现 [3] - 预计2024-2026年归母净利润分别为1.35、1.76、2.41亿元,同比增长22.8%、31.1%、36.7% [3] 财务指标总结 - 2024年营业总收入11.80亿元,同比增长8.1% [4] - 2024年归母净利润1.35亿元,同比增长22.8% [4] - 2024年每股收益1.48元 [4] - 2024年市盈率20倍,市净率1.3倍 [4] - 2024年资产负债率17.8% [4] - 2024年流动比率5.9,速动比率3.8 [4]