报告公司投资评级 - 报告维持"买入"评级 [3][4] 报告的核心观点 - 公司毛利率下滑是业绩承压的主要原因之一,多数板块毛利率出现下滑 [3] - 投资收益下滑和研发费用增加也导致利润下滑 [3] - 电源板块收入持续增长,但贸易板块收入大幅收缩 [3] - 生效订单增长明显,收入增长可期,煤电毛利率有望触底回升 [4] - 双碳目标下,公司业绩有望保持持续增长 [4] 公司财务数据总结 - 2024年上半年实现营业总收入334.57亿元,同比增长11.84% [3] - 2024年上半年实现归母净利润16.91亿元,同比下滑15.52% [3] - 2024年上半年实现扣非归母净利润16.34亿元,同比下滑10.16% [3] - 2024年二季度营业收入184.04亿元,同比增长21.09%;归母净利润7.86亿元,同比下滑20.04% [3] - 2024年预测营业总收入为66,758百万元,同比增长10.02%;归母净利润为3,617百万元,同比增长1.87% [6] - 2024年预测每股收益为1.16元,毛利率为17.86% [6]