报告公司投资评级 - 公司维持"推荐"评级 [1] 报告的核心观点 2024年二季度业绩情况 - 2024年二季度公司营业收入、归母净利润和扣非归母净利润环比均有所增长 [1] - 2024年二季度公司税金及附加、四费环比增加影响了业绩的释放 [1] 煤炭产销情况 - 2024年二季度公司煤炭产销量环比均有所增长,毛利率也环比有所抬升 [1][2] - 自产煤销量环比增长,售价上升、成本下降致毛利率环比提升 [2] - 贸易煤销量环比增长,但吨毛利下滑明显 [2] 未来产量预测 - 预计2024-2026年公司归母净利润分别为28.38/32.53/33.70亿元,对应EPS为1.43/1.64/1.70元/股,PE为8/7/7倍 [1][3] 根据目录分别总结 盈利预测与财务指标 - 2024-2026年公司营业收入、归母净利润、每股收益等指标的预测数据 [3] - 2024-2026年公司估值指标如PE、PB、EV/EBITDA、股息收益率等 [3][6] 资产负债表 - 2023-2026年公司资产负债表主要项目的预测数据 [6][7] 现金流量表 - 2023-2026年公司经营活动、投资活动、筹资活动的现金流量预测数据 [7] 主要财务指标 - 2023-2026年公司成长能力、盈利能力、偿债能力、经营效率等主要财务指标 [8] 分析师承诺 - 分析师基于认真审慎的工作态度、专业严谨的研究方法独立、客观地出具本报告 [9] 投资评级标准 - 公司评级和行业评级的标准 [10] 免责声明 - 本报告仅供参考,不构成投资建议,客户应当充分考虑自身特定状况 [11]