报告评级 - 公司维持"买入"评级 [2] 报告核心观点 1) 2024H1 公司业绩同比大幅增长，实现营收482.15亿元(+30.67%)、归母净利润10.65亿元(+911.35%) [5] 2) 2024H1 公司长丝产品量价齐升，销量合计587.37万吨(+32.01%)，POY、FDY、DTY产品价格分别同比+1.69%、+2.03%、+2.06% [6] 3) 金九银十长丝盈利有望迎来修复，未来长丝行业供给格局有望显著改善 [7] 财务数据总结 1) 预计2024-2026年公司归母净利润分别为36.60、46.49、54.60亿元，EPS为1.52、1.93、2.26元 [5] 2) 2024-2026年公司毛利率预计分别为8.7%、9.6%、9.8%，净利率预计分别为4.1%、4.7%、5.3% [7] 3) 2024-2026年公司ROE预计分别为9.3%、10.7%、11.2% [7]