报告公司投资评级 - 给予"买入"评级 [11] 报告的核心观点 - 公司上半年收入和净利润实现双位数增长,反映出公司作为行业龙头的经营韧性 [8] - 公司两翼业务(防水和涂料)实现高增长,驱动公司整体业绩增长 [8] - 公司持续保持较高的盈利能力,毛利率和净利率保持稳定 [9] - 公司国际化业务稳步推进,在海外市场占有率提升 [10] 财务数据总结 - 预计公司2024-2025年收入分别为277亿元和297亿元,同比增长23.42%和7.34% [11] - 预计公司2024-2025年归母净利润分别为43.95亿元和46.62亿元,同比增长24.72%和6.08% [11] - 公司2024-2025年PE分别为9.3X和8.8X [11] - 公司2023-2026年主要财务指标如营收增长率、净利润增长率、毛利率、净利率等保持稳定 [15]