报告公司投资评级 - 报告公司投资评级为"买入"(维持) [2] 报告的核心观点 - 2024H1公司营业收入、归母净利润以及扣非后归母净利润均达到历年同期最高水平 [8] - 海外产品上线带动境外收入大幅增长,2024H1来自海外地区收入增长334.92% [11] - 销售费用率提升对利润端略有拖累,主要是上线产品的市场推广费增加 [12] - 公司储备有大量新产品,并获得多个热门IP授权,为未来发展提供支撑 [13][15][16] - 公司再次进行年中分红,高管分红增持及承诺不减持显示管理层对公司的长期信心 [18] 财务数据总结 - 2024H1公司营业收入25.55亿元,同比增29.28%;归母净利润8.09亿元,同比增11.72% [7] - 预计2024-2026年EPS分别为0.82元、0.98元和1.13元,对应PE为10.72倍、8.92倍和7.76倍 [19][20] - 公司毛利率较高,2024H1达82.46% [9][20] - 公司资产负债率较低,2024H1为21.79% [20]