报告公司投资评级 - 报告给予"增持"评级 [63] 报告的核心观点 业绩增长稳健，核心竞争力筑盈利优势 - 公司业绩增长稳健,盈利能力处于行业领先水平 [19][20] - 公司专注研发创新,产品品类不断拓宽,核心竞争力持续巩固 [28][29][30][31][32][33][34][35][36] - 公司经营目标历史兑现度较高 [41][42] 国内配套电网建设需求提升，公司网内中标份额领先 - 电网投资持续加大,2024年国家电网预计电网投资将超6000亿元 [44][45][46][47] - 2023年1-6批国网输变电设备招标中,公司多类产品中标份额领先 [49][50][51] 全球电网建设投资景气上行，公司海外业务表现亮眼 - 公司长期坚持出海战略,海外订单规模增长显著 [53][54][55][56][57] - 公司海外业务盈利能力持续提升 [58] 根据目录总结 1. 业绩增长稳健，核心竞争力筑盈利优势 [19][20][28][29][30][31][32][33][34][35][36][41][42] 2. 国内配套电网建设需求提升，网内中标份额靠前 [44][45][46][47][49][50][51] 3. 全球电网建设投资景气上行，海外业务表现亮眼 [53][54][55][56][57][58] 4. 投资建议 [63] 5. 风险提示 [65]