报告投资评级 报告给予公司"买入"评级。[6] 报告核心观点 1) 公司业绩持续提升,2024年上半年实现营业收入14.84亿元,同比增长22.86%;实现归母净利润2.51亿元,同比增长42.96%。[3][4] 2) 公司在资源与公共事业领域及海外区域营收实现快速增长,上半年海外业务收入同比增长34.98%,且毛利率显著高于国内。[4] 3) 公司在乘用车自动驾驶业务上取得良好突破,机器人与自动驾驶板块实现营收0.79亿元,同比增长29.80%。[5] 4) 公司专注于高精度导航技术的研发和创新,拥有丰富的核心技术,为公司长远发展奠定了坚实的基础。[6] 5) 预计2024-2026年公司营业收入和归母净利润将保持快速增长,对应PE为27/21/17倍。[6] 财务数据总结 1) 2024年上半年公司实现营业收入14.84亿元,同比增长22.86%。[3] 2) 2024年上半年实现归母净利润2.51亿元,同比增长42.96%。[3] 3) 预计2024-2026年公司营业收入将达到34.29/43.91/55.93亿元,归母净利润将达到5.88/7.54/9.51亿元。[6] 4) 公司2021-2026年营业收入和归母净利润复合增长率分别为19.77%和24.38%。[11] 5) 公司2021-2026年ROE将从14.26%提升至20.06%。[11]